Innholdsfortegnelse
- Begrensninger og begrensninger på 401 (k) s
- 1. Inflasjon og skatter
- 2. Gebyrer og sammensatte kostnader
- 3. Mangel på likviditet
- Bunnlinjen
En 401 (k) -plan har mange fordeler for ansatte som sparer til pensjon. Det gjør at de kan gi lønnsnedsettelsesbidrag på forhånd (og også i noen tilfeller etter skatt).
Arbeidsgivere som tilbyr en 401 (k) kan gi ikke-valgfrie eller matchende bidrag til planen, noe som betyr mer penger for ansatte, og de har også muligheten til å legge til en gevinstdelingsfunksjon til planen. Dessuten påløper all inntekt til 401 (k) -planen på skatteutsatt basis.
Viktige takeaways
- Selv om 401 (k) planer er en utmerket måte å spare på, er det kanskje ikke mulig å sette av nok til en komfortabel pensjonisttilværelse, delvis på grunn av IRS-grenser. Inflasjon, pluss skatt på 401 (k) distribusjoner, eroderer verdien av besparelser. Planhonorar og aksjefond kan redusere den positive effekten av rente på 401 (k) kontoer. En løsning er å investere i lavprisindeksfond. Hvis du må dyppe ned i 401 (k) tidlig, vil du vanligvis måtte betale en straff - så vel som skatt - på beløpet du trekker ut.
Begrensninger og begrensninger på 401 (k) s
På ulempen plasseres caps på 401 (k) bidrag. IRS-forskrifter begrenser tillatt prosentandel av lønnsbidrag. I 2019 er det maksimale bidraget til en 401 (k) $ 19 000, og øker til $ 19 500 i 2020. For en som tjener mer enn $ 150 000 per år, vil det å bidra med det maksimale gi dem en sparing på 12, 67%. Og jo mer noen tjener over $ 150 000, jo mindre vil bidragsprosenten være.
Problemet er at en spareprosent på 12% sannsynligvis er for lav til å oppnå en komfortabel pensjonisttilværelse. "En besparelsesgrad under 10% er definitivt for lav, " sier Andrew Marshall fra Andrew Marshall Financial, LLC, i Carlsbad, California. Hvis du er 50 år eller over, kan du legge til et $ 6000 innhentingsbidrag til det beløpet, for totalt $ 25 000 i 2019, men pengene dine vil ikke ha så lang tid å vokse. (I 2020 stiger fangstgrensen til $ 6.500, for totalt $ 26.000.)
Arbeidsgivere kan gi valgfaglige bidrag, uavhengig av hvor mye en ansatt bidrar, men det er grenser for disse også. I 2019 er grensen for totale bidrag til en 401 (k) fra hvilken som helst kilde 56 000 dollar, og øker til 57 000 dollar i 2020. Alle 401 (k) bidrag må være gitt senest 31. desember.
Det er også begrensninger på måtene ansatte kan ta ut disse eiendelene på, og når de får lov til det uten å pådra seg skattemessige bot.
Gitt disse grunnleggende om 401 (k) s, selv om du sparer maksimalt, er 401 (k) sannsynligvis ikke nok til pensjon. Her er grunnen.
1. Inflasjon og skatter
Levekostnadene øker konstant. De fleste av oss undervurderer effekten av inflasjon over lengre tid. Mange pensjonister tror at de har mye penger til pensjon i 401 (k) -kontoer, og at de er økonomiske forsvarlige, bare for å finne at de må nedprioritere livsstilen sin og kan fremdeles slite økonomisk for å få endene til å møtes.
Skatter er også et problem. Gitt, 401 (k) blir utsatt skatt, og de vokser uten å påløpe skatt. Men når du går av og begynner å gjøre uttak fra 401 (k), blir distribusjonene lagt til den årlige inntekten din, og de vil bli skattlagt til gjeldende skattesats. I likhet med inflasjon kan denne renten være høyere enn du forventet for 20 år siden. Eller kanskje hekkeregget du har bygget i 401 (k) i 20 eller 30 år kanskje ikke er så stort som du kanskje hadde forventet.
Marguerita Cheng, CFP®, RICP®, administrerende direktør for Blue Ocean Global Wealth i Gaithersburg, Md., Uttrykker det slik:
Alle dollar blir utsatt for skatter, noe som betyr at for hver $ 1 du sparer i dag, vil du bare ha mellom 63 og 88 øre basert på skatteområdet. For våre inntekter med høyere inntekt er dette en enda mer alvorlig sak ettersom de befinner seg i de høyere skatteparentesene. En saldo på 1 million dollar er egentlig ikke 1 million dollar for deg å bruke i pensjon.
David S. Hunter, CFP®, president for Horizons Wealth Management, Inc., i Asheville, NC, legger til: "Vi ber våre kunder planlegge at 30% av deres 401 (k) går bort. Det kommer til å ende opp i onkel Sam hender, så ikke bli knyttet til at 100% av den verdien er dine."
Nashville: Hvordan investerer jeg i pensjon?
2. Gebyrer og sammensatte kostnader
Effekten av administrasjonsgebyr på 401 (k) og tilknyttede aksjefond kan være alvorlig. Disse kostnadene kan svelge mer enn halvparten av besparelsen til en person. En 401 (k) har vanligvis mer enn et dusin gebyrer som ikke er avslørt, for eksempel bobestyrer, bokføringsgebyr, finners gebyr og advokatsalær. Det er lett å bli overveldet når du prøver å finne ut om du blir behandlet rettferdig eller blir fleeced.
Dette kommer i tillegg til eventuelle fondsavgifter. Verdipapirfond innenfor en 401 (k) tar ofte en avgift på 2% rett utenfor toppen. Hvis et fond øker med 7% for året, men tar en avgift på 2%, sitter du igjen med 5%. Det høres ut som om du får det største beløpet, men magien i fondsvirksomheten gjør at deler av fortjenesten din forsvinner fordi 7% sammenblanding ville gitt hundretusener mer enn en sammensatt avkastning på 5%. Avgiften på 2% som er tatt av toppen kutter avkastningen eksponentielt. Da du går av med pensjon, kan et aksjefond ha tatt opptil to tredjedeler av gevinsten din.
Bedre alternativer kan være å investere i indeksfond med lav pris. Se også på brukervennlige måldato-fond, som finner veien til flere og flere 401 (k) planer, men sjekk også gebyrene med disse.
3. Mangel på likviditet
Pengene som går inn i en 401 (k) er i det vesentlige låst i en safe som bare kan åpnes når du når en viss alder eller når du har et kvalifisert unntak, for eksempel medisinske utgifter eller varig uførhet. Ellers vil du lide straffene og skattene ved et tidlig uttak. Kort fortalt mangler 401 (k) fond likviditet.
"Dette er ikke ditt nødfond, eller kontoen du planlegger å bruke hvis du gjør et stort kjøp. Hvis du får tilgang til pengene, er det et veldig dyrt uttak, " sier Therese R. Nicklas, CFP, CMC, fra Wealth Coach for Women, Inc., i Rockland, Mass. "Hvis du tar ut midler før du fyller 59-1 / 2, vil du potensielt pådra deg 10% av beløpet for uttaket. Alle uttak fra skatteutsatt pensjonskonto er skattepliktige hendelser i din nåværende skatteklasse. Avhengig av uttakets størrelse, kan du støte deg selv til et høyere skatteklasse og øke kostnadene."
Skattemyndighetene fraråder deg å ta penger ut av 401 (k) ved å belaste 10% straff for uttak du tar før du fyller 59½ år - med mindre du er kvalifisert for fritak.
Dette betyr at du ikke kan investere eller bruke penger på å dempe livet ditt uten en betydelig mengde vanskelig forhandling og et stort økonomisk treff. Det eneste unntaket fra dette er en godtgjørelse for å låne et begrenset beløp fra 401 (k) under visse omstendigheter, med forpliktelse til å betale tilbake det innen en viss tidsperiode.
Bunnlinjen
Siden en 401 (k) kanskje ikke er tilstrekkelig for pensjonen din, er det viktig å bygge inn andre bestemmelser, for eksempel å gi separate, regelmessige bidrag til en tradisjonell eller Roth IRA.
Carol Berger, CFP®, fra Berger Wealth Management i Peachtree City, Ga., Forklarer:
Det er alltid en god idé å ha flere alternativer når du kommer til "distribusjons" -fasen i livet ditt. Hvis alt er bundet i 401 (k) før skatt, vil du ikke ha noen fleksibilitet når det gjelder uttak. Jeg anbefaler alltid om mulig å ha en skattepliktig konto, Roth IRA og IRA (eller 401 000 kroner). Dette kan virkelig hjelpe med skatteplanlegging.
"Realiteten er at mange pensjonister vil trenge å tjene litt penger under pensjonisttilværelsen for å ta presset fra pensjonskontoer, " legger Craig Israelsen, doktorgrad, som er skaper av 7Twelve Portfolio, i Springville, Utah. "Å ha en deltidsjobb vil også hjelpe en person å" lette "seg ut av arbeidsstyrken i stedet for bare å avslutte sin arbeidskarriere kalde kalkun."
