Noen valutahandlere ser på oscillatoravvik som den hellige gral av teknisk analyse. Andre anser disse unnvikende kartmønstrene for å være praktisk talt ubrukelige. Sannheten ligger antagelig et sted i mellom.
Hensikten med klassisk divergens er å gjenkjenne en teknisk ubalanse mellom pris og oscillator, med den antagelse at denne ubalansen vil signalisere en forestående retningsendring i pris.
I avsnittene nedenfor vil vi forklare to handler som ble gjort på grunn av flere avvik fra MACD-histogrammer som dukket opp på USD / JPY daglige diagrammer. Den første handelen viste seg som en drøm. Det andre etterlot mye å være ønsket.
Divergensfagene
Som du ser i dollar / yens daglige diagram i figur 1, skjedde disse to divergenssignalene relativt nær hverandre, mellom de siste månedene av 2006 og begynnelsen av 2007.
Figur 1
Oppsettet
For det første signalet (i mørkerødt), som skjedde mellom november og desember 2006, har vi nesten en læreboksak om klassisk bullish divergens. Prisen traff drastisk et lavere lavmål mens MACD-histogrammet trykket et veldig tydelig høyere lavt. I følge talsmenn for divergenshandel forutsier denne typen pris-oscillator ubalanse en priskorreksjon av ubalansen. I dette tilfellet ville korreksjonen i prisen måtte ha vært en retningsendring på oppsiden.
Det var akkurat det som skjedde. Som urverk, som det fremgår av diagrammet over, dukket prisen opp i begynnelsen av desember og så ikke tilbake før den andre avviken var fullført.
Dette første divergenssignalet var så sterkt at det til og med var en mini-avvik (vist på figur 1 med mørkerøde prikkede linjer) innenfor den større divergensen som bidro til å bekrefte at signalet gikk lenge. Heldigvis ble noe av det påfølgende okseløpet fanget som et resultat av å oppdage dette veldig tydelige divergenssignalet tidlig. Alle som fanget dette divergensspillet ble rikelig belønnet med nesten øyeblikkelig fortjenestetilfredshet. Nedenfor vil vi forklare metoden jeg brukte for å handle den.
Handelen
Det andre divergenssignalet (sett i mørkeblått), som skjedde mellom midten av desember 2006 og midten av januar 2007, var ikke helt et læreboksignal. Selv om det er sant at kontrasten mellom de to toppene på MACD-histogrammets nedre høyde var ekstremt fremtredende, var handlingen på pris ikke så mye en rettferdig høyere høyde som det bare var en kontinuerlig opptrend. Med andre ord hadde ikke prisdelen av denne andre divergensen en avgrensning som var nesten like god i toppene sine som den første divergensen hadde i de tydelige dalene.
Hvorvidt denne ufullkommenheten i signalet var ansvarlig for de mindre enn stjerners resultatene som umiddelbart fulgte, er vanskelig å si. Enhver valutahandler som prøvde å spille dette andre divergenssignalet med en påfølgende kort, ble whipsawed omtrent ganske alvorlig i de påfølgende dager og uker.
Imidlertid ble eksepsjonelt tålmodige handelsmenn der de siste stopp-tapene ikke ble rammet, belønnet med en nærmulighetsmangel som viste seg å være nesten like spektakulær lukrativ som den første divergenshandelen. Den andre divergenshandelen gjorde ikke så mye for fra et pip-perspektiv. Likevel ble det utvilsomt signalisert en veldig betydelig topp med denne andre divergensen, akkurat som en bunn ble signalisert med den første divergenshandelen.
Å gjøre en vinnende avvikshandel
Så hvordan kan vi best maksimere gevinstpotensialet i en divergenshandel samtidig som vi minimerer risikoen? For det første, selv om divergenssignaler kan fungere på alle tidsrammer, gir langsiktige diagrammer (daglig og høyere) vanligvis bedre signaler.
Når det gjelder oppføringer, kan du når du finner en stor sannsynlighet for handelsmuligheter på en oscillatoravvik, kan du skalere i posisjon ved å bruke brosjyrer i store størrelser. Dette lar deg unngå et altfor stort engasjement hvis avvikssignalet umiddelbart viser seg å være falsk. Hvis et falskt signal faktisk er tilfelle, er stopp-tap alltid på plass - ikke så stramt at du blir tatt ut av mindre whipsaws, men heller ikke så løs at fordelaktig risiko / belønningsforhold blir skjevt.
Hvis handelen blir gunstig, på den annen side, kan du fortsette å skalere inn til den tiltenkte handelsstørrelsen er nådd. Hvis fremdriften fortsetter utover det, bør du holde posisjonen til momentumet avtar eller noe større enn en normal tilbaketrekning oppstår. På det tidspunktet momentumet avtar, skalerer du deg ut av posisjonen ved å ta progressiv fortjeneste på brøkhandelen.
Hvis et hakket, retningsfritt marked forlenges, som i tilfelle av det andre divergenssignalet som ble beskrevet over på USD / JPY, bør det be deg om å redusere risikoen og jakte på en bedre avvikshandel.
Bunnlinjen
Det er ganske trygt å si at det i det minste er en viss gyldighet for oscillator-divergenssignaler, i det minste i valutamarkedet. Hvis du ser på den siste tiden til de viktigste valutaparene, vil du se mange lignende signaler på langsiktige diagrammer (som daglig), som kan gi konkrete bevis på at divergenssignaler ofte er usedvanlig nyttige.
