Hva er en livrente?
Et finansielt produkt som selges av forsikringsselskaper som betaler månedlige, kvartalsvise, halvårlige eller årlige utbetalinger til en person så lenge han eller hun lever, og begynner i en angitt alder. Livrenter kjøpes vanligvis av investorer som ønsker å sikre en inntektsstrøm under pensjon.
Viktige takeaways
- En hel livrente kalles også livrenter. Annenheter kan enten utbetales til en fast rente eller med en variabel rente, noe som endres når de underliggende investeringene endrer pris. De fleste variable livrenter lar deg investere i en rekke fond for å diversifisere porteføljen. Forsikringsagenter foretar en provisjon av solgte livrenter.
Slik fungerer en livrente
Livrenter kan struktureres for å utføre betalinger for en fast tidsperiode, vanligvis 20 år, eller utføre betalinger så lenge annuitanten og hans eller hennes ektefelle er i live. Aktuarier samarbeider med forsikringsselskaper for å anvende matematiske og statistiske modeller for å vurdere risiko ved fastsettelse av policyer og priser.
Akkumuleringsperioden skjer når betalinger foretas av kjøperen av kontrakten til forsikringsselskapet; annuitiseringsfasen oppstår når forsikringsselskapet foretar utbetalinger til annuitanten.
Livrenter kan generelt struktureres som faste eller variable. Faste livrenter gir regelmessige periodiske utbetalinger til annuitanten. Variable livrenter gjør det mulig for eieren å motta større fremtidige kontantstrømmer hvis investeringene i annuitetsfondet gjør det bra og mindre utbetalinger hvis investeringene gjør det dårlig. Dette gir en mindre stabil kontantstrøm enn en fast livrente, men lar annuitanten høste fordelene av sterk avkastning fra fondets investeringer.
Agenter eller meglere som selger livrenter, må ha en statlig utstedt livsforsikringslisens, og også en verdipapirlisens i tilfelle av variable livrenter. Disse agentene eller meglerne tjener vanligvis en provisjon basert på den anslåtte verdien av livrente-kontrakten.
Ekte verdenseksempel på livrente
Investeringsgiganten Fidelity tilbyr dette eksempelet på hvordan en annuitet fungerer: En investering på 100 000 dollar i engangsbeløp over 20 år, forutsatt at 6% avkastning i alle år for en skattepliktig konto, ville være verdt $ 222 508 ved slutten av løpetiden. En skatteutsatt variabel annuitet før skatt (0, 25% årlig annuitetskostnad) ville være verdt $ 305, 053 på slutten, og en skatteskatt utsatt variabel livrente etter skatt, forutsatt utbetaling av engangsbeløp (0, 25% årlig annuitetskostnad), ville være verdt 239.436 dollar.
På slutten av termin vil verdien på kontoen bli omgjort til en strøm av betalinger i det som kalles annuitiseringsfasen. Det er ingen IRS-bidragsgrenser og inntekter som ikke beskattes før de er trukket. De fleste variable livrenter lar deg investere i en rekke eiendeler, hovedsakelig aksjefond. Uttak av skattepliktige beløp fra en livrente er gjenstand for ordinær inntektsskatt, og hvis det tas før fylte 59½ år, kan det pålegges 10% IRS-straff.
