Definisjon av pengemarkedskonto

Hva er en pengemarkedsregnskap?

En pengemarkedsregnskap er en rentebærende konto i en bank eller kreditforening - ikke for å forveksle med et verdipapirfond. Noen ganger omtalt som pengemarkedsinnskuddskontoer (MMDA), har pengemarkedsregnskap (MMA) noen funksjoner som ikke finnes i andre typer kontoer. De fleste pengemarkedsregnskap betaler en høyere rente enn vanlige sparekontoer med passbok og inkluderer ofte sjekkskriver- og debetkortrettigheter. De har også begrensninger som gjør dem mindre fleksible enn en vanlig brukskonto. De er viktige for å beregne konkret nettoverdi.

Pengemarkedsregnskap kontra sparekontoer

Hvordan pengemarkedsregnskap fungerer

Pengemarkedsregnskap tilbys i tradisjonelle banker og nettbanker og hos kredittforeninger. De har både fordeler og ulemper sammenlignet med andre typer kontoer. Fordelene inkluderer høyere renter, forsikringsbeskyttelse og sjekkskriving og debetkort privilegier. Banker og kredittforeninger krever generelt at kunder setter inn et visst beløp for å åpne en konto og for å holde kontosaldoen over et visst nivå. Mange vil ilegge månedlige avgifter hvis balansen faller under minimum.

Pengemarkedsinnskuddskontoer gir også føderal forsikringsbeskyttelse. Verdipapirfond i pengemarkedet gjør det vanligvis ikke. Pengemarkedsregnskap i en bank er forsikret av Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), et uavhengig byrå i den føderale regjeringen. FDIC dekker visse kontotyper, inkludert MMA-er, opp til $ 250 000 per innskyter per bank. Hvis innskyteren har andre forsikringsbare kontoer i samme bank (sjekking, sparing, innskuddsbevis), teller de alle til forsikringsgrensen for $ 250 000.

Felleskontoer er forsikret for $ 500 000. For kreditforeningsregnskap gir National Credit Union Administration (NCUA) lignende forsikringsdekning ($ 250 000 per medlem per kredittforening og $ 500 000 for felleskontoer). For innskytere som ønsker å forsikre mer enn $ 250 000, er den enkleste måten å oppnå det ved å åpne kontoer i mer enn en bank eller kreditforening.

Potensielle ulemper inkluderer begrensede transaksjoner, gebyrer og minimumskrav. Her er en oversikt:

Pros

• Høyere renter

• Forsikringsbeskyttelse

• Sjekkordsprivilegier

• Bankkort

Ulemper

• Begrensede transaksjoner

• avgifter

• Minimumskrav til balanse

Pengemarkedsregnskap kontra sparekontoer

En av attraksjonene ved pengemarkedsregnskap er at de tilbyr høyere renter enn sparekontoer. I begynnelsen av 2019 var for eksempel deres gjennomsnittlige rente 0, 15%, mens den gjennomsnittlige sparekontoen betalte 0, 09%, ifølge Bankrate. Den høyeste pengemarkedsrenten var 2, 01%, mens den høyeste sparekontosatsen var 1, 90%.

Når de generelle rentene er høyere, slik de var på 1980-, 1990-tallet og store deler av 2000-tallet, vil gapet mellom de to kontotypene bli større. Pengemarkedsregnskap kan tilby høyere renter fordi de har lov til å investere i innskuddsbevis (CD-er), statspapirer og papirer, noe sparekontoer ikke kan gjøre.

Rentene på pengemarkedsregnskap er varierende, så de stiger eller faller med inflasjonen. Hvordan denne renten blir sammensatt - for eksempel årlig, månedlig eller daglig - kan ha en betydelig innvirkning på innskyterens avkastning, spesielt hvis de har en høy saldo på kontoen sin.

I motsetning til sparekontoer, tilbyr mange pengemarkedskontoer noen sjekkskrivingsprivilegier og gir også et debetkort med kontoen, omtrent som en vanlig brukskonto.

Pengemarked kontra kontroll av kontoer

En potensiell ulempe med pengemarkedsregnskap, sammenlignet med kontroll av kontoer, er at Federal Reserve Regulation D begrenser innskytere til totalt seks overføringer og elektroniske betalinger per måned. Typene overføringer som berøres er: forhåndsgodkjente overføringer (inkludert trekkbeskyttelse), telefonoverføringer, elektroniske overføringer, sjekker eller betalingskortbetalinger til tredjepart, ACH-transaksjoner og bankoverføringer. Innskytere som overskrider grensene, kan vurderes til en bot. Hvis de fortsetter, er banken pålagt å oppheve overføringsrettighetene sine, flytte dem til regelmessig kontroll eller lukke kontoen

Innskytere kan imidlertid foreta et ubegrenset antall overføringer personlig (i banken), med post, med messenger eller i en minibank. De kan også gjøre så mange innskudd de vil.

Viktige takeaways

• Pengemarkedsregnskap tilbys av banker og kredittforeninger. De betaler vanligvis høyere renter enn vanlige sparekontoer og kommer ofte med debetkort og begrensede sjekkskrivingsprivilegier. Mange banker tilbyr også høye renter eller høyrentesjekker, som kan betale bedre satser enn pengemarkedsregnskap, men legger flere begrensninger.

Pengemarkedsregnskap kontra verdipapirfond

I motsetning til de forskjellige bank- og kredittforeningskontoer som er beskrevet ovenfor, er aksjefond i pengemarkedet, som tilbys av meglerforetak og aksjeselskaper, ikke FDIC- eller NCUA-forsikrede. (Banker kan også tilby aksjefond, men de er heller ikke forsikret.) Men fordi de investerer i trygge kortsiktige kjøretøyer som CD-er, statspapirer og papirer, anses de å være svært lav risiko.

Både pengemarkedsregnskap og aksjefond i pengemarkedet gir rask tilgang til innskyterens kontanter. Pengemarkedsregnskap har tidligere nevnt begrensning av seks transaksjoner per måned som er myndighetsmandert, noe aksjefond ikke har i markedet. Selskapene som tilbyr dem kan imidlertid sette begrensninger for hvor ofte innskytere kan innløse aksjer eller kreve at sjekker de skriver for over et visst beløp. Avkastningen på verdipapirfond i pengemarkedet har en tendens til å være høyere enn på pengemarkedsregnskap.

Tabellen nedenfor sammenligner noen av de vanlige funksjonene som finnes i pengemarkedsregnskap og andre typer innskudskontoer. Fordi rentene og andre avsetninger kan variere fra en finansinstitusjon til en annen, er det verdt å shoppe rundt.

Pengemarkedsregnskap kontra fire alternativer
	Pengemarkedsregnskap	Savings	Kontrollere	CD	Verdipapirfond
Interessetype	variabel	variabel	Variabel (eller ingen)	Fikset	variabel
Federalt forsikret	Ja	Ja	Ja	Ja	Nei
sjekker	Begrenset	Nei	ubegrenset	Nei	Begrenset
Debetkort	Ja	Nei	Ja	Nei	Noen ganger
Transaksjoner per måned	Seks	Seks	ubegrenset	Null	ubegrenset