Microsoft Corp. (MSFT) har steget kraftig de siste 52 ukene, med en aksjekurs som har økt med over 43 prosent. Men denne økningen kan settes til en pause snart, kanskje etter at selskapet rapporterte sine økonomiske resultater 1. februar. En analyse av det tekniske handelskartet antyder at aksjen kan ha blitt utvidet, og kan settes til å falle med rundt 10 prosent, og tar det tilbake til omtrent $ 85.
Microsoft forventes å rapportere at de skatteinntektene i 2. kvartal økte med rundt 10 prosent til 28, 41 milliarder dollar, mens inntektene forventes å stige med rundt 3 prosent til 0, 86 dollar, ifølge YCharts.
Resultatvekstnivået år over år er ingenting å bli begeistret for, men selskapet slo inntekter for første kvartal med nesten 16 prosent da det rapporterte resultat for 1. kvartal 26. oktober 2017. Det bidro til å sette tempoet for MSFT-aksjens nylig stige.
overkjøpt
Men diagrammet forteller kanskje mer om den fremtidige retningen til aksjen enn inntjeningsestimatene, fordi forventningene kan ha steget for høyt. Med aksjen opp nesten 10 prosent i 2018, har den nådd overkjøpsnivåer, med en relativ styrkeindeks (RSI) -lesning på omtrent 80. En lesning over 70 regnes for å være overkjøpt. Til tross for aksjens kraftige økning, toppet RSI seg tilbake i slutten av oktober etter at selskapet sist rapporterte om inntektene.
Et fall til 85, 50 dollar
Man kan hevde at Microsofts RSI nå trender lavere, kontra en aksje som har økt. Det er en bearish divergerende indikasjon.
Skulle aksjen falle, vil den sannsynligvis falle tilbake for å støtte rundt 85, 50 dollar fra dagens pris på rundt 94 dollar, en nedgang på rundt 10 prosent. 85, 50 dollar er prisen der aksjen toppet seg umiddelbart etter 1Q-resultater, og fungerer som et mildt støtte- og motstandsnivå når den øker til $ 95, 50.
Potensialet for en brattere tilbakegang
Skulle motstand på $ 85, 50 ikke holde, kan MSFT-aksjen ha en mye skarpere nedgang til nesten 79 dollar, og fylle gapet som ble opprettet i oktober 2017, etter selskapets inntektsfrigjøring i første kvartal. Til den prisen vil aksjen sannsynligvis komme til en langsiktig trend som kan tjene som et nytt nivå av støtte.
Alle disse illevarslende advarselsskiltene kan vise seg å ikke være noe hvis Microsoft rapporterer om sterk 2Q-inntjening, noe som kan forlenge aksjens løp.
