Hva er en høyt kompensert ansatt (HCE)?
En høyt kompensert ansatt (HCE) er ifølge Internal Revenue Service alle som har gjort ett av følgende:
- Eiet mer enn 5% av interessen i en virksomhet når som helst i løpet av året eller året før, uavhengig av hvor mye kompensasjon vedkommende tjente eller mottok For året før, mottok kompensasjon fra virksomheten på mer enn $ 125 000 hvis året før er 2019; og $ 130 000 hvis året før var 2020, og hvis arbeidsgiveren velger det, var 20% av de ansatte når de ble rangert etter kompensasjon
Forståelse av høyt kompenserte ansatte (HCE)
Utsatt skattepensjonsplaner som 401 (k) planer ble implementert av Internal Revenue Service (IRS) for å tilby like fordeler for alle arbeidere. Til å begynne med kunne alle ansatte bidra så mye de vil, med et samlet bidrag matchet av arbeidsgiveren opp til $ 19.500 årlig.
Høytlønnere kunne bidra mye mer enn andre ansatte, og hadde dermed sannsynligvis større utbytte av den skattefrie planen, noe som gjorde at de kunne senke skatteforpliktelsen betydelig. ISr å se at ikke alle ansatte mottok like store fordeler fra pensjonsplaner, satte skattemyndighetene regler mot at høye lønnstakere bidro over en viss grense basert på gjennomsnittlig bidrag fra de andre ansatte.
Internal Revenue Service (IRS) krever at alle 401 (k) planer tar en ikke-diskrimineringstest hvert år. Testen skiller ansatte i to grupper — ikke-høykompenserte og høyt kompenserte ansatte (HCE). Ved å undersøke bidragene fra HCEs, avgjør etterlevelsestesten om alle ansatte blir behandlet likt gjennom selskapets 401 (k) -plan.
Bestemmelsene om ikke-diskriminering er satt på plass slik at ansattes pensjonsplaner ikke diskriminerer til fordel for høyt kompenserte ansatte. Å definere høyt kompenserte ansatte ga en måte for skattemyndighetene å regulere utsatte planer og sikre at selskapene ikke bare satte opp pensjonsplaner til fordel for deres ledere.
Terskelen på 5% er basert på stemmekraft eller verdien av selskapets aksjer. Interessen som eies av en person inkluderer også interessen som tilskrives hans eller hennes pårørende som ektefelle, foreldre, barn, barnebarn, men ikke besteforeldre eller søsken. En ansatt med nøyaktig 5% eierandel i selskapet regnes ikke som en høyt kompensert ansatt, mens en med 5, 01% eierandel i selskapet har HCE-status. For eksempel vil en ansatt med 3% eierandel i selskapet bli ansett som en HCE hvis hans ektefelle eier 2, 2% eierandel i det samme selskapet (total interesse er 5, 2%).
Spesielle hensyn
Hvis de gjennomsnittlige bidragene fra HCE-er til planen er mer enn 2% høyere enn de gjennomsnittlige bidragene fra ikke-HCE-er, ville planen mislykket ikke-diskrimineringstesten. I tillegg kan bidrag fra HCEs som gruppe ikke være mer enn to ganger prosentandelen av andre ansattes bidrag.
Hvor mye en HCE kan bidra til sine egne pensjonsplaner, avhenger av nivået av ikke-HCEs deltakelse i planen.
På enklere vilkår, når et selskap bidrar til en ytelsesbasert eller innskuddsplan for sine ansatte og disse bidragene er basert på ansattes kompensasjon, krever IRS at selskapet minimerer avviket mellom pensjonsytelsene mottatt av høyt kompenserte og lavere kompenserte ansatte. Hvis arbeidsgiveren ikke klarer å korrigere diskrimineringen, kan planen miste sin skattekvalifiserte status, og alle bidrag vil måtte distribueres på nytt til planens deltakere. Arbeidsgiveren kan også få alvorlige økonomiske og skattemessige konsekvenser som et resultat av å dele ut bidragene og inntektene.
Et selskap kan korrigere enhver ubalanse i pensjonsplanene sine ved å gi ytterligere bidrag for den ikke-kompenserte gruppen av ansatte. Alternativt kan firmaet foreta utdelinger til HCE-gruppen, som må foreta uttak fra planen og betale skatt på uttakene.
Viktige takeaways
- En høyt kompensert ansatt er definert som en ansatt som eier mer enn 5% av interessen i en virksomhet når som helst i løpet av året eller året før. Ved å undersøke bidragene gitt av HCEs, avgjør den føderale myndighetens samsvarstest om alle ansatte er behandlet likt gjennom selskapets 401 (k) -plan. Hvor mye en HCE kan bidra til sine egne pensjonsplaner avhenger av nivået av ikke-HCEs deltakelse i planen.
