Vi vet alle hva Benjamin Franklin sa: "Ingenting er sikkert enn død og skatter." Uansett hvor hardt du prøver å unngå dem, kommer det en tid hvor du må møte den ene, og deretter den andre. Skatter er generelt en forpliktelse de fleste foretrekker å betale på et minimalt grunnlag. Skattyterne vil gjøre sitt beste for å redusere den delen av inntekten som skal betales til onkel Sam.
Selv om det er mulig å oppdage smutthull som vil redusere den totale skatten du skylder, kan maksimering av inntekt etter skatt ta betydelig tid, utgifter og kreativitet. Og det ringer like sant hvis du eier eiendom. Men når det kommer til eiendomsomsetning, er det en måte du kan hjelpe deg med å utsette for å betale en høy skatteregning til Internal Revenue Service (IRS). Det kalles en 1031-børs, som i økende grad blir anerkjent for sine skattefordeler for investorer på alle nivåer. Les videre for å finne ut mer om denne regelen og hvordan den kan hjelpe.
Viktige takeaways
- En 1031 Exchange er en utveksling av lignende eiendommer som holdes for forretnings- eller investeringsformål i USA. Børsen tillater fordel av eventuelle skattepliktige gevinster på eiendommen som først selges. Skattebetalere har 45 dager fra det tidspunkt eiendom selges for å identifisere mulige erstatningsegenskaper. Erstatningsegenskapen må være sikret, og børsen sluttføres senest 180 dager etter salg av den opprinnelige eiendelen.
Hva er en 1031-utveksling?
En 1031 Exchange er en utveksling av lignende eiendommer i USA. Enkelt sagt, en eiendom som selges er ikke pålagt merverdiavgift før den til slutt blir solgt uten reinvestering av inntektene. I hovedsak tillater dette ikke å unngå, men anseelsen om eventuelle skattepliktige gevinster på eiendommen som først blir solgt.
I en 1031-sentral må begge eiendommer holdes for forretnings- eller investeringsformål og må være lokalisert i USA. Selv om de må ha lik karakter, er kvaliteten på egenskapene ikke relevant. Selskaper, partnerskap, aksjeselskaper og fondsforeninger er kvalifiserte skattebetalende enheter som kan etablere en børs i henhold til § 1031.
Men hva med personlig eiendom? Salg av en bolig for en annen ville ikke være tillatt i henhold til 1031 utvekslingsretningslinjer. Dessuten er det spesifikke typer eiendommer som ikke er kvalifiserte, og som derfor ikke kvalifiserer til en 1031-utveksling. Disse inkluderer:
- ForretningsinventarLager og obligasjoner Gjeldsnotater Verdipapirer Interesser i partnerskap
For mange mennesker kan skatteemnet bli forvirrende fort raskt. Skatter kan gå fra enkle til svært komplekse ved å bare legge noen få eiendommer til ligningen. Å bli utdannet til hvilke effektive skatteregler som er tilgjengelige, kan imidlertid være et aktivum i seg selv. En 1031 Exchange er en del av skattekoden som kan belønne personer som er engasjert i visse forretnings- og investeringsaktiviteter.
Regel 1031 Endringer
Vedtakelsen av Tax Cuts and Jobs Act (TCJA) i desember 2017 gjorde noen endringer i definisjonen av eiendom. Før endringene var riktig som fly, utstyr og franchiselisenser kvalifisert for en 1031 utveksling. Men den nye loven begrenset definisjonen av eiendom til eiendom. Vanlige leieforhold gjelder også. Dette er ordninger som involverer to eller flere personer som deler eierskap i et stykke eiendom eller jord.
Vedtakelse av skattelettelses- og stillingsloven eliminerte visse typer eiendommer fra 1031-bytteregelen, inkludert fly, utstyr og franchiselisenser
Nødvendige retningslinjer
For å bli autorisert som en 1031-børs, må transaksjonen være betinget av oppnåelse og avståelse av hver respektive eiendom. Partene som er involvert bruker vanligvis utvekslingsfasilitasjonsselskaper som hjelper til med å håndtere avtaler av denne art for å sikre at de blir gjennomført på riktig måte. Heldigvis trenger ikke en lignende utveksling å bli fullført samtidig, men den har noen få tidsbegrensninger som må følges.
For det første har skattyter 45 dager fra det tidspunktet eiendommen selges for å identifisere mulige erstatningseiendommer. En skriftlig melding om denne identifikasjonen må signeres og leveres til selgeren eller kvalifisert agent av ønsket eiendom. For eiendommer må dokumentasjonen inneholde spesifikke detaljer om eiendommen, for eksempel adresse og juridisk beskrivelse. Deretter må erstatningsegenskapen være sikret, og børsen fullføres senest 180 dager etter salg av den opprinnelige eiendelen eller fristen for selvangivelsen for skatteåret den opprinnelige eiendelen ble solgt - avhengig av hva som kommer først. Eiendommen må ha en veldig lik beskrivelse som den som ble nevnt i løpet av den innledende tidsrammen på 45 dager.
Omvendte børser
Nå som du vet mer om en vanlig 1031-utveksling, er det viktig å vite at en omvendt utveksling også er mulig. Anken til denne type utveksling er at skattyter kan ta så mye tid som trengs for å kjøpe en eiendom ettersom frister ikke blir håndhevet før eiendommen er offisielt ervervet og registrert med en Exchange-innkvarteringstittel. Teknisk sett er dette en agent som har lovlige eiendeler til byttet er fullført. Eiendomsinvestoren har 45 dager på seg til å spesifisere hvilken eiendom han eller hun vil selge, noe som ofte allerede er kjent. Investoren har ytterligere 135 dager på å fullføre salget av den avståtte eiendommen. Omvendt utveksling gir enda en metode for å dra nytte av denne unike skattefordelen.
Krav til papirarbeid
Når alle de tidligere betingelsene er oppfylt, er det også administrative krav som må dokumenteres og spores. Gevinsten fra det opprinnelige salget av den første eiendelen må bokføres, så hvis erstatningsaktiva selges, beskattes begge gevinstene med noen få justeringer. IRS krever at 1031 børser spores på skjema 8824 som spesifiserer detaljer om transaksjonen. Skjemaet ber om beskrivelser av eiendommene som ble byttet, datoer for overtagelse og overføring, hvordan de to parter i utvekslingen henger sammen, og verdien av begge eiendommene.
I tillegg krever skjemaet erklæring om gevinst eller tap på solgte eiendom samt kontanter mottatt eller betalt sammen med eventuelle forpliktelser fra transaksjonen. Til slutt må grunnlaget - eller kostnaden med nødvendige tillegg og fradrag - for den opprinnelige eiendommen vises. IRS-publikasjon 544 gir også ytterligere detaljer om salg og disponering av eiendeler og passende skattemessig behandling.
Bunnlinjen
Den unike kanalen for utsatt vekst gjennom 1031 børser kan styrke enkeltpersoner ved å la dem eksponentielt øke sin formue hvis de brukes riktig. I stedet for å betale skatt når en realisasjonsgevinst blir realisert, kan disse inntektene reinvesteres til en eiendel med lik eller høyere verdi. Ideelt sett kan denne prosessen gjentas ved å bruke midlene til erverv av eiendom i stedet for å betale skattemyndighetene, noe som resulterer i akselerert vekst. Omvendte børser gir enda større fleksibilitet i denne regelen, noe som åpner for flere muligheter for investorer.
Papirarbeidet som er nødvendig for å spore denne typen transaksjoner er grundig, men ikke la det være en krenker. Til slutt må du huske på tidsrammer og frister der eiendommer kan kjøpes og selges. Mangler disse viktige vinduene kan det være forskjellen på å betale opptil 35% i skatt eller øke din nettoformue. Til syvende og sist er 1031-sentralen en helt lovlig skatteutsatt strategi som enhver skattyter i USA kan bruke. På lang sikt kan en konsekvent og riktig bruk av denne strategien betale betydelig utbytte for årene som kommer.
