Hva er skattearbitrage?
Skatt arbitrage er praksisen med å tjene på forskjeller som oppstår fra måtene transaksjoner blir behandlet for skatteformål. Kompleksiteten i skattekoder gjør det ofte mulig for mange insentiver som får enkeltmennesker til å restrukturere sine transaksjoner på den mest fordelaktige måten for å betale minst mulig skatt.
Forståelse av skattearbitrage
Skatt arbitrage refererer til transaksjoner som er inngått for å tjene på spredningen mellom skattesystemer, skattebehandlinger eller skattesatser. Både enkeltpersoner og selskaper søker å betale den minste skatten de kan og gjør det på mange måter.
En virksomhet kan dra nytte av skattesystemer, for eksempel ved å inntektsføre inntektene i en lavskattregion mens de innregner utgifter i en høyskatteregion. En slik praksis ville minimere skatteregningen ved å maksimere fradrag og samtidig redusere innbetalte skatter. En enhet kan også ta til overskudd på prisforskjeller på den samme sikkerheten som følge av forskjellige skattesystemer i landene eller jurisdiksjonene der sikkerheten omsettes. For eksempel beskattes kapitalgevinster ved handel med cryptocurrency i USA, men er skattefrie i noen land, inkludert Danmark, Singapore og Tyskland. En kryptohandler kan kjøpe en handel med cryptocurrency til en billigere pris fra en amerikansk børs, overføre symbolene hans til en kryptobørs i et av krypto-skatteparadislandene, selge til en høyere pris og ikke være underlagt skatt i det fremmede landet.
Skatt arbitrage kan også oppstå når en detaljist eller institusjonell investor kjøper en aksje før utbyttedato og selger etter. Prisen på aksjer før utbyttedato er generelt høyere enn kursen etter datoen. På utbyttedato synker selskapets aksjekurs med omtrent det samme beløpet av deklarert utbytte. Å kjøpe en aksje før og selge den etter, vil føre til et kortsiktig kapitaltap, som kan brukes til å oppveie all kortsiktig kapitalgevinst tjent av investoren. Siden kortsiktige gevinster beskattes som alminnelig inntekt, er det en fordel for de fleste investorer å redusere gevinsten så mye som mulig.
Et selskap som bruker skattefrie obligasjoner som en kortsiktig strategi for styring av kontantstrømmer, driver med skattearbitrage. Rentene som er betalt på disse obligasjonene (f.eks. Kommunale obligasjoner) beskattes ikke av den føderale regjeringen og i mange tilfeller statlige myndigheter. Dermed kan en enhet kjøpe disse obligasjonene, tjene mer rente på dem enn sparekontoer tilbyr, og selge dem etter kort tid uten at regjeringen skattlegger renteinntektene.
Det er mange flere former for skattearbitrage inkludert å låne Roth IRA-bidrag opp til en viss grense, kjøpe et hjem og trekke pantelånsutgiftene, låne med egenkapitallån for å investere i utbyttebetalende aksjer, kjøpe et annet selskap med gearing (LBO), etc.
Det er tydelig at noen former for skattearbitrage er lovlige, mens andre er ulovlige. En fin linje mellom skatteunndragelse og skatteunngåelse eksisterer; Dermed bør enkeltpersoner og virksomheter konsultere en kvalifisert skatterådgiver før de kjører en skattearbitrage-transaksjon. Det mistenkes at skattearbitrage er ekstremt utbredt, men av sin art er det vanskelig å gi presise tall for i hvilken grad skattearbitrage brukes.
