Starbucks Corporation (SBUX) aksjen har sunket nesten 20% siden juli's høydepunkt på hele tiden nær $ 100, og ryster ut et stort tilbud av selvtilfredse aksjonærer, og kan belønne kjøpere i løpet av de kommende ukene. Likevel vil trolig ugunstige relative styrkesykluser holde kaffegigantområdet langt inn i 2020, frustrerende trendfølgere og momentummengden etter et kraftig fremskritt som har bokført gevinster på over 25% så langt i 2019.
Aksjen brøt ut over tre-årig motstand i fjerde kvartal 2018 og har lagt vesentlig til de gevinstene, men rett opp prisaksjonen inn i tredje kvartal traff overkjøpte tekniske avlesninger som nå blir bearbeidet gjennom lavere priser. Selv om denne prosessen trolig vil fortsette inn i neste år, har nedgangen nådd støtte ved det 200-dagers eksponensielle glidende gjennomsnittet (EMA), noe som øker oddsen for en høy prosentvis avvisning som sperrer mesteparten av de siste tapene.
Utmerkede timing ferdigheter kan være nødvendig for å dra nytte av denne uptick fordi den månedlige salgssyklusen som er på plass siden august nå akselererer til undergrunnen. Imidlertid traff den ukentlige salgssyklusen rockebunnen i september og har blitt limt på oversolgt nivå siden den gang, og favoriserer en reversering som skulle mislykkes før den når sommerhøyden nær tredobbelt sifrene. Som et resultat gir etterfølgende stopp og en aggressiv utgang mot motstand perfekt mening.
SBUX Langtidsoversikt (1992 - 2019)
TradingView.com
Selskapet ble offentliggjort ved en splittjustert 34 cent i juni 1992 og gikk inn i en umiddelbar oppgang som lettet inn i en stigende kanal i 1995. Rallyet endte til slutt på 6, 41 dollar i første kvartal 2001, og ga vei til en smal konsolidering etterfulgt av en Utbruddet i 2003 som vakte intens kjøpsinteresse. Aksjen snekret bare en enkelt tilbaketrekning inn i mai 2006-høyden på $ 19, 94 og falt i et dobbelt toppmønster som brøt til ulempen i 2007.
Den påfølgende nedgangen akselererte under den økonomiske kollapsen i 2008, og la aksjen til en syv-års lav på 3, 53 dollar i november. Dette markerte en historisk kjøpsmulighet, foran en V-formet avvisning som fullførte en rundtur inn i 2006-høyden i 2011. Et breakout i 2012 la til poeng i raskt tempo, og hugget en trappetrinn fremover som stoppet til 64 dollar i november 2015. Dette nivået markerte motstand de neste tre årene, og ga vei til et rektangulært område med støtte i de lave 50-årene.
Aksjen skjedde over rekkeviddemotstand i november 2108 og satte i gang et bredt utvalg av kjøpssignaler. Den påfølgende upticken skåret ut de to siste primære bølgene i et Elliott-fembølgetrykk inn i juli 2019, da det bullish mønsteret fullførte innen 30 øre fra det psykologiske $ 100-nivået. Det brøt sammen fra et lite toppingsmønster i september og har fortsatt å miste terreng gjennom fjerde kvartal.
Den månedlige stokastiske oscillatoren gikk over i en salgssyklus i august, og spådde seks til ni måneder med relativ svakhet, og akselererer nå gjennom den nedre halvdelen av indikatorpanelet. Denne oppsetningen advarer markedsaktører om å unngå lange posisjoner, med mindre de er i håp om å booke et gunstig overskudd. Det ser ut som det øyeblikket nærmer seg, med den ukentlige indikatoren som dras over oversolgt nivå de siste seks ukene.
SBUX korttidsoversikt (2016 - 2019)
TradingView.Com
Elliott-fembølgemønsteret som startet i juni 2018 er nå komplett, og favoriserer en mellomkorrigering som fremdeles ikke har gått sin gang. Imidlertid kan salgspresset være utmattet for nå, og sette scenen for en avvisning som kan teste undersiden av septemberens sammenbrudd fra et seks ukers handelsområde. I sin tur antyder det 10 til 15 opp-punkter i en relativt kort tidsramme, og genererer en gunstig buy-the-dip-strategi.
Bunnlinjen
Starbucks aksjer er engasjert i en mellomkorreksjon, men kan belønne dypkjøpere som er villige til å selge aksjen aggressivt til høyere priser.
