Innholdsfortegnelse
- Forskjellen
- Utvekslingen
- Ingen last
- Kommisjon
- Utgiftsforholdet
- Bunnlinjen
Er ikke friheten stor? Hvis du har hatt en selskaps sponset 401 (k) eller 403 (b), vet du at selskapet ditt ga deg en falsk følelse av frihet. De sa at du var "fri" til å plukke ut noen av de håndfulle aksjefondene de valgte for deg. Å velge fra valgene deres virker ikke som mye frihet, men kanskje du tok det ekstra steget og åpnet en IRA.
Nå er det frihet. Med IRA-er åpnet utenfor selskapet ditt, har du valget mellom omtrent ethvert investeringsalternativ på markedet. Nittifire milliarder dollar er investert i selvstyrte IRA-kontoer, der mange velger å utøve friheten til denne pensjonskontoen og sette pengene sine i aksjer og obligasjoner selv i stedet for å bruke aksjefond. Imidlertid kommer frihet også med ansvar og risiko. Valgene dine har økt fra rundt et dusin til tusenvis. Du tenker kanskje at du vil holde deg med midler i stedet for individuelle aksjer og obligasjoner, og det er et lurt valg, spesielt hvis du er ny på å investere. Hva slags fond bør du velge? Verdipapirfond eller børshandlede fond (ETF)?
Viktige takeaways
- Individuelle pensjonskontoer - IRA - lar deg investere dollar før skatt for å samle pensjonsformue. Vi er fleksible og du kan investere i et bredt spekter av eiendeler. Inntil nylig har verdipapirfond vært den viktigste måten å diversifisere eller få tilgang til forskjellige aktivaklasser. I løpet av de siste to tiårene har børshandlede fond - ETF-er - overtatt aksjefond for å legge til eksponering for indeks eller markedssegment. ETF-er er rimeligere å eie og handle mer som aksjer gjennom dagen og gjør dem mer flytende.
Forskjellen
Verdipapirfond kommer i to hovedvarianter: aktivt og passivt forvaltede fond. Aktivt forvaltede fond ansetter et team av antagelig ekspertforvaltere som kjøper og selger investeringsprodukter på vegne av fondet i et forsøk på å gjøre det bedre enn markedet som helhet. Passivt forvaltede fond bruker et lavtbetalt team av datamaskiner for å spore en indeks og er designet for å speile markedet.
ETF-er, som et passivt forvaltet aksjefond, prøver å spore en indeks, ofte ved bruk av datamaskiner, og er også ment å etterligne markedet. Si for eksempel at du har en ETF som SPDR S&P 500 og S&P 500 går ned. Hvis det skjer, vil også din ETF-verdi synke.
Verdipapirfond og ETF-er har mange forskjeller under panseret, men de fleste av dem er ikke veldig bekymret for deg hvis du bare kommer i gang som investor. Imidlertid bør du forstå noen av disse forskjellene.
Utvekslingen
Verdipapirfond kjøpes og selges til virkelig verdi, eller NAV, som beregnes på slutten av dagen. ETF handler som aksjer. Du kan kjøpe og selge aksjer når som helst på dagen til dagens kurs, noe som endrer seg veldig raskt. Du kan kjøpe en andel av en ETF eller millioner, men de må være fulle aksjer. Verdipapirfond kan gi deg muligheten til å kjøpe brøkdeler av en aksje og tillate deg å kjøpe så mange aksjer du vil.
Imidlertid har aksjefond ofte høye minimumsinvesteringer hvis du prøver å administrere din egen IRA.
Ingen last
Det er så mange aksjefond på markedet nå at det ofte er dårlig råd og å betale belastningsavgift av enhver type. En belastning er et gebyr du betaler for å enten kjøpe eller selge en eierandel i et aksjefond. Disse belastningene går ofte til finansrådgiveren som solgte fondet.
Det er mange uten aksjefond på markedet, men det er ingen ETF-er med belastningsavgift. I stedet betaler du en annen type gebyr for å kjøpe en ETF.
Kommisjon
Når du kjøper og selger en aksje eller ETF, må du betale en provisjon til megleren din. For de fleste er dette en flat avgift uavhengig av hvor mange aksjer du kjøper eller selger. Selv om det er viktig å ta hensyn til disse gebyrene, jo flere andeler av en ETF du kjøper, desto mindre er kommisjonen viktig, siden det blir en mindre prosentandel av handelen.
I økende grad legger meglerforetak ETF-er uten provisjon til deres line-up, noe som tar bort denne bekymringen.
Utgiftsforholdet
Både verdipapirfond og ETF har utgiftsforhold - mengden penger for forvaltningen av fondet.
Ofte har ETF-er rutinemessig lavere utgiftsforhold enn aktivt forvaltede verdipapirfond, og de kan være i tråd med passivt forvaltede indeksfond.
Bunnlinjen
Fordi de fleste aktivt forvaltede aksjefond ikke klarer å slå markedet over lengre tid, er det ikke sikkert at pengene betales ekstra i belastninger og utgiftsforhold. I stedet bør du vurdere passivt forvaltede verdipapirfond eller ETF-er. Begge kan ha en plass i porteføljen din, men på grunn av den enkle kjøp og salg og muligens gunstigere skattebehandling, opplever mange IRA-investorer at ETF-er bedre passer til sine mål og målsettinger enn aksjefond.
