Hva er iboende risiko?
Iboende risiko er risikoen som skyldes en feil eller unnlatelse i et finansregnskap på grunn av en annen faktor enn svikt i intern kontroll. I en finansiell revisjon er det sannsynlig at iboende risiko oppstår når transaksjoner er kompliserte, eller i situasjoner som krever stor grad av skjønn med hensyn til økonomiske estimater. Denne typen risiko representerer et worst-case scenario fordi alle interne kontroller som er på plass likevel har mislyktes.
Iboende risiko
Forstå inherent risiko
Iboende risiko er en av risikoene revisorer og analytikere må se etter når de gjennomgår regnskap, sammen med kontrollrisiko og oppdagelsesrisiko. Når du utfører en revisjon eller analyserer en virksomhet, prøver revisoren eller analytikeren å få en forståelse av virksomhetens art mens han undersøker kontrollrisiko og iboende risiko. Hvis iboende og kontrollrisiko anses for å være høy, kan en revisor sette oppdagelsesrisikoen til et akseptabelt lavt nivå for å holde den samlede revisjonsrisikoen på et fornuftig nivå. For å redusere påvisningsrisiko vil en revisor ta skritt for å forbedre revisjonsprosedyrene gjennom målrettede revisjonsvalg eller økte utvalgstørrelser.
Det er mer sannsynlig at selskaper som opererer i høyt regulerte sektorer, for eksempel finanssektoren, har høyere iboende risiko, spesielt hvis selskapet ikke har en internrevisjonsavdeling eller har en revisjonsavdeling uten et tilsynsutvalg med økonomisk bakgrunn. Den endelige risikoen som selskapet utgjør avhenger også av den økonomiske eksponeringen som er skapt av den iboende risikoen hvis prosessen for regnskapsføring av eksponeringen mislykkes.
Komplekse økonomiske transaksjoner, slik som de som ble gjennomført i årene frem til finanskrisen 2007-2008, kan være vanskelig for selv de mest intelligente økonomiske fagfolk å forstå. Verdipapirer med sikkerhet som sikkerhet, for eksempel sikkerhetsstillelse av gjeldsforpliktelser (CDO), ble vanskelig å redegjøre for da panter av ulik kvalitet ble pakket om igjen og igjen. Denne kompleksiteten kan gjøre det vanskelig for en revisor å komme med den rette oppfatningen, noe som igjen kan føre til at investorer vurderer et selskap som mer økonomisk stabilt enn i virkeligheten.
Viktig
Iboende risiko er høyest når ledelsen må bruke en betydelig mengde skjønn og tilnærming ved registrering av en transaksjon, eller der det er involvert komplekse finansielle instrumenter.
Eksempel på inherent risiko
Iboende risiko er ofte til stede når et selskap gir ut fremtidsrettede regnskaper, enten til interne investorer eller for publikum som helhet. Fremtidsutsatte økonomier av natur er avhengige av ledelsens estimater og verdivurderinger, som utgjør en iboende risiko. Denne typen estimering bør avsløres for brukere av finansregnskapet for å gjøre det klart. (For ytterligere eksempler på iboende risiko, se eksempler på iboende risiko.)
