Innholdsfortegnelse
- Mangel på grenser for Roth IRAs
- Inntektsgrenser for Roth IRAs
- Andre begrensninger
- The Roth 5-årige regel
- Konvertering til en Roth IRA
- Roth IRAs og sosial sikkerhet
- Bunnlinjen
Jo tidligere du starter en Roth IRA, jo bedre, men å åpne en Roth IRA når du er nær pensjonisttilværelse kan fortsatt være fornuftig under noen omstendigheter.
Mange er på topp med å tjene mange år sent på karrieren. Du kan finne ut at du har ekstra penger tilgjengelig for å investere etter at pantelånet er nedbetalt og barna har fullført college. Du ønsker å få mest mulig ut av pengene.
Eller kanskje du ganske enkelt skjønner at beregningene dine til pensjonssparing kommer til kort. Ikke føl deg dårlig: Enten det er levekostnadene, dårlige investeringsresultater eller bare ting som skjer, er det mange som synes de har spart langt mindre enn de trenger.
I alle fall kan det være lurt å gjøre hva du kan for å gjøre opp for det mens du fortsatt tjener inntekt.
Et annet scenario: Du har byttet jobb og den nye arbeidsgiveren tilbyr ikke en pensjonsplan som en 401 (k). Det er opp til deg å ordne penger.
Hvis du har gjeld med høy rente eller ikke har et nødfond, bør du selvfølgelig bidra med ekstra inntekter til disse prioriteringene først. Men hvis du er kvadratet bort på begge kontoene, kan du bidra til en Roth IRA på slutten av 50-, 60-tallet og utover - forutsatt at du kvalifiserer deg - kan det være mye fornuftig.
Viktige takeaways
- Du er aldri for gammel til å finansiere en Roth IRA. Åpne et senere-i-livet Roth IRA betyr at du ikke trenger å bekymre deg for straffen for tidlig uttak dersom du er 59 1/2. Ingen rolle når du åpner en Roth IRA, må du vente i fem år for å trekke inntektene skattefrie. Roth IRAer er ideelle hvis du vil unngå nødvendige minimumsfordelinger og / eller overlate skattefrie midler til arvingene dine.
Mangel på grenser for Roth IRAs
Og nei, du er ikke for gammel til å bidra. Det er ingen aldersgrense for å gi bidrag til en Roth IRA. Det er en måte denne typen kontoer skiller seg fra den tradisjonelle IRA søsken, som kutter av bidrag i en alder av 70 ½ år om personen fremdeles jobber.
31%
Prosentandelen av Roth IRA-investorer som er under 40 år
Det motsatte gjelder også: Det er ikke noe krav for når du må begynne å ta ut penger fra en Roth IRA. Igjen, det er i motsetning til en tradisjonell IRA, som krever obligatoriske minimumsdistribusjoner (RMD) fra 70 70 alder, i beløp basert på forventet levealder og kontosaldoen.
Så når du er i syttitallet, hvis du vil fortsette å bidra til en IRA, er Roth IRA det eneste valget ditt hvis du fremdeles jobber. Og hvis du ikke jobber på heltid, er Roth IRA det eneste valget ditt for å bidra til en pensjonskonto, periode.
Hvis du ikke vil bli tvunget til å ta ut penger fra en pensjonskonto i en alder av 70½, er Roth IRA ditt eneste valg.
Inntektsgrenser for Roth IRAs
Selv om de er mindre restriktive enn andre kontoer, er ikke Roth IRAs helt uten grenser.
Uansett alder, må inntekten din være under et visst nivå for at du skal være kvalifisert til å bidra til en Roth. Dette nivået avhenger av statusen din for skatteregistrering. Detaljene for skatteåret 2019 og skatteåret 2020 er tilgjengelig på IRS-nettstedet.
Bare som et eksempel, i 2019, hvis du er gift med å registrere deg i fellesskap og den modifiserte justerte bruttoinntekten (MAGI) er høyere enn $ 203, 000, kan du ikke bidra med noe til en Roth IRA i 2019. Hvis det er mellom $ 193, 000 og $ 203, 000, kan du kan bidra med et redusert beløp. Enslige personer med brutto inntekt over $ 122 000 kan bidra med begrensede beløp og støtteberettigelsesfaser totalt på $ 137 000.
Denne regelen kan være en tøffhet for personer med høy inntjening. Men det er en strategi for å komme deg rundt det, kjent som en bakdør Roth IRA.
Det er årlige capser på beløpet du kan bidra til alle typer IRA. For 2019 og 2020 er bidragsgrensen 6 000 dollar, men de 50 år og over kan bidra med ytterligere 1 000 dollar.
Andre begrensninger
Det viktigste kravet for å bidra til en Roth IRA i alle aldre er å ha "opptjent inntekt." Så lenge du jobber - enten det er deltid eller heltid, for deg selv eller noen andre - kan du bidra til en Roth. Du kan imidlertid ikke bidra mer enn beløpet du har tjent det året.
Inntekter fra ytelser, pensjoner og investeringer i trygden teller mot den modifiserte justerte bruttoinntekten (MAGI) og din evne til å kvalifisere deg til en Roth. Imidlertid teller det ikke som opptjent inntekt, og kan derfor ikke bidra til Roth.
Det er sant selv om bare en ektefelle jobbet, eller hvis begge ektefellene jobbet, men en ektefelle tjente mindre enn innskuddsgrensen.
Roth 5-års regel og eldre investorer
Når du fyller 59 ½, kan du ta ut inntekter fra Roth IRA uten å bli smurt med 10% straff for tidlig uttak. Men du kan ikke åpne din første IRA i en alder av 58 år og begynne å trekke inntekter strafffri ett og et halvt år senere.
Det er fordi Roth IRAs har det som kalles en 5-års regel. Eventuelle penger du setter inn i en Roth må være der i fem skatteår hvis du vil at inntektene som genereres av det bidraget skal være skattefrie når du trekker dem ut (og det gjør du).
Denne regelen gjelder ikke for hvert bidrag eller hver konto. Når du har gjort ditt første Roth IRA-bidrag og fem skatteår går, vil alle inntekter du trekker ut bestå den femårige testen.
Yngre trenger ikke åpenbart å bekymre seg for femårsregelen. Men hvis du åpner din første Roth IRA i en alder av 63, kan du prøve å vente til du er 68 år eller eldre for å ta ut inntektene.
Du trenger ikke å bidra til kontoen i hvert av de fem årene for å bestå den femårige testen. Selve kontoen må bare være fem år gammel.
23, 4%
Prosentandelen av kontoer i IRA-databasen for ansatte fordeler Research Institute som er Roth IRAs
Konvertering til en Roth IRA
En annen måte å finansiere en Roth IRA - uavhengig av inntekt eller sivilstand - er ved å ta noen eller alle pengene fra en annen type kvalifisert pensjonskonto, for eksempel en tradisjonell IRA eller 401 (k), og konvertere dem til en Roth. Denne prosessen innebærer å overføre eiendeler fra den andre kontoen til en Roth IRA, enten en ny eller en eksisterende.
Nå for den dårlige nyheten: Du skylder inntektsskatt av beløpet du konverterer til din marginale skattesats for det året.
Er det fornuftig å ta skattetreffet på konverteringen, selv med tanke på skattefrie uttak du får senere? Det avhenger av hvilken skattefeste du befinner deg i nå og hvilken skattefeste du forventer å være i når du tar uttakene.
La oss for eksempel si at du tilfeldigvis er utenfor jobb for øyeblikket, og at inntekten for året vil være ganske lav. Din marginale skattesats kan være bare 12%. Det kan være et godt tidspunkt å konvertere fordi du etter pensjonisttilværelse kan være i skattekonsollen på 24% når du har lagt sammen alle kildene til pensjonsinntekt.
Roth IRAs og sosial sikkerhet
Det er en annen fordel med å bidra til en Roth IRA uansett hvor sent det er i spillet. Uttak fra Roth anses ikke som inntekt med det formål å avgjøre om du må betale skatt på dine trygdeytelser, slik tradisjonelle IRA og 401 (k) uttak er.
De teller heller ikke med å bestemme om inntekten din er høy nok til å belaste deg høyere Medicare-premier.
Å åpne en Roth IRA kan også være en måte å utnytte trygdeytelsene dine på. La oss si at du fremdeles jobber når du når minimumsalderen for å begynne å få sjekkene (eller elektroniske pengeoverføringer). Å kreve sosial trygghet så fort som mulig kan være en god strategi hvis det gjør at du kan investere mer.
Resultatet kan være større inntekter - større til og med enn å vente til du er eldre for å kreve større ytelser for trygden og bruke pengene med en gang eller ha færre år å investere i.
Dette er imidlertid ikke en idiotsikker strategi. Suksessen avhenger av fremtidig investeringsavkastning og din tidshorisont. Hvis du forventer at pensjonsinntekten din skal være trang, kan denne strategien være for risikabel for deg.
Den generelle tommelfingerregelen er å ikke investere penger i aksjemarkedet som du forventer å trenge i løpet av de neste 10 årene.
Men husk at du sannsynligvis ikke kommer til å trekke tilbake alt i din Roth på en gang. Du kan være i stand til å ta en viss aksjemarkedsrisiko med å investere penger du ikke trenger å ta ut før du er 70 år eller eldre.
Bunnlinjen
Når folk jobber senere i livet og lever lenger, kan de begynne å stille spørsmål ved noe av den konvensjonelle visdommen om pensjonsinvestering. En av disse forutsetningene er at de er for gamle til å åpne en Roth IRA.
Det er sant at de ikke vil ha så mye tid før pensjonering for å bygge en heftig skattefri kontosaldo. Det betyr ikke at en Roth IRA ikke kan være det bedre valget for en eldre investor. Åpne eller konvertere til en Roth på 50- eller 60-tallet kan være et godt valg når:
- Du har ikke lenger tjent på arbeidsinntekt. Inntektene dine er for høye til å bidra til en Roth gjennom normale kanaler. Du vil unngå RMDs.Du vil overlate skattefrie penger til arvingene dine.
