Hva er bankkapital?
Bankkapital er forskjellen mellom en banks eiendeler og dens forpliktelser, og den representerer bankens nettoverdi eller egenkapitalverdien for investorer. Formuesdelen av en banks kapital inkluderer kontanter, statlige verdipapirer og renteinntekter (f.eks. Pantelån, kredittbrev og interbanklån). Gjeldsdelen i en banks kapital inkluderer tap på reserver og eventuell gjeld den skylder. En banks kapital kan sees på som marginen som kreditorene dekkes til hvis banken ville avvikle eiendelene.
Viktige takeaways
- Bankkapital er forskjellen mellom en banks eiendeler og dens forpliktelser, og den representerer bankens nettoverdi eller dens egenkapitalverdi for investorer. Basel I, Basel II og Basel III standarder gir en definisjon av den regulerende bankkapitalen som markedet og banktilsynsmyndigheter overvåker nøye.Bankekapital er segmentert i nivåer med Tier 1-kapital som den viktigste indikatoren på en banks helse.
Hvordan bankkapital fungerer
Bankkapital representerer verdien av en banks egenkapitalinstrumenter som kan absorbere tap og har lavest prioritet i utbetalinger hvis banken avvikler. Mens bankkapital kan defineres som forskjellen mellom en banks eiendeler og forpliktelser, har nasjonale myndigheter sin egen definisjon av regulerende kapital.
Det viktigste regelverket for banker består av internasjonale standarder vedtatt av Basel-komiteen for banktilsyn gjennom internasjonale avtaler om Basel I, Basel II og Basel III. Disse standardene gir en definisjon av den regulerende bankkapitalen som markeds- og banktilsynsmyndigheter følger nøye med.
Fordi banker tjener en viktig rolle i økonomien ved å samle inn sparepenger og kanalisere dem til produktiv bruk gjennom lån, er banknæringen og definisjonen av bankkapital tungt regulert. Mens hvert land kan ha sine egne krav, gir den nyeste internasjonale reguleringskonvensjonen til Basel III rammer for å definere regulerende bankkapital.
I følge Basel III er den regulerende bankkapitalen delt inn i nivåer. Disse er basert på underordnelse og en banks evne til å absorbere tap med et skarpt skille mellom kapitalinstrumenter når det fremdeles er løsemiddel kontra etter at det har gått konkurs. Felleskapital 1 (CET1) inkluderer bokført verdi av vanlige aksjer, innbetalt kapital og balanseført fortjeneste minus goodwill og andre immaterielle eiendeler. Instrumenter innen CET1 må ha den høyeste underordnelse og ingen løpetid.
Fra en regulators synspunkt er bankkapital (og kjernekapital spesielt) kjernemålet for en banks økonomiske styrke.
Nivå 1 hovedstad
Tier 1-kapital inkluderer CET1 pluss andre instrumenter som er underlagt ansvarlig gjeld, har ingen fast løpetid og ikke innebygd insentiv til innløsning, og som en bank kan kansellere utbytte eller kuponger til når som helst. Tier 1-kapital består av egenkapital og balanseført resultat. Tier 1-kapital er beregnet på å måle en banks økonomiske helse og brukes når en bank må absorbere tap uten å opphøre forretningsvirksomhet.
Tier 1-kapital er bankens primære finansieringskilde. Vanligvis inneholder det nesten alle bankens akkumulerte midler. Disse midlene genereres spesielt for å støtte banker når tap blir absorbert slik at vanlige forretningsfunksjoner ikke trenger å bli lagt ned.
Under Basel III er minstekapitaldekningen 10, 5%, som beregnes ved å dele bankens tier 1-kapital med den totale risikobaserte eiendelen. Anta for eksempel at det er en bank med kapital 1 på 176, 263 milliarder dollar og risikovektede eiendeler til en verdi av $ 1.243 billioner. Så bankens kjernekapitaldekning for perioden var $ 176.263 milliarder dollar / 1.243 billioner dollar = 14, 18%, som tilfredsstilte minimumskravet på Basel III på 10, 5%.
Nivå 2 kapital
Tier 2-kapital består av usikret ansvarlig gjeld og aksjeoverskuddet med en opprinnelig løpetid på mindre enn fem år minus investeringer i datterselskaper som ikke er konsoliderte finansinstitusjoner under visse omstendigheter. Den totale regulerende kapitalen er lik summen av kjernekapital og kjernekapital.
Tier 2-kapital inkluderer omvurderingsreserver, hybridkapitalinstrumenter og ansvarlig kortsiktig gjeld, generelle tap på tap og ikke avslørte reserver. Tier 2-kapital er tilleggskapital fordi den er mindre pålitelig enn kjernekapital. Tier 2-kapital anses som mindre pålitelig enn kjernekapital, fordi det er vanskeligere å beregne nøyaktig og er sammensatt av eiendeler som er vanskeligere å avvikle.
I løpet av 2019, under Basel III, er den totale totale kapitaldekningen 12, 9%, noe som indikerer at kjernekapitaldekningen er minst 2%, i motsetning til 10, 9% for kjernekapitaldekningen. Anta at den samme banken rapporterte nivå 2 kapital på 32, 526 milliarder dollar. Kernekapitaldekningen for kvartalet var $ 32.526 milliarder dollar / 1.243 billioner dollar = 2, 62%. Dermed var dens totale kapitalforhold 16, 8% (14, 18% + 2, 62%). Under Basel III oppfylte banken minstekapitaldekningen på 12, 9%.
Bokført verdi av egenkapitalen
Bankkapitalen kan betraktes som bokført verdi av egenkapitalen i en banks balanse. Fordi mange banker omvurderer sine finansielle eiendeler oftere enn selskaper i andre bransjer som har anleggsmidler til en historisk kost, kan egenkapitalen tjene som en rimelig fullmakt for bankkapitalen.
Typiske poster omtalt i bokført verdi av egenkapitalen inkluderer foretrukket egenkapital, felles aksje og innbetalt kapital, balanseført inntjening og akkumulert totalinntekt. Den bokførte verdien av egenkapitalen beregnes også som forskjellen mellom en banks eiendeler og forpliktelser.
