Et omvendt pantelån er en type pantelån som er sikret mot en boligeiendom, som kan gi pensjonister merinntekter ved å gi dem tilgang til den ubesværede verdien av eiendommene deres. Men det er bakt i ulemper med denne tilnærmingen, som heftige avgifter og høye renter, som kan kannibalisere en betydelig del av en huseiers egenkapital.
Her er fem grunner til at et omvendt pantelån ikke kanskje er det beste valget for deg
Retningslinjene refererer til boliglån til konvertering av boliglån (HECMs), som støttes av Federal Housing Administration (FHA).
Viktige takeaways
- Hvis du ønsker å overlate hjemmet til barna dine, kan det å ha et omvendt pantelån på eiendommen føre til problemer hvis arvingene dine ikke har midler som trengs for å betale ned lånet. Huseiere som får omvendt pantelån må bo i det aktuelle huset, eller ellers kan lånet bli ugyldig, og långivere kan utelukke eiendommen.
1. Arvingene til arvene dine
Når huseiere dør, vil ektefellene eller boet deres vanligvis betale tilbake lånet. I følge Federal Trade Commission innebærer dette ofte å selge huset for å generere de nødvendige kontantene. Hvis hjemmet selger for mer enn den utestående lånesaldoen, går de resterende midlene til ens arvinger. Men hvis et hjem selger for mindre, får arvinger ingenting, og FHA-forsikring dekker utlåners mangel. Det er grunnen til at låntakere må betale pantforsikringspremier på omvendt boliglån.
Å ta opp et omvendt pantelån kan komplisere saker hvis du ønsker å overlate hjemmet til barna dine, som kanskje ikke har midler som trengs for å betale ned lånet. Mens et tradisjonelt fastrentelån med fast rente kan tilby arvingene dine en finansieringsløsning for å sikre eierskap, kan det hende at de ikke kvalifiserer til dette lånet. I så fall kan et verdsatt familiens hjem selges til en fremmed, for raskt å tilfredsstille det motsatte pantelånet gjeld.
2. Du bor sammen med noen
3. Du har medisinske regninger
Eldre plaget med helseproblemer kan få omvendt pantelån som en måte å skaffe penger til medisinske regninger. De må imidlertid være sunne nok til å fortsette å bo i hjemmet. Hvis den enkeltes helse avtar til det punktet hvor han eller hun må flytte til et behandlingsanlegg, må lånet tilbakebetales i sin helhet, siden hjemmet ikke lenger er kvalifisert som låntagers primære bolig. Å flytte inn på et sykehjem eller et assistansehjelpemiddel i mer enn 12 måneder på rad anses som en permanent flytting, i henhold til omvendt pantelovgivning. Av denne grunn er låntakere pålagt å bekrefte skriftlig hvert år at de fremdeles bor i hjemmet de låner mot, for å unngå tvangsaukning.
4. Du kan flytte snart
Hvis du vurderer å flytte av helsemessige hensyn eller av andre grunner, er sannsynligvis et omvendt pantelån uklok, fordi bratte up-front-kostnader på kort sikt gjør slike lån økonomisk upraktiske. Disse kostnadene inkluderer utlånsgebyrer, innledende boliglånsforsikringskostnader, pågående premieforsikringspremier, og lukkekostnader (aka oppgjør), for eksempel eiendomstittelforsikring, hjemmevurderingsgebyr og inspeksjonsgebyr. Huseiere som plutselig fraflytter eller selger eiendommen, har bare seks måneder til å betale tilbake lånet. Og mens låntakere kan legge ut eventuelle salgsinntekter over saldoen på lånet, vil tusenvis av dollar i omvendte pantekostnader allerede være utbetalt.
5. Du kan ikke betale for kostnadene
Omvendt pantelån kan ikke være nok til å dekke eiendomsskatt, huseiers forsikringspremier og vedlikeholdskostnader for hjemmet. Unnlatelse av å holde seg oppdatert i noen av disse områdene kan føre til at långivere ringer omvendt pantelån, som potensielt kan føre til tap av hjemmet.
På den lyse siden tilbyr noen lokaliteter utsatte programmer for eiendomsskatt for å hjelpe eldre med kontantstrømmen, og noen byer har programmer rettet mot å hjelpe eldre med lav inntekt med reparasjoner av hjemmet, men det finnes ingen slike programmer for huseierforsikring.
Bunnlinjen
Hvis du er kontant dårlig, men et omvendt pantelån virker som problemer, er det andre alternativer, for eksempel å selge hjemmet ditt og nedbemanne til mindre og billigere graver. Huseiere kan også vurdere å leie eiendommer, noe som lindrer hodepine i hjemmet som eiendomsskatt og reparasjoner. Andre muligheter inkluderer å søke boliglån, egenkapitallinjer med kreditt eller refinansiering med et tradisjonelt terminlån.
