For privatpersoner med høy verdi og institusjonelle investorer er private equity et attraktivt investeringsalternativ på grunn av potensialet for høy avkastning. Private equity faller under kategorien alternativ aktivaklasse, og selv om definisjonen er blandet, refererer den oftest til et forvaltet basseng med innsamlede eller lånte midler som eksplisitt brukes til å få en eierposisjon i mindre selskaper med vekstpotensial. Private equity-selskaper oppfordrer til investeringer fra velstående kilder ved å skryte av større avkastning på investeringen enn andre alternative aktivaklasser eller mer konvensjonelle investeringsalternativer.
Cambridge Associates, indeksen som sporer resultatene til private equity-selskaper i USA, ga investorene en årlig avkastning på 16% fra 2003 til 2013. I løpet av den samme tidsperioden var Russell 2000 Index, en resultatsporingsmetrik for små selskaper, ga en årlig 9, 1% til investorene, mens S&P 500 returnerte 7, 4%. Det er tydelig at en investor som tar en risiko med investering i private equity ville fått mye høyere avkastning enn de som valgte den mer konvensjonelle ruten for å investere i en ETF som sporet en populær indeks.
Sammenlignet med andre alternative investeringer er avkastningen på private equity imidlertid mindre imponerende. Gjennom tredje kvartal 2013 rapporterte Cambridge Associates lignende resultater for private equity og risikovillig kapitalinvesteringer det siste tiåret, med private equity fremover i de fleste perioder. Imidlertid returnerte risikokapitalindeksen en årlig 26, 1% i løpet av de siste 15 årene, mens private equity returnerte en årlig 12%. I løpet av de siste 20 årene kommer risikovillig kapital frem med 30% årlig avkastning sammenlignet med private equity på 13, 5%.
Selv om private equity kan være et lukrativt investeringsalternativ for enkeltpersoner med høyt nettoverdier, er det ikke den eneste alternative aktivaklassen som gir attraktiv avkastning. Investorer som er interessert i private equity, venture capital eller andre alternativer bør være klar over at potensialet for høy avkastning også har en høy grad av risiko; Det anbefales at de vurderer sin toleranse for risiko før de investerer.
