Innholdsfortegnelse
- 1.Finansierte pensjonsplaner
- 2. Grenser for pensjonskontoer
- 3. Konverteringer til Roth IRAs
- 4. Permanent Saver's Credit
- 5. Skatterefusjon tilbakeført til IRAs
- 6. Hjelp for militære reservister
- 7. Rollover av arvede / eiendeler
- 8. IRA veldedighetsdistribusjoner
- 9. Hybrid liten arbeidsgiverplan
- 10. Investeringsråd
- Noen få andre fordeler med loven
Hva er inkludert i den 394-siders pensjonsbeskyttelsesloven fra 2006 (PPA) som daværende president George W. Bush kalte "den mest omfattende reformen av USAs pensjonslover på over 30 år?" Lovgivere utformet denne loven for å sikre at arbeidere ville motta pensjoner de ble lovet, og å forbedre arbeidernes muligheter for å finansiere egen pensjon. Og det gjør det fortsatt.
Loven fra 2006 utvidet beskyttelsen gitt av Employee Retirement Income Security Act of 1974 (ERISA), som krever planer om å holde deltakerne informert og gjør det vanskeligere for dårlige aktører å dra nytte av mennesker som prøver å spare til pensjon eller tjene en pensjon.
Her er noen av de viktigste bestemmelsene i PPA og hvordan de kan være med på å beskytte pensjonisttilværelsen.
Viktige takeaways
- Pensjonsbeskyttelsesloven fra 2006 styrket beskyttelsen for arbeidere som skyldte pensjonsytelser. Den økte beløpene som arbeidstakere kan bidra med til pensjonsplaner. Det gjorde det mulig å direkte konvertere 401 (k), 403 (b) og 457 planaktiver til Roth IRA-eiendeler. Det ble opprettet eller gjort faste fordeler for lavinntektsarbeidere, militære reservister på aktiv tjeneste, pensjonsarvinger, givere til veldedighetsorganisasjoner, de som jobber for små arbeidsgivere og andre.
1. Forbedret finansiering av ytelsesbaserte pensjonsplaner
PPA opprettet nye minimumsfinansieringsstandarder for å sikre at arbeidsgivere kan oppfylle sine pensjonsløfter til arbeidstakere uten å anstrenge pensjonsforsikringssystemet.
Dette systemet, som inkluderer et statlig selskap kalt Pension Benefit Guaranty Corporation (PBGC), kan oppfordre skattebetalerne til å hjelpe pensjonister hvis systemet er underfinansiert - noe som det var ved slutten av regnskapsåret 2018. Arbeidsgivere som gir pensjon må betale premie til PBGC.
PPA endret loven slik at selskaper som underfinansierer eller sier opp pensjonen sin, må betale mer inn i forsikringsfondet. Det krever også at selskaper måler pensjonsforpliktelsene sine mer nøyaktig og lar dem bidra mer til pensjonsplanene sine i gode tider for å skape en pute for magre tider.
2. Hevede bidragsgrenser for pensjonskontoer
Det er fordi den økonomiske vekst og skattelettelsesforeningsloven av 2001 (EGTRRA) som ble inngått i lov 7. juni 2001, skapte noen omfattende endringer i regler for pensjonsplaner, inkludert økende bidragsgrenser for arbeidsgiverplaner og IRAs.
Disse endringene skulle etter planen forsvinne i 2011, men pensjonsbeskyttelsesloven gjorde dem permanente.
IRA-bidragsgrensene gikk raskt derfra. For skatteåret 2019 og 2020 er grensen 6 000 dollar. Et ekstra innhentingsbidrag er tillatt for personer over 50 år. Det er satt til 1 000 dollar for skatteårene 2019 og 2020.
Bidragsgrensene for andre typer pensjonsordninger økte også raskt. For planer på 401 (k), 403 (b) og 457 (b) er den tillatte begrensede skatteutsatte innskuddsgrensen for skatteåret 2019 18 500 dollar og for skatteåret 2020 er den 19 000 dollar.
Med PPA fikk deltakerne fra 50 år og oppover evnen til å gi innhentingsbidrag. For 401 (k) s startet de på 1000 dollar i 2002. I 2019 og 2020 er det maksimale 401 (k) fangstbidraget 6000 dollar.
$ 6000
IRAs årlige bidragsgrense i 2020, med ytterligere 1 000 dollar innhentingsbidrag tillatt for personer 50 og eldre
3. Direkte konverteringer fra kvalifiserte planer til Roth IRAs
PPA er grunnen til at du kan ta eiendeler fra 401 (k), 457 (b) og 403 (b) planene og direkte konvertere dem til en Roth IRA. Før det måtte du ta mellomtrinnet for å sette eiendelene dine i en tradisjonell IRA først.
PPA har også gjort det lettere å flytte pensjonssparingen din når du bytter jobb.
4. Permanent Saver's kreditt for å hjelpe lavinntektsarbeidere
Det kan være utfordrende å sette av penger til pensjon hvis du ikke tjener mye. Saverens kreditt kan imidlertid gjøre det enklere. Det tilbyr kvalifiserte individer med lav inntekt og lavere mellominntekt en skattekreditt på opp til $ 1 000 ($ 2 000 hvis gifte arkivering i felleskap) som et insentiv for å bidra til arbeidsgiver-sponsede pensjonsplaner, IRAs og ABLE kontoer. EGTRRA vedtok sparerens kreditt som et midlertidig tiltak, og PPA gjorde det permanent.
For å få maksimal kreditt kan ikke enkeltstående arkivere ha en justert bruttoinntekt (AGI) høyere enn $ 19 500 i 2020. Gifte par som innleverer i fellesskap kan ikke ha en AGI høyere enn $ 39 000 i 2020 for å få maksimal kreditt.
Kredittfasen fases ut etter hvert som inntekten øker. Enkelte skattebetalere blir ikke kvalifiserte for det når deres AGI overstiger $ 32.500. Grensen for gifte skattebetalere er $ 65 000. Inntektsgrensene indekseres for inflasjon, slik at de kan gå opp eller ned i fremtiden.
Saverens kreditt er et skatteincitament som hjelper lavinntektsinntekter å spare til pensjon.
5. Direkte innskudd av skatterefusjon til IRAs
Det er nå mulig å få din føderale skatterefusjon direkte satt inn i IRA. For å gjøre dette, fyller du ut IRS-skjema 8888.
Du kan dirigere refusjonen din til inntil tre kontroll-, sparing- eller IRA-kontoer. Tradisjonelle, Roth og SEP IRA er berettiget til å motta direkte innskudd av skatterefusjon, men ENKEL IRA er det ikke.
PPA gjorde det også mulig for skattytere å be om at sparerens kreditt ble satt direkte inn i en kvalifisert pensjonsplan eller IRA.
6. Unntak fra straff for kvalifiserte reservister på aktiv tjeneste
Medlemmer av militærreservene kan motta ordre om å jobbe for militæret på heltid og kan bli utplassert. Hvis denne bestillingen er i mer enn 179 dager eller er ubestemt, regner skattemyndighetene personen som en "kvalifisert reservist."
Kvalifiserte reservister kalt til aktiv tjeneste har lov til å ta utdelinger fra en IRA, en 401 (k) eller en 403 (b) i løpet av sin periode med aktiv tjeneste uten å betale 10% skatterett som vanligvis gjelder for distribusjoner tatt før fylte 59½.
Dessuten har kvalifiserte reservister som tar en distribusjon og ender opp med å ikke trenge det, to år etter at deres aktive plikt slutter å rulle disse distribusjonene til en IRA.
Dette unntaket var midlertidig til å begynne med, men det ble permanent med Heroes Earnings Assistance and Relief Tax Act of 2008 (HEART Act).
7. Overføringer av arvede pensjonsmidler
På grunn av PPA kan en støttemottaker som ikke er ektefelle som arver eiendeler fra en 401 (k), 403 (b) eller 457 (b) plan, bruke en overføringsmekanisme for tillit til å plassere disse eiendelene i en IRA. Før kunne bare ektefeller foreta slike overføringer.
Slike direkte overføringer blir behandlet som arvede IRA-eiendeler og har spesielle nødvendige minimumsfordelingsregler. Disse reglene er fortsatt forskjellige for ektefeller og andre mottakere.
8. Skattefrie utdelinger fra IRAs for veldedige formål
PPA bestemte at du kan få en skattelettelse når du tar utdelinger fra tradisjonelle eller Roth IRA for å donere til veldedighet. Dette midlertidige skatteoppholdet ble etter hvert permanent med loven om beskyttelse av amerikanere mot skatteforhøyelser (PATH) fra 2015. Du må være minst 70½ ved utdelingen.
Du kan donere opptil $ 100 000 per skattyter per år uten å betale skatt for din kvalifiserte veldedige utdeling. Disse donasjonene teller også med dine nødvendige minimumsfordelinger for skatteformål.
Du kan imidlertid ikke også kreve disse beløpene som veldedige donasjoner hvis du spesifiserer fradragene dine. Skattemyndighetene tillater ikke dobling.
En stor advarsel: SECURE Act som ble inngått i loven i begynnelsen av 2020 reduserer det maksimale fradragsberettigede veldedige bidraget fra pensjonskontoer for å gjenspeile fradrag gjort tidligere år.
Hvis IRA-en din inneholder både fradragsberettigede (forhåndsbetalte) og ikke-fradragsberettigede (etter skatt) bidrag, anses veldedige fordelinger å komme fra egenandelsbidrag (forhåndsbetalt) først, som er det mer fordelaktige alternativet.
Dette betyr at mer av pengene som er igjen i IRA-en din kan bli distribuert til deg skattefri, forutsatt at du har ikke-fradragsberettigede bidrag på kontoen din.
Forsikre deg om at veldedigheten er kvalifisert før du utfører en veldedig utdeling. Donorrådgitte midler og visse private stiftelser er ikke kvalifisert. Sørg også for at donasjonen din går direkte fra IRA til veldedighetsorganisasjonen.
9. Planer for små arbeidsgivere
Arbeidsgivere har færre papirarbeidskrav under dette alternativet for kombinert plan. Ansatte må motta visse minste fordeler og samsvarende beløp på en bestemt ytelsesplan.
For eksempel må 401 (k) -delen av planen registrere ansatte automatisk med et 4% lønnsutsettelsesbidrag og en arbeidsgiverkamp på minst 50% på de første 4% av lønnen med umiddelbar opptjening. Pensjonsdelen må være fullt fordelt etter tre år. Det må også gi minst 1% av den endelige gjennomsnittlige lønnen per tjenesteår opp til 20 år eller en kontantbalanseformel som øker når deltakeren blir eldre.
10. Investeringsråd til deltakere i pensjonsplaner på arbeidsplassen
Du kan få investeringsrådgivning for pensjonsplanen for arbeidsplassen din gjennom din sponsor (som vanligvis er arbeidsgiveren din), men sponsoren din og enheten som gir rådene, må følge visse regler som PPA legger ut.
Rådene kan komme fra planforeningsmenn som investeringsselskaper, banker, forsikringsselskaper og registrerte meglerforhandlere. Fiduciæren må gjøre en av to ting for å overholde loven:
- Ta samme avgift for rådene uavhengig av hvilke investeringsplan deltakere velger Bruk en tredjepartssertifisert datamodell for å gi råd
Plan sponsorer må fortsatt være forsiktige med å velge og overvåke fiduciary rådgiver. De må autorisere rådgiveren og ha rådprogrammet revidert årlig. Når de imidlertid følger reglene, reduserer denne bestemmelsen plan sponsorers ansvar for investeringsrådene deres deltakere mottar.
Noen få andre fordeler med loven
Pensjonsbeskyttelsesloven fra 2006, kombinert med lov om sikkerhet for arbeidstakere til pensjonsinntekt fra 1974, er ansvarlig for mange av lovene som beskytter arbeidernes pensjoner og pensjonssparing i dag. PPA opprettet en rekke nye lover for pensjons- og pensjonsplaner og laget permanente noen 2001-lover som var midlertidige.
I tillegg til de ti bestemmelsene ovenfor, gjorde loven det lettere for arbeidsgivere å automatisk registrere ansatte i pensjonsplaner på arbeidsplassen, økte hvor raskt arbeidsgiveravgift til ansattes innskuddsplaner ga vest, og ga de ansatte rett til å diversifisere ut arbeidsgiverandelene i pensjonsplanene deres.
De som har lange minner for trivia i Kongressen, kan huske at handlingen også inneholder noen notorisk ikke-relaterte bestemmelser knyttet til skinnbasketballer, gummibasketballer og volleyballer. Men disse små quirkene holder journalister og historikere fra å sovne før de leser helt til side 394. Eller ikke.
