Pearson-koeffisienten er en type korrelasjonskoeffisient som representerer forholdet mellom to variabler som måles på samme intervall eller forholdskala. Pearson-koeffisienten er et mål på styrken av assosiasjon mellom to kontinuerlige variabler.
Breaking Down Pearson Coefficient
For å finne Pearson-koeffisienten er de to variablene plassert på en spredningsplott. Det må være en viss linearitet for at koeffisienten skal beregnes; et spredningsdiagram som ikke skildrer likhet med et lineært forhold, vil være ubrukelig. Jo nærmere likheten med en rett linje på spredningsplottet, desto høyere er styrken av assosiasjonen. Tallmessig er Pearson-koeffisienten representert på samme måte som en korrelasjonskoeffisient som brukes i lineær regresjon; alt fra -1 til +1. En verdi på +1 er resultatet av et perfekt positivt forhold mellom to eller flere variabler. Motsatt representerer en verdi av -1 et perfekt negativt forhold. En null indikerer ingen korrelasjon.
Praktiske bruksområder for investering
For en investor som ønsker å diversifisere en portefølje, kan Pearson-koeffisienten være nyttig. Beregninger fra spredte plott av historisk avkastning mellom par av eiendeler som aksjer-obligasjoner, aksjer-råvarer, obligasjoner-eiendom, etc., eller mer spesifikke eiendeler som store aksjer, small cap aksjer og gjeld fremvoksende marked aksjer vil produsere Pearson-koeffisienter for å hjelpe investoren i å sette sammen en portefølje basert på risiko og avkastningsparametere. Merk imidlertid at en Pearson-koeffisient måler korrelasjon, ikke årsakssammenheng. Hvis aksjer med stor hette og små cap har en koeffisient på 0, 8, vil det ikke være kjent hva som forårsaket den relativt høye styrken av tilknytning.
Hvem var Karl Pearson?
Karl Pearson (1857 - 1936) var en engelsk akademisk og produktiv bidragsyter til matematikk og statistikk. Bortsett fra den eponyme koeffisienten, er Pearson kjent for begrepene chi-squared test og p-verdi, blant annet, og utvikling av lineær regresjon og klassifisering av distribusjoner. Pearson var grunnleggeren av Department of Applied Statistics ved University College London i 1911.
