Hva er en pantekonstant?
Et pantekonstant er prosentandelen av pengene som betales hvert år for å betale eller betjene en gjeld gitt den totale verdien av lånet. Pantekonstanten er med på å bestemme hvor mye penger som trengs årlig for å betjene et pantelån.
Forstå en boliglånskonstant
Et pantekonstant er prosentandelen av pengene som betales til tjenestegjeld på årsbasis delt på det totale lånebeløpet. Resultatet er uttrykt i prosent, noe som betyr at det gir prosentandelen av det totale lånet som er betalt hvert år.
Pantekonstanten kan hjelpe låntakere med å bestemme hvor mye de skal betale hvert år for pantelånet. Låntageren ønsker en lavere pantekonstant siden det vil bety en lavere årlig gjeldsbetalingskostnad.
Eiendomsinvestorer bruker et konstant pantelån når de tar opp et pantelån for å kjøpe en eiendom. Investoren vil være sikker på at de krever nok husleie til å dekke de årlige gjeldsbetalingskostnadene for pantelånet.
Banker og kommersielle långivere bruker pantekonstanten som gjeldsdekningsgrad, noe som betyr at de bruker det for å avgjøre om låntakeren har nok inntekter til å dekke pantekonstanten.
Viktige takeaways
- Et pantekonstant er prosentandelen av pengene som betales hvert år for å betale eller betjene en gjeld gitt den totale verdien av lånet. Pantekonstanten er med på å bestemme hvor mye penger som trengs årlig for å betjene et pantelån. Pantekonstanten brukes av långivere og eiendomsinvestorer til å finne ut om det er nok inntekter til å dekke de årlige gjeldsbetalingskostnadene for lånet.
Beregning av pantekonstanten
For å beregne pantelånet konstant, vil vi sammenstille de månedlige utbetalingene for pantelånet i ett år og dele resultatet med det totale lånebeløpet.
For eksempel har et lån på $ 300.000 en månedlig betaling på $ 1.432 per måned til en fast rente på 4% årlig.
- Den totale årlige gjeldsbetjeningskostnaden er $ 17 184 eller (12 måneder * $ 1432). Pantekonstanten er 5, 7% eller ($ 17 184 / $ 300 000). Vi multipliserer resultatet av.057 med 100 for å flytte desimalen og gjøre den til en prosentandel.
Pantekonstanten kan også beregnes månedlig ved å dele den månedlige betalingen med pantelånsbeløpet. Den årlige pantekonstanten kan beregnes ved å multiplisere månedskonstanten med 12.
Beregningen vil være $ 1.432 / $ 300.000 =.00477 * 12 måneder =.057 (x 100 for å flytte desimalet) eller 5, 7% årlig.
Pantekonstanten gjelder bare for fastlån med fast rente siden det ikke er noen måte å forutsi gjeldstjenesten for et lån med variabel rente - selv om en konstant kan beregnes for alle perioder med fastlåst rente.
Søknader fra pantekonstanten
En pantekonstant er et nyttig verktøy for eiendomsinvestorer fordi det kan vise om eiendommen vil være en lønnsom investering. Kapitaliseringsrenten er motsatt av pantekonstanten, der caprenten viser prosentandelen av årlig inntekt basert på pantelånsbeløpet. Hvis caprenten er høyere enn konstant pantelån, er kontantstrømmen positiv, noe som gjør investeringen lønnsom.
Ved å bruke det tidligere eksemplet, la oss si at en investor ønsket å kjøpe huset for å leie det ut. Den månedlige nettoinntekten mottatt fra leieboligen vil sannsynligvis være $ 1600 per måned. Nettoinntekten er den månedlige leien minus eventuelle månedlige utgifter. Lånebeløpet for å kjøpe eiendommen var $ 300 000 fra vårt tidligere eksempel.
- Den årlige nettoinntekten er $ 19.200 eller $ 1.600 x 12 måneder. Takstrenten beregnes ved å ta den årlige nettoinntekten på $ 19.200 og dele den med lånebeløpet på $ 300.000 for å komme til.064 x 100 = 6.4%. Hvis du husker, pantekonstanten var 5, 7%, og siden caprenten er høyere enn den konstante, ville det være en lønnsom investering.
Med andre ord, den årlige nettoinntekten fra eiendommen er mer enn nok til å dekke de årlige gjeldsbetalingskostnadene eller pantekonstanten.
Som tidligere nevnt, kan banker eller långivere også bruke pantelånskonstanten for å avgjøre om en låntaker har den årlige inntekten for å dekke gjeldsbetalingskostnadene for lånet. Beregningen vil bli gjort på samme måte som ovenfor, men i stedet for å bruke månedlige leieinntekter, vil långiveren erstatte låntagers månedlige inntjening. Banken må beregne låntagers månedlige nettoinntekt eller kontantene som ble igjen etter at utgifter og andre månedlige gjeldsutbetalinger var betalt. Derfra kunne utlåner beregne den årlige nettoinntekten og caprenten for å avgjøre om det er nok til å dekke pantekonstanten.
