Dow-komponent Boeing Company (BA) rapporterte om et utblåsning fjerde kvartal onsdag morgen, og slo EPS-estimater med nesten $ 2, 00, mens inntektene overgikk forventningene med mer enn 500 millioner dollar. Selskapet økte også veiledningen for regnskapsåret 2018 med en bred margin, med forventede inntekter nærmer seg svimlende 100 milliarder dollar. De bullish nyhetene utløste sterk kjøpsinteresse, og løftet aksjen til et høytall over 350 dollar.
Markedslederen var allerede priset for perfeksjon før nyhetene, og kunne ha problemer med å opprettholde de kommende ukene, til tross for de svært positive resultatene. Boeing har allerede nummer én-sporet i relativ styrke fra Dow-komponenten, og øker sjansen for at liten eller ingen sidelinjert kapital er tilgjengelig for å støtte enda høyere priser. Nyheten kan til og med utløse et trendmaksim, foran en flermåneders korreksjon som rister ut svakhendte aksjonærer.
BA Langtidsdiagram (1990 - 2018)
En sterk oppgang endte med en splittjustert $ 30, 94 i 1990, og ga bred basing i midten av tiåret, da aksjen brøt ut til en ny høyde. Denne kjøpsimpulsen toppet seg til 60, 40 dollar i 1997, og ga plass til en stor nedgang som fant støtte ett år senere på 29 dollar. Den spratt langs det nivået inn i det nye årtusenet og vendte seg kraftig høyere samtidig som store teknologiske aksjer gikk inn i deres historiske nedgang. Aggressive selgere dukket opp så snart rallyet monterte 1997-høyden, noe som utløste en reversering og mislykket utbrudd.
Aksjen vendte tilbake til tre-års støtte i de øverste $ 20-årene i 2001 og brøt det prisnivået i 2003, og falt til et åtte år lavt på $ 24, 73. Dette trykket markerte det laveste lavet de siste 15 årene, foran et kraftig trendfremgang som toppet seg i de tredobbelte sifrene i juli 2007. En beskjeden tilbaketrekning akselererte under den økonomiske kollapsen i 2008, men aksjen holdt seg over 2003-lavet, og spratt på sent på 1990-tallet støtter nok en gang.
Den påfølgende sprett tok mer enn fire år å nå den forrige høyden, og genererte et 2013-utbrudd som stoppet raskt over $ 140. Tre år med sideveis handling med ny støtte ga en stor oppgang etter valget i november 2016, og doblet aksjekursen inn i fjerde kvartal 2017. Det ga gevinster i midten av januar-høyden på $ 352, 23 og slo seg ned i et beholdningsmønster foran dette ukes rapport. Den månedlige stokastiske oscillatoren er limt til overkjøpsnivået siden valget, og fremhever den historiske oppstigningen til markedsledelse. (For mer, se: Hvordan Boeing tjener pengene .)
BA Kortsiktig kart (2015 - 2018)
Aksjen brøt ut til et nytt høydepunkt i første kvartal 2015, men mislyktes i utbruddet i august, og gikk tilbake til vedvarende handelsområde. Aggressive selgere tok deretter kontrollen, og genererte et rekkevidde fordelt som traff en to-års lav på $ 102, 10 i februar 2016. Det markerte en kjøpsmulighet, med pris remounting den ødelagte rekkevidden raskt og settling i en smal konsolidering, før breakout fjerde kvartal og trend fremskritt.
Bullish price action har ikke berørt 50-dagers eksponentielt glidende gjennomsnitt (EMA) siden mai 2017 eller 200-dagers EMA siden oktober 2016. Dette markerer en ekstremt overkjøpt og uholdbar teknisk tilstand, og øker oddsen for en mellomliggende korreksjon som varer i mange måneder mens utsetter aksjen for en nedgang som kan trenge gjennom $ 250. Månedlig stokastikk bør tilby nyttig tidsinformasjon om den nedgangen, hvis den kommer, inn i en salgssyklus gjennom en bearish crossover.
Et sammenbrudd gjennom kortsiktig støtte til $ 333 ville generere et salgssignal og utsatt ulempen til 50-dagers EMA, og øker for tiden fra $ 305. En større nedgang kan utfolde seg hvis dette nivået brytes, og til slutt fylle gapet i juli 2017 mellom $ 214 og $ 224. Motsatt kan aksjen fungere av overkjøpt teknisk avlesning gjennom tid snarere enn pris i et scenario som ligner på mønsteret 2013 til 2015, og hugger sideveis handling som varer i mange måneder.
Bunnlinjen
Boeing rapporterte imponerende resultater for fjerde kvartal, og løftet aksjen til et høydepunkt hele tiden. Imidlertid kan ekstremt overkjøpte tekniske avlesninger når som helst gå i gir, og utløse en reversering som faller ned i en månedsnedgang. (Hvis du vil ha mer informasjon, kan du sjekke ut: Hvorfor Boeing er satt til å skyte .)
