CVS Health Corporation (CVS) aksjen har vært "for billig til å ignorere" siden 2019 begynte, og svakheten har holdt på eller like over det halvårlige verdinivået på 51, 86 dollar siden 8. mars. Høyden i 2019 ble satt til 70, 32 dollar 29. februar, og aksjen stupte til tross for at anslagene per inntjening per aksje (EPS) var i 12 kvartaler på rad.
CVS-aksjen stengte mandag 29. april på 53, 99 dollar, en nedgang på 17, 6% året før og i bjørnemarkedets territorium, 34, 3% under det 52-ukers intradagshøyden på 82, 14 dollar satt 14. november. Aksjen satte sin 52-ukers intradag-lave av 51, 77 dollar 2. april da den testet og holdt sitt halvårlige verdinivå på 51, 86 dollar. Upsidepotensialet på nær sikt er til det kvartalsvise risikofylte nivået på 57, 71 dollar.
Aksjen er for tiden "for billig til å ignorere" med to tiltak. P / E-forholdet er bare 7, 60, og utbytteutbyttet er 3, 74%, ifølge Macrotrends. I tillegg har den 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesningen stupte til 9, 37, under terskelen til 10, 00 som jeg anser som "for billig å ignorere."
Analytikere forventer at CVS rapporterer EPS mellom $ 1, 50 og $ 1, 54 når den avslører inntjeningsresultater før åpningsklokka onsdag 1. mai. Det dreier seg om usikkerheter knyttet til fremtiden for helsehjelp i USA, ettersom noen demokrater ønsker å vedta en Medicare -for-All plan. CVS har forsøkt å bane vei for å hjelpe reformen av helsevesenet, noe som sannsynligvis vil bli skadet av et myndighetskontrollert helsevesen.
CVS Health kjøpte helseforsikringsselskapet Aetna 6. november og fornyer butikker med mål om å bli "landets fremste helseinnovasjonsselskap." Selskapet ønsker å bli et "helsevesenet knutepunkt", redusere plass for generell detaljhandel. Fokuset skifter til reseptbelagte tjenester, personlig pleieprodukter og ytterligere minuttklinikker.
Det daglige diagrammet for CVS
Refinitiv XENITH
Det daglige diagrammet for CVS viser at aksjen hadde en downside "key reversal" dag 14. november og deretter en upside "key reversing" 26. desember. Nedgangen fra $ 82, 14 til $ 62, 06 tilsvarte en nedgang i bjørnemarkedet på 24%.
Aksjen stengte 2018 på $ 65, 52, som ble lagt inn i min proprietære analyse. Dette etablerte det halvårlige verdinivået på 51, 86 dollar og et årlig risikofylt nivå over diagrammet på $ 106, 84. Avslutningen på 53, 93 dollar 29. mars resulterte i det kvartalsvise risikofylte nivået på 57, 71 dollar.
Det ukentlige diagrammet for CVS
Refinitiv XENITH
Det ukentlige diagrammet for CVS er negativt, men ekstremt oversolgt, med aksjen under det fem ukers modifiserte glidende gjennomsnittet av $ 55, 20 og godt under det 200 ukers enkle glidende gjennomsnittet, eller "tilbakeføring til gjennomsnittet", til $ 81, 18. Aksjen har vært under det 200 ukers enkle glidende gjennomsnittet siden uken 4. november 2016. Den langsomme stokastiske lesningen på 12 x 3 x 3 ukentlig anslås å avsluttes denne uken på 9.37, med lesningen under kl. 10.00 som lager lager teknisk "for billig til å ignorere."
Handelsstrategi: Kjøp CVS-aksjer på svakhet til det halvårlige verdinivået på 51, 86 dollar og reduser kapitalandelen til det 200 dagers enkle glidende gjennomsnittet til 67, 80 dollar. Min kvartalsvise pivot på $ 57, 71 kan betraktes som et strammere salgsnivå.
Hvordan bruke mine verdinivåer og risikofylte nivåer: Verdinivået og risikofylt nivåene er basert på de ni siste ukentlige, månedlige, kvartalsvise, halvårlige og årlige stengingene. Det første nivået var basert på stengt 31. desember. De opprinnelige halvårlige og årlige nivåene er fortsatt i spill. Ukenivået endres hver uke; månedsnivået ble endret i slutten av januar, februar og mars. Månedlig nivå for mai vil være basert på slutten av 30. april. Kvartalsnivået ble endret i slutten av mars.
Min teori er at ni års volatilitet mellom stenger er nok til å anta at alle mulige bullish eller bearish hendelser for aksjen er innarbeidet i. For å fange opp aksjekursvolatilitet, bør investorer kjøpe aksjer på svakhet til et verdinivå og redusere eierandeler på styrke til et risikabelt nivå. En pivot er et verdinivå eller risikofylt nivå som ble krenket innen dens tidshorisont. Pivoter fungerer som magneter som har stor sannsynlighet for å bli testet igjen før tidshorisonten utløper.
Hvordan bruke 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesninger: Mitt valg av å bruke 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesninger var basert på backtesting mange metoder for å lese aksjekurs momentum med mål om å finne den kombinasjonen som resulterte i færrest mulig falske signaler. Dette gjorde jeg etter børskrakket i 1987, så jeg har vært fornøyd med resultatene i mer enn 30 år.
Den stokastiske avlesningen dekker de siste 12 ukene med høye, lave og lukkede aksjer. Det er en rå beregning av forskjellene mellom den høyeste høye og laveste lave kontra lukkene. Disse nivåene er modifisert til en rask lesing og en langsom lesing, og jeg fant ut at den langsomme lesningen fungerte best.
De stokastiske leseskalaene mellom 00, 00 og 100, 00, med avlesninger over 80, 00 som overkjøpt og avlesninger under 20, 00 anses som oversolgt. Nylig bemerket jeg at aksjer har en tendens til å toppe og synke fra 10% til 20% og mer kort tid etter at lesningen stiger over 90, 00, så jeg kaller at en "oppblåsende parabolboble", som en boble alltid dukker opp. Jeg refererer også til en lesning under kl. 10.00 som "for billig til å ignorere."
