Hva er registrering?
Registrering er prosessen der et selskap innleverer nødvendige dokumenter til Securities and Exchange Commission (SEC), hvor detaljene om et foreslått offentlig tilbud presenteres. Et selskap som utsteder aksjer må avsløre vesentlige fakta og detaljert informasjon om sin virksomhet under registreringsprosessen, inkludert en beskrivelse av virksomheten og eiendelene, en beskrivelse av sikkerheten som blir tilbudt og ytterligere detaljer om tilbudet, en beskrivelse og navn på selskapets virksomhet ledelse og selskapets årsregnskap, som er sertifisert av en regnskapsfører, som arbeider uavhengig av selskapet.
En registrering er også en prosess der verdipapirmeglere eller forhandlere har lovlig rett til å selge verdipapirer. For å ha myndighet til å selge verdipapirer, må en megler eller forhandler arkivere skjemaer, for eksempel skjema BD. Dette skjemaet krever utlevering av bakgrunnsinformasjon, inkludert styringspolitikk, navnene på ledere og generelle partnere, informasjon om selskapets etterfølgere og eventuelle aktuelle rettslige saksganger og / eller tidligere sikkerhetsbrudd. Skjema BD er omfattet av § 15 i verdipapirutvekslingsloven av 1934.
En megler eller forhandler må allerede være medlem, eller må bli medlem av en selvregulerende organisasjon (SRO) som National Association of Securities Dealers (NASD). De må også registrere seg i staten eller statene der de har til hensikt å selge verdipapirer (hvis slike statlige lover krever at de gjør det). Endelig må den potensielle megleren og / eller forhandleren bli medlem av Security Investor Protection Corporation (SIPC).
Registrering forklart
Bedrifter må nå arkivere all nødvendig informasjon elektronisk, slik at den kan være tilgjengelig for publikum raskere. Bedrifter må også sende inn et prospekt, som gir et sammendrag av selskapets aksjetilbud, inkludert størrelsen, hva de innsamlede midlene skal brukes til og kontaktinformasjon for selskapet. Et foreløpig prospekt er det første tilbudsdokumentet som en sikkerhetsutsteder må utstede. Det endelige prospektet inneholder ferdig informasjon, inkludert nøyaktig antall utstedte aksjer / sertifikater og presis tilbudspris, som skrives ut etter at avtalen er effektivisert.
Noen verdipapirer er unntatt fra SECs registreringsprosess. Disse inkluderer begrensede og private tilbud samt kommunale, statlige og føderale sikkerhetstilbud.
Ikke alle som jobber for en verdipapirforhandler eller megler eller en investeringsbank må være registrert for å drive virksomhet, men kravene er svært nødvendige etter behov. Hvis du tenker på å selge verdipapirer eller jobbe for en investeringsbank som en karriere, er det best å ta kontakt med de relevante myndighetene i din jurisdiksjon for å sikre at du har overholdt alle relevante lover for salg av verdipapirer.
