Er et bidrag til en individuell pensjonskonto (IRA) fradragsberettiget? For mange av oss er det korte svaret: Du satser! Det er det IRA-er er til for.
Dette er imidlertid Internal Revenue Service (IRS) vi snakker om, så det er regler og grenser. Grovt avhenger din evne til å trekke et IRA-bidrag helt eller delvis av hvor mye du tjener, om du eller ektefellen din for øyeblikket bidrar til andre kvalifiserte pensjonsplaner, og hvilken type IRA det er.
Viktige takeaways
- Bidrag til en tradisjonell IRA er fradragsberettiget i året de blir gjort. Det er øvre inntektsgrenser for fradragsberettigelse. Skattene på bidrag til en Roth IRA betales foran.
For det første en definisjon: IRA er en av flere pensjonsspareplaner som er "kvalifisert" av skattemyndighetene, noe som betyr at de tilbyr spesielle skattefordeler til menneskene som investerer i dem. For selvstendig næringsdrivende er de det viktigste kjøretøyet som er tilgjengelig for skatteutsatt pensjonssparing.
Hvis du har andre pensjonskontoer
At $ 6000 eller 7000 dollar er det totale du kan trekke fra for alle bidrag til kvalifiserte pensjonsplaner i 2019 og 2020. Hvis du også har en 401 (k), si fra, kan du si pengene dine mellom de to kontoene, men din totale fradragsgrense forblir det samme.
Hvilken type IRA har du?
Bidrag til en tradisjonell IRA, som er det vanligste valget, er fradragsberettiget i det skatteåret de betales under. Du skylder ikke skatt på bidragene eller deres investeringsavkastning før etter at du har gått av.
For 2019 og 2020 er det en begrensning på 6 000 dollar på avgiftspliktige bidrag til pensjonsplaner. De over 50 år kan bidra med ytterligere 1 000 dollar.
I IRS-øyne reduserer bidraget ditt til en tradisjonell IRA din skattepliktige inntekt med det beløpet, og derfor reduserer det det du skylder i skatter. Det reduserer effektivt bittet som bidraget tar ut av hjemmeinntekten.
Et bidrag til en Roth IRA er ikke fradragsberettiget. Du betaler hele inntektsskatten for pengene du betaler til kontoen. Imidlertid skylder du ingen skatter på bidragene eller investeringsavkastningen når du går av og begynner å ta ut pengene.
Inntektsgrenser
Uten pensjonsplan på jobben kan du trekke bidraget ditt uavhengig av inntekten. Men for de med høyere inntekter er fradrag for IRA-bidrag begrenset hvis de (eller deres ektefelle, hvis de er gift) har en pensjonsplan på jobben. Disse grensene avhenger av innleveringsstatusen din.
Hvis du arkiverer enkelt
For enslige med en pensjonsplan på jobben begynner det maksimale skattefradragsbidraget å krympe når deres modifiserte justerte bruttoinntekt (MAGI) når $ 65 000 for 2020 ($ 64 000 for 2019). Singler med justerte inntekter på 75 000 dollar for 2020 ($ 74 000 for 2019) og over er ikke kvalifisert for skattefradrag.
Hvis du er gift arkivering i fellesskap
Det er her ting blir komplisert. For de gifte som arkiverer i fellesskap, skiller det maksimale skattetrekkbare bidraget betydelig hvis en person bidrar til en 401 (k) og også kan være begrenset for par med høyere inntekt.
- Hvis ektefellen som gir IRA-bidraget dekkes av en pensjonsplan for arbeidsplassen, begynner fradraget utfasing til $ 104 000 i justert bruttoinntekt og forsvinner ved $ 124 000 for 2020 (gjør det $ 103 000 og $ 123 000 for 2019). Hvis IRA-bidragsyteren ikke har en arbeidsplassplan, men hans eller hennes ektefelle har det, starter 2020-grensen på $ 196 000, og ingen skattefradrag er tillatt når bidragsgiverens inntekt når 206 000 dollar (193 000 dollar og 203 000 dollar for 2019).
Hvis du er gift arkivering separat
For skattytere i kategorien gift arkivering hver for seg, er skattefradragsgrensene drastisk lavere, uavhengig av om de eller ektefellene deltar i en arbeidsgiver-sponset pensjonsplan. Hvis inntekten din er mindre enn 10 000 dollar, kan du ta delvis fradrag. Når inntekten din treffer 10 000 dollar, får du ikke noe fradrag.
Bunnlinjen
For å oppsummere, hvis inntekten din er under de øvre nivåene som er satt for året, og du ikke har andre pensjonskontoer, kan du gjøre det maksimale bidraget, og det vil være helt egenandel.
