Nike, Inc. (NKE) rapporterte bedre enn forventet inntjening 19. desember, og aksjen fortsetter å bevege seg til nye høydepunkter, med det siste på $ 102, 74 den 7. januar. Denne styrken nærmer seg ukentlige og kvartalsvise risikable nivåer på $ 105, 75 og Henholdsvis 108, 49 dollar.
Det tekniske er positive, med et "gyllent kors" på det daglige diagrammet og et positivt ukesdiagram. Ukekartet viser imidlertid den tekniske advarselen jeg kaller en "oppblåsende parabolsk boble" -formasjon. I utgangspunktet er Nike-aksjen ikke billig, med et P / E-forhold på 35, 64 og et tungt utbytte på 0, 96%, ifølge Macrotrends.
Aksjen stengte tirsdag 7. januar på $ 101, 78, en økning på 0, 5% så langt i 2020. Aksjen satte sitt hele daglige intradagshøyde på $ 102, 74 på 7. januar. Nike-aksjer er i bull market territorium 53% over desember. 20, 2018, lavt av 66, 53 dollar.
Det daglige diagrammet for Nike
Refinitiv XENITH
Det daglige diagrammet for Nike viser dannelsen av et "gyllent kors" 13. februar, da det 50-dagers enkle glidende gjennomsnittet steg over 200-dagers enkelt glidende gjennomsnitt for å indikere at høyere priser ville følge. Når denne formasjonen er i spill, er strategien å kjøpe svakhet til det 200 dagers enkle glidende gjennomsnittet. Dette var mulig 29. mai, da gjennomsnittet var $ 80.58, og igjen 2. august, da gjennomsnittet var $ 81, 30. Det hausseartede "gyldne korset" fulgte aksjen til hele tidenes intradagshøyde på $ 102, 74 satt den 7. januar.
De horisontale linjene er det halvårlige verdinivået på $ 85, 94, det månedlige verdinivået på $ 92, 44, og den årlige pivoten på $ 101, 65. Ukentlig og kvartalsvis risikofylt nivå er over diagrammet på henholdsvis $ 105, 75 og $ 108, 49.
Det ukentlige diagrammet for Nike
Refinitiv XENITH
Det ukentlige diagrammet for Nike er positivt, men overkjøpt, med aksjen over det fem ukers modifiserte glidende gjennomsnittet av $ 98, 31. Aksjen er godt over det 200 ukers enkle glidende gjennomsnittet, eller "reversering til gjennomsnittet, " til $ 68, 73. Dette viktige glidende gjennomsnittet ble sist testet som en kjøpsmulighet i løpet av uken 20. oktober 2017, da gjennomsnittet var $ 51.46.
Den 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesningen anslås å stige til 91, 99 denne uken, opp fra 89, 76 3. januar. Denne avlesningen er ikke bare over terskelen for overkjøpt på 80, 00, men er nå over 90, 00, og lager bestanden i en " oppblåsing av parabolformet boble ".
Handelsstrategi: Kjøp Nike-aksjer på svakhet til det månedlige og halvårlige verdinivået på henholdsvis $ 92, 44 og $ 85, 94, og reduser kapitalandelen til det ukentlige og kvartalsvise risikonivået på henholdsvis $ 105, 75 og $ 108, 49. Den årlige pivoten forblir en magnet på $ 101.65.
Hvordan bruke mine verdinivåer og risikofylte nivåer: Stengeprisene på aksjer 31. desember 2019 var innspill til min egenutviklede analyse og resulterte i nye månedlige, kvartalsvise, halvårlige og årlige nivåer. Hver bruker de ni siste lukkene i disse tidshorisontene. Nye ukentlige nivåer beregnes etter slutten av hver uke. Nye månedlige nivåer oppstår etter utløpet av hver måned. Nye kvartalsnivåer skjer ved slutten av hvert kvartal. Halvårlige nivåer oppdateres ved midten av året. Årlige nivåer er i spill hele året.
Min teori er at ni års volatilitet mellom lukkene er nok til å anta at alle mulige bullish eller bearish hendelser for aksjen er innarbeidet i. For å fange opp aksjekursvolatilitet, bør investorer kjøpe på svakhet til et verdinivå og redusere kapitalandelen til en risikabelt nivå. En pivot er et verdinivå eller risikofylt nivå som ble krenket innen dens tidshorisont. Pivoter fungerer som magneter som har stor sannsynlighet for å bli testet igjen før tidshorisonten utløper.
Hvordan bruke 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesninger: Mitt valg av å bruke 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesninger var basert på backtesting mange metoder for å lese aksjekurs momentum med mål om å finne den kombinasjonen som resulterte i færrest mulig falske signaler. Dette gjorde jeg etter børskrakket i 1987, så jeg har vært fornøyd med resultatene i mer enn 30 år.
Den stokastiske avlesningen dekker de siste 12 ukene med høye, lave og lukkede aksjer. Det er en rå beregning av forskjellene mellom den høyeste høye og laveste lave kontra lukkene. Disse nivåene er modifisert til en rask lesing og en langsom lesing, og jeg fant ut at den langsomme lesningen fungerte best.
De stokastiske leseskalaene mellom 00, 00 og 100, 00, med avlesninger over 80, 00 som overkjøpt og avlesninger under 20, 00 anses som oversolgt. En lesning over 90, 00 regnes som en "oppblåsende parabolsk boble" -formasjon, som vanligvis følges av en nedgang på 10% til 20% i løpet av de neste tre til fem månedene. En lesning under kl. 10.00 regnes som "for billig å ignorere", som vanligvis blir fulgt av gevinster på 10% til 20% i løpet av de neste tre til fem månedene.
