Store deler av 2018 var rosenrødt for industrisektoren. Selskaper som fokuserte på industrielle og kommersielle tjenester og virksomhet vokste i takt med at den globale produksjonen vokste gjennom den første delen av året. Virksomheter med overskytende kontanter tidlig på året drev også utgifter til utstyr og andre industrielle produkter. Ved utgangen av året veide det negative presset på sektoren imidlertid de positive. Det overhengende utsiktene til en handelskrig mellom Kina og USA, fire Fed-renteøkninger, og en bredere nedgang i aksjemarkedet mot 2019, dro industrielle aksjer nedover. Resultatet var at denne sektoren totalt sett var en av de dårligste utøverne.
Gitt industrisektorens dårlige generelle ytelse i 2018, kommer det ikke som noen overraskelse at børsnoterte fond (ETF) som fokuserte på disse aksjene også led. Det var faktisk bare en industrisentrert ETF som ga positiv avkastning for 2018, og det fondet klarte bare å gjøre det ved å ta en sterk bearish tilnærming til sektoren. Selv om resten av industrielle ETF-er som for øyeblikket er tilgjengelige for investorer, hadde tap, har noen av disse midlene mindre enn andre. Nedenfor skal vi se på de fem beste utøverne i industriens ETF-rom, selv om det i mange tilfeller kan være bedre å tenke på disse midlene som de ETF-ene som hadde den mest magre negative ytelsen. Vi vil sammenligne resultatene til disse fondene med S&P 500 Industrials Select Sector Index, som hadde en gjennomsnittlig avkastning på -15, 3%.
1. ProShares UltraShort Industrials ETF (SIJ)
Avkastning for 2018: + 21, 2%
2. VanEck Vectors Environmental Services ETF (EVX)
Avkastning for 2018: -4, 2%
3. SPDR S&P Aerospace & Defense ETF (XAR)
Avkastning for 2018: -4, 8%
4. Invesco Water Resources ETF (PHO)
Avkastning for 2018: -6, 4%
5. iShares US Aerospace & Defense ETF (ITA)
Avkastning for 2018: -7, 4%
ProShares UltraShort Industrials ETF
ProShares UltraShort Industrials ETF (SIJ) er den eneste ETF-en som tilbyr omvendt eksponering for det industrielle rommet. SIJ gir ikke bare omvendt eksponering, men gir også innflytelse: Den tar sikte på å generere et avkastning som er -2x avkastningen av målet, Dow Jones Industrials Index. Som sådan tilbyr fondet mangfoldig eksponering mot selskaper innen luftfart, maskiner og generelle industrielle områder. Med en utgiftsgrad på 0, 95% er fondet ikke billig, og det bærer også likviditetsproblemer som delvis skyldes sin ørsmå kapitalfordel på i underkant av fire millioner dollar. Dette har slått mange investorer av til fondet, ettersom det typisk er ment å fungere som et en-dagers handelsapparat. Fordi det blandes daglig, er fondets avkastning skjev over lengre perioder enn en dag.
SIJ ble lansert i januar 2007. Det økte 21, 2% i løpet av 2018.
VanEck Vectors Environmental Services ETF
Etter SIJ hadde de gjenværende midlene på vår liste over topputøvere alle tap samlet for 2018. Blant disse genererte imidlertid VanEck Vectors Environmental Services-fondet den minst negative avkastningen. EVX returnerte -4, 2% for året. Dette fondet er rettet mot miljøselskaper i USA, Frankrike og Canada. Den fokuserer spesielt på avfallshåndteringsselskaper, og har en portefølje på 30 slike navn som er delt inn i nivåer etter markedsverdier. Det har en tendens til å fokusere på mindre selskaper i stedet for større selskaper, med mer enn 15% av sin nåværende portefølje i mikrokapitalandeler.
EVX ble lansert i oktober 2006 og har en utgiftsgrad på 0, 55%. Det er et lite fond, med under 21 millioner dollar i formuen fra og med dette.
SPDR S&P Aerospace & Defense ETF
Som navnet antyder, er SPDR S&P Aerospace & Defense ETF (XAR) rettet mot luftfarts- og forsvarsselskaper i USA En ting som skiller dette fondet er dens tilnærming til vekting. Målet er å balansere store-, mellom- og småkapitalandeler til henholdsvis 40%, 40% og 20%, mens referanseporteføljen har en hovedsakelig fokus på store navn. Dette betyr at XAR ikke sporer referanseporteføljen perfekt, og at den har en tendens til å bære litt mer risiko enn sine markedsverdede konkurrenter. XAR tapte 4, 8% over hele 2018, og tjente den som nummer tre på listen vår over de beste ytelses ETF-ene for året.
XAR ble lansert i september 2011 og har en utgiftsgrad på 0, 35%, noe som gjør det til en av de mer overkommelige industrielle ETF-ene. Det har en formuesbase på omtrent 1, 1 milliarder dollar.
Invesco Water Resources ETF
Invesco Water Resources ETF (PHO) returnerte -6, 4% for 2018, og tjente den til fjerde plassering på listen vår. Fondet fokuserer på amerikanske selskaper som lager produkter relatert til rensing og bevaring av vann. Det er et av de mest populære vannfondene på markedet og nyter sterk likviditet. Fondet har en tendens til å fokusere på små selskaper og balanserer indeksen i henhold til likviditeten i eierandelen.
PHO ble lansert i desember 2005 og har en utgiftsgrad på 0, 62%. Fondet har for tiden mer enn 727 millioner dollar i eiendeler under forvaltning.
iShares US Aerospace & Defense ETF
I likhet med SPDR-fondet over, fokuserer iShares US Aerospace & Defense ETF (ITA) på amerikanske produsenter, montører og distributører av utstyr relatert til forsvars- og romfartsindustrien. Imidlertid, mens XAR vedtar en unik vektingstilnærming, veier ITA indeksen etter markedsandelen. Fortsatt tildeler den mindre av vekten til de aller største firmaene sammenlignet med de fleste benchmarks. I 2018 returnerte ITA -7, 4%.
ITA ble lansert i mai 2006 og har en utgiftsgrad på 0, 43%. Det er et betydelig fond, med 4, 33 milliarder dollar i formuen.
