En grunn til at Roth IRA er så populære, er skattefordelene: Penger på kontoen vokser skattefritt og kvalifiserte uttak i pensjon er også skattefrie. Fortsatt er det tider hvor det kan være økonomisk fornuftig å konvertere din Roth IRA til en tradisjonell IRA. Her er fem overbevisende grunner.
Viktige takeaways
- Roth IRAs tilbyr skattefrie uttak under pensjonering, men noen ganger er det økonomisk fornuftig å få en tradisjonell IRAs skattemessige forhåndsavgift. Hvis du konverterer til en Roth IRA og havner i en høyere skatteklasse, kan du reversere konverteringen. Hvis du gjør for mye penger, du kan ikke bidra til en Roth. Tradisjonelle IRA har ikke inntektsbegrensninger for bidrag.
Tradisjonelle IRA har skattemessige forskudd på forhånd
Den enkleste, om ikke den dystereste, grunnen til å konvertere din Roth IRA til en tradisjonell IRA er at du er kontant dårlig, i det minste akkurat nå. Det betyr at du kanskje ikke kan betale inntektsskatten på grunn av pengene du bidrar til en Roth IRA.
Å bidra til en tradisjonell IRA er mindre økonomisk, fordi pengene er hentet fra brutto lønn, ikke hjemmearbeid. Med andre ord, du får et forhåndsskatt på dine bidrag. Når du tar ut pengene under pensjonering, skylder du inntektsskatt på dine bidrag og investeringsavkastning.
"I en situasjon der noen er stramme etter kontanter, vil et tradisjonelt IRA-bidrag gi flere fradrag, og derfor mer penger i hånden etter innlevering av skatter, " bemerker David S. Hunter, CFP®, president i Horizons Wealth Management, Inc., i Asheville, NC
Roth-kontoen din hadde dårlige resultater
Hvis Roth IRA-kontoen din plutselig har tapt verdi på grunn av markedskrefter, vil ikke onkel Sam skje deg. Du vil fremdeles bli beskattet av pengene du legger inn på kontoen det året.
Du kan spare på skatteregningen din ved å konvertere Roth IRA til en tradisjonell IRA. Med bryteren utsetter du i det minste regnestykket til etter at du har gått av. Selv da beskattes du bare på det du tar ut - ikke på hele saldoen.
Du tjente for mye for å bidra til en Roth
Du må oppfylle spesifikke nivåer for modifisert justert bruttoinntekt (MAGI) for å bidra til en Roth IRA. I 2020 må inntekten din være mindre enn $ 124 000 (som en enkelt filer) for å gi det fulle bidraget, som er:
- 6000 dollar hvis du er under 50 år 7 000 dollar hvis du er 50 år eller eldre
Grensen for ektepar som arkiverer i fellesskap er mindre enn $ 196.000. Det er reduserte bidragsnivåer hvis MAGI-enheten din er noen få tusenlapper over disse avskjæringsnivåene.
Du kan når som helst konvertere en Roth til en tradisjonell IRA. Du rapporterer det på samme års selvangivelse.
Hvis din MAGI overskrider maksimalnivået - eller svever i nærheten av det - kan det være lurt å konvertere din Roth IRA til en tradisjonell IRA. På den måten kan du fremdeles bidra til en IRA: Det er ingen inntektsgrenser for å bidra til en tradisjonell IRA.
Likevel, hvis du tjener for mye penger, kan det hende at du ikke kan ta det fullstendige skattefradraget på forhånd - så gjør en del knusing før du tar noen beslutninger.
Du forventer at inntekten din vil falle
Si at du knuser tallene på den anslåtte årlige inntekten din etter at du har gått av og innser at du sannsynligvis vil befinne deg i et betydelig lavere skatteklasse. Det er ikke nødvendigvis en katastrofe hvis du har bestemt at levekostnadene dine også vil være lavere.
Det betyr imidlertid at du ikke vil dra like mye ut av de skattefrie distribusjonene som er nøkkelfunksjonen i en Roth IRA. Hvis du konverterer til en tradisjonell IRA nå, vil du få den umiddelbare skattemessige fordelen av bidrag før skatt. Det kan gi deg mer penger å investere andre steder, eller gi ekstra penger du trenger nå.
"Hvis du forventer å være i en lavere skatteklasse i pensjon, noe som er vanlig, er det mer fornuftig å bruke en tradisjonell IRA, " sier Mark Hebner, grunnlegger og president for Index Fund Advisors i Irvine, Calif.
"Du glemmer å betale skatt på bidrag til din nåværende høyere skattesats og deretter betale skatt i pensjon til en lavere skattesats på utdelinger."
Bare husk at påkrevd minimum distribusjon (RMD-er) begynner i alderen 70 ½ for en tradisjonell IRA. Roth IRA-er har ingen RMD-er i løpet av den opprinnelige kontoeiers levetid.
En Roth-konvertering slo deg opp en avgiftskonsoll
Det kan slå deg inn i et høyere brakett. Innenfor pensjonsregnskapets verden er dette scenariet et sant paradoks, men det kan være fornuftig å snu konverteringen (kalt en omkarakterisering). Du har til 15. oktober året etter at du har gjort en Roth IRA-konvertering for å gå tilbake til en tradisjonell IRA.
Bunnlinjen
Det er en siste fordel for konverteringen: Det er sannsynlig at du får tilbakebetaling av inntektsskattene du allerede har betalt for Roth-kontoen.
Uansett årsak til konvertering av en konto, husk kalenderfristene som skattemyndighetene pålegger. Konverteringer må fullføres innen den endelige datoen som er tillatt å inngi eller endre skatten til året før. Standarddatoen er 15. oktober.
Roth IRAs gir deg en investeringskonto som er helt skattefri ved pensjonering. Men dine personlige forhold kan tilsi at det er fornuftig å konvertere din Roth til en tradisjonell IRA.
