Innholdsfortegnelse
- Kjøpe en livrente
- Fordelen med pensjonspenger
- Ulempene med pensjonsubjekter
- Alternativer for laveste pris for variabel livrenter
- Bunnlinjen
Hvis du leter etter garantert inntekt under pensjon, er et åpenbart alternativ en livrente. Problemet er at selv om dette produktet kan gi deg en garantert inntektsstrøm, er det en betydelig dyrere strategi enn å styre pensjonsporteføljen selv.
Her er en titt på de forskjellige typer livrenter, deres fordeler og ulemper, og de laveste alternativene for å hjelpe deg med å avgjøre om en livrente gir mening for pensjonen.
Viktige takeaways
- Det er to måter å kjøpe livrenter på: med et engangsbeløp som gir deg umiddelbare utbetalinger, eller med periodiske innskudd over tid, som gir utsatte utbetalinger. Begge øyeblikkene med umiddelbar betaling og utsatt betaling kommer i tre varianter: fast, variabel og egenkapitalindeks. Faste livrenter er det billigste når det gjelder gebyrer, og variable livrenter er de dyreste.
Kjøpe en livrente
Det er to forskjellige måter å kjøpe en livrente på. Et alternativ er en øyeblikkelig betalingsrente, et produkt du kjøper med en engangsbetaling, for eksempel midlene du vil overføre fra en 401 (k) når du går av. I dette tilfellet starter betalingene umiddelbart. Du kan også velge en utsatt betalingsrente som blir finansiert med periodiske innskudd over tid og begynner å utbetale til en spesifikk fremtidig dato. Begge typer livrenter kommer i tre forskjellige varianter - fast, variabel og aksjeindeks. Hver tilbyr sin egen kombinasjon av sikkerhet, risiko og gebyrer.
Faste livrenter
Disse livrentene har en garantert avkastning som er fast på kjøpstidspunktet. Når du kjøper en fast annuitet, får du beskjed om den garanterte inntektsstrømmen. Risikoen er at avkastningskursen er fast og at inntektsstrømmen din kanskje ikke er nok til å dekke dine behov da inflasjonen øker levekostnadene.
Variable livrenter
Disse livrentene gir investeringskontoer som kalles "underkontoer", som ligner på verdipapirfond og lar deg dra nytte av all vekst i markedet. Variable livrenter er blitt den mest populære typen livrente fordi det er mindre risiko for at inntektsstrømmen din blir erodert av en fast avkastning. Denne strømmen vil stige og falle avhengig av suksessen til investeringene i underkontiene. (Les om forskjellige alternativer som minimerer kostnadene for en variabel livrente nedenfor.)
Mange økonomiske rådgivere misliker varierende livrenter på grunn av deres høye administrasjonsgebyr. Suze Orman sier: "Jeg tror at variabel livrenter ble opprettet av en årsak og bare av en grunn - for å få rådgiveren til å selge de variable livrentene."
Kapitalindeksrenter
En relativt ny oppretting av forsikringsbransjen, en aksjeindeks annuitet er en fast annuitet med en del bundet til en aksjeindeks som visstnok utlignet noe av risikoen for inflasjon. Forsikringsselskaper bruker noe som kalles en "deltakelsesrate" for å finne ut hvor mye av aksjemarkedet du vil holde for å utligne risikoen - de må fortsette å betale deg hvis markedet blir dårlig. Den ene fordelen med en aksjeindeksrente over en variabel livrente er at det er mindre nedadgående risiko for deg.
Livrenter er best egnet for folk som ikke tror de er i stand til å administrere pensjonsporteføljen.
Fordelen med pensjonspenger
Den viktigste grunnen til at folk velger livrenter er å få en garantert inntektsstrøm. Med en livrente - spesielt en fast annuitet - vet de hva deres månedlige inntekt blir (og kan budsjettere deretter). Dette sparer dem for å administrere pensjonsporteføljen, et pluss for de som bekymrer seg for at de ikke er i stand til å administrere sin egen portefølje. I tillegg beskytter en garantert inntekt deg hvis økonomien blir dårlig og andre investeringer tank. Det er egentlig den eneste fordelen ved å velge en livrente.
Ulempene med pensjonsubjekter
Her er de fire viktigste grunnene til å unngå en livrente:
Ikke flytende
Kan betale mer i skatter
Inntekter fra en livrente beskattes som ordinær inntekt. Det er veldig forskjellig fra hva du betaler for gevinster ved salg av et langsiktig aksje- eller aksjefond. Langsiktige kapitalgevinster beskattes med 0% til 15% avhengig av skattefordelen i henhold til gjeldende skattelovgivning.
Arvinger vil betale høyere skatt
Skatteregningen deres vil være basert på kostnadene ved det første kjøpet av livrenten. Alle gevinstene vil bli beskattet til ordinære inntektssatser, og de må betale dem umiddelbart etter at de er i besittelse. Hvis porteføljen din hadde vært i aksjer eller aksjefond, ville skattegrunnlaget blitt "trappet opp", noe som betyr at skatten de trenger å betale ved salg av disse eiendelene, vil være markedsverdien på det tidspunktet du døde. De vil ikke være nødt til å betale skatt på årene med gevinst før du døde.
Avgiftene er høye
En "dødelighets- og utgifts" -avgift, for eksempel, kan være så høy som 1% til 2% per år. Du kan ansette en profesjonell porteføljeforvalter for samme kostnad og ikke trenger å betale de andre avgiftene som knyttes til en livrente. tilleggskostnader kan inkludere administrasjonsgebyrer og utgifter til underkonto (unik for varierende livrenter). Noen livrenter har rittgebyr, avhengig av alternativene du velger.
Alternativer for laveste pris for variabel livrenter
Vanguards kostnadsforhold gjennomsnittlig 0, 10% per desember 2019, avhengig av investeringsallokering. Fidelitys gebyrer starter på 0, 10% for et første kjøp på 1 million dollar, pluss gebyrer basert på de valgte aksjefondene, og kan gå så høyt som 1, 90%. TIAAs avgifter varierer fra 0, 45% til 0, 80%, avhengig av de valgte alternativene. Alle tre selskapene tilbyr livrenter under 1% (eller mer) du sannsynligvis vil betale for en investeringsrådgiver gjennom et meglerhus. Tilleggsinntektsgarantiene gjør alle tre alternativene til et godt alternativ for folk som ønsker å rulle pensjonssparingen til ett sted og la noen andre bekymre seg for å gi dem en livstidsinntektsstrøm.
Bunnlinjen
Livrenter er et alternativ hvis du ikke er sikker på at du har ferdighetene til å administrere pensjonsporteføljen din og vil være sikker på at du ikke vil gå tom for midler i løpet av livet. Sørg for å gjøre undersøkelser, og vær sikker på at du forstår alle avgifter og skatter du må betale for inntektsstrømgarantien.
Sammenlign hva livrenten selgerne vil tilby med tjenestene som tilbys av andre økonomiske rådgivere. Tenk på en engangskonsultasjon med en gebyrbasert finansiell rådgiver som ikke tjener penger basert på alternativet du velger. En gebyrbasert finansiell rådgiver kan hjelpe deg med å forstå livrentekontraktene du vurderer og vise deg andre alternativer for å hjelpe deg med å bestemme hva som er mest økonomisk fornuftig.
Livrenter selges av forsikringsselskaper, finansielle tjenesteselskaper og gjennom noen veldedige organisasjoner (disse kalles veldedige livrenter). Sørg for at du kjøper en livrente fra et finansielt stabilt selskap og spør hva som vil skje med pengene dine hvis utstederen går ut av drift.
Du kan forske på sertifiserte økonomiske planleggere på CFP-nettstedet. Kommisjonsbaserte økonomiske rådgivere har en tendens til å styre deg til selskaper som de vil lage en provisjon fra, så spør alltid hvordan din økonomiske rådgiver vil bli kompensert før du møter.
