Et hjem er sannsynligvis det største kjøpet du noen gang har gjort i løpet av livet. Det krever mye tid og disiplin. Men det er en beslutning som ikke bør tas lett. Det koster tross alt mye penger for alle - også de som jobber på heltid. Det kan være enda tøffere for noen som kanskje betaler for college. Men bare fordi du er student, betyr ikke det at det er umulig å leve drømmen. Hvis du fremdeles er en student og ønsker å være et huseier, kan du lese videre for å lære mer om hva du trenger å vite om å være en college-pantelån og tips du kanskje kan bruke til å balansere de to.
Viktige takeaways
- Å være høyskolestudent diskvalifiserer deg ikke fra å få pantelån, men vurder kostnadene til din økonomiske situasjon. Du trenger en god kredittscore, forskuddsbetaling, sysselsetting og / eller inntekt, og en lav gjeldsgrad til inntekt for å kvalifisere for et pantelån. HUD tilbyr førstegangsprogrammer for boligkjøper, mens FHA-lån har lave renter og lave forskuddsbetalinger. Det kan hende du trenger en medunderskriver.
Kostnadene for huseier
Ifølge forskningsavdelingen St. Louis Federal Reserve Bank var den gjennomsnittlige salgsprisen for et hjem i USA $ 310 900 i tredje kvartal av 2019. Men husk at dette er bare gjennomsnittet. Boligprisene har en tendens til å variere dramatisk fra region til region. For eksempel, hvis du går på University of Cincinnati, vil du kunne finne et rimeligere hjem enn hvis du går på New York University og søker en leilighet i New York City. I noen regioner kan det til og med være mulig å kjøpe et hjem med rom du kan leie ut til andre studenter for litt ekstra inntekt. Dette kan ende opp med å bli billigere enn å betale for fire eller flere års sovesal, og kan hjelpe deg med å finansiere pantelånene dine. Hvis du forlater området etter endt utdanning, kan du selge huset eller beholde det som kilde til leieinntekter.
Å leve drømmen: kvalifiserer du deg?
Som alle andre, vil du fremdeles trenge å kvalifisere deg for et pantelån. Med mindre du selvfølgelig har en praktisk arv eller velstående foreldre. Men la oss innse det, de fleste av oss passer ikke inn i den kategorien. Men bare fordi du er student, betyr ikke det at du ikke vil kvalifisere deg. Du vil fortsatt trenge de samme kriteriene som noen andre for å få et pantelån: Stor kredittscore og nok egenkapital til å bli vurdert. Husk imidlertid at mange långivere har strammet inn kravene til pantekunder. Avhengig av hvilken bolig du kjøper og hva slags pantelån du får, må du sørge for at du er lønnsomt ansatt - eller i det minste har en form for jevn inntekt - og har en ganske lav gjeldsinntekt forhold. Og ikke glem forskuddet ditt. Hvis du prøver å få et konvensjonelt pantelån, må du sokke bort så mye som 20% av den totale kjøpesummen som skal settes ned.
Vi har forsøkt å gjøre ting enkelt, slik at du kan visualisere hva du trenger å betale for et pantelån. Så her er et eksempel på hva noen av kostnadene vil være for et hjem på 300 000 dollar, ifølge realtor.com.
- Kjøpspris: $ 300 00020% forskuddsbetaling: $ 60 000 $ Månedlig betaling for et 30-årig fast rente til 4, 160% rente: Oppdragsgiver + renter + eiendomsskatt + forsikring = $ 1, 895
Hvis dette scenariet er utenfor din prisklasse, er det andre alternativer hvis du er student som søker et boliglån. Vet fra begynnelsen av at du må være minst 18-21 år i noen stater - for å søke om lån og kjøpe et hjem.
Ikke kjøp et hjem hvis det ikke er økonomisk fornuftig, spesielt hvis du er student.
Hjem kjøp programmer
HUD
Det amerikanske departementet for boliger og byutvikling - også kalt HUD - er tiltalt for å skape sterke samfunn med rimelige boliger for alle. Opprettet i 1965, forbedrer regjeringsbyrået muligheter for huseier på rimeligere nivåer. HUD har en overflod av ressurser så vel som spesielle programmer for førstegangskjøpere. Det gir også huskjøpere statspesifikke programmer for alle som ønsker å kjøpe et hjem.
FHA Lån
Federal Housing Administration (FHA) tilbyr pantforsikring på lån gitt av spesielle FHA-godkjente långivere under HUD-paraplyen. Disse långiverne er villige til å ta FHA-lån med lavere nedbetalinger på grunn av statsgarantien. I motsetning til konvensjonelle pantelån, kan du være i stand til å sikre deg et lån som student med så lite som 3, 5% av kjøpesummen for å betale som en forskuddsbetaling. Dette avhenger selvfølgelig av hvilken stat du søker å gjøre kjøpet.
FHA-lån kan også gi deg en lavere rente. De fleste av disse pantelånene har en fast rente, slik at folk - inkludert studenter som kvalifiserer - kan finansiere så mye som 96, 5% av kjøpesummen for hjemmet. Dette bidrar til å kutte ned på ekstrakostnader som å lukke kostnader. Det kan også bidra til å holde pantebetalingen nede. Du kan også kvalifisere deg til 203 (b) boliglånet, som lar deg finansiere 100% av avslutningskostnadene fra en gave fra en slektning, etaten, eller en nonprofit.
Du kan slå opp FHA-panteparameterne på HUD-nettstedet.
Effekten av studielån
Vurder en medunderskriver
Hvis du er en deltidsstudent og har jobb eller ektefelle, kan det hende du har nok inntekt til å kvalifisere deg for et beskjedent lån. Men hvis du mangler tilstrekkelig inntekt, kan du fremdeles kvalifisere deg for et pantelån med en medunderskriver. En forelder, verge eller betydelig annen kan typisk være i stand til å undertegne pantelånet hvis personen har tilstrekkelige ressurser, inntekter og en tilfredsstillende kredittprofil. Medunderskriveren på et lån mottar ikke lånets utbytte, men er ansvarlig for tilbakebetaling hvis du ikke klarer å betale lån. Så det er viktig at du holder deg oppdatert med betalingene dine, eller risikerer å miste forholdet.
Bunnlinjen
Selv om du kan kvalifisere deg for et pantelån, betyr det ikke at det å kjøpe et hjem er den riktige avgjørelsen. For det første krever det en rekke transaksjonskostnader, for eksempel eiendomsmeglerprovisjoner, skatter, avgifter og mer. Hvis du planlegger å eie hjemmet ditt i lang tid, er det sannsynlig at du vil inndrive de innledende kostnadene, ettersom hjemmeverdien din verdsetter. Men hvis du planlegger å bo i området i mindre enn fem år, kan du være økonomisk bedre med å leie eller til og med bo i en sovesal.
Når det er sagt, hvis du har god kreditt og en inntektskilde, og du forventer å bo i området en stund, kan det være en klok beslutning å kjøpe et hjem mens du er på skolen. Forutsatt at du er villig og kan tjene som en utleier, kan det å leie ut rom i hjemmet være en god måte å bidra til å dekke pantelånet ditt. Som med enhver større livsavgjørelse, bør du imidlertid vurdere utlånsmulighetene og personlige situasjonen først.
