Hva er subprime-kreditt?
Subprime-kreditt refererer til lån, som vanligvis tilbys til en pris som er godt over prime-renten, gitt til låntakere med dårlig kredittrating.
Viktige takeaways
- Subprime-kreditt refererer til lån, vanligvis tilbys til en pris som er godt over prime-renten, gitt til låntakere med dårlig kredittrating. Subprime-kreditt er ofte den eneste typen lån tilgjengelig for låntakere med lav kredittrating, høye gjeldsnivåer, og lovovertredelse, mislighold eller konkurs, og uten eiendommer eller eiendeler som kan brukes som sikkerhet. Forbrukerens talsmenn sier at subprime-kreditt er et sosialt gode og gir finansiering til husholdninger med lav inntekt, selv om det øker risikoen for kredittbommer og buster.
Forstå Subprime Credit
Subprime-kreditt er ofte den eneste typen lån som er tilgjengelig for låntakere med lav kredittvurdering, høye gjeldsnivåer, oversikt over kriminelle forhold, mislighold eller konkurs, og uten eiendom eller eiendeler som kan brukes som sikkerhet. Långivere bruker et kredittscoringssystem, som FICO-score, for å klassifisere subprime-låntakere basert på sannsynligheten for tilbakebetaling. Ulike kreditorer bruker forskjellige regler for hva som utgjør et subprime-lån, men FICO-score under 619 har typisk blitt klassifisert som subprime tidligere.
Subprime-kreditt finansieres ved å pakke om subprime-kredittkortgjeld, autolån, forretningslån og pantelån i bassenger og selge dem investorer som verdipapirer med sikkerhet, som sikkerhetsstillelse (CDO) og pantelån (SDS).
Under boligboomen på begynnelsen av 2000-tallet ble utlånsstandardene på subprime-pantelåner avslappet, med NINJA-lån som ble gitt til låntakere uten inntekt, ingen jobb eller eiendeler. Da boblen sprakk i 2007, bidro mengden av subprime-kreditt i finansmarkedene til subprime-sammenbruddet og subprime-krisen, som utløste den store resesjonen.
Forbrukerforkjemperne sier at subprime-kreditt er et sosialt gode og gir finansiering til husholdninger med lav inntekt. Likevel øker det risikoen for kredittbommer og byster. I USA strammet bankene til utlånsstandarder etter finanskrisen.
Imidlertid har autofinansieringsselskaper brukt lave renter for å få en oppsving i subprime-autolån som har hjulpet økonomien til å komme seg. Imidlertid rammet kriminalitetsnivåer for autolån i 2017, selv etter at auto-utlån til subprime fortsatte å blomstre, noe som førte til spekulasjoner om at denne nye kredittboblen i ferd med å briste.
