Gjennomgang av administrerte porteføljer

Viktig

Bortsett fra denne Ally Managed Portfolios-robo-rådgivergjennomgangen, har vi også gjennomgått Ally Invests tradisjonelle meglingstjenester.

Charlotte-baserte Ally Financial Inc. introduserte det lave omkostningen Managed Portfolio-programmet i 2014, og leverte algoritmiske kapitalforvaltningstjenester gjennom det heleide Ally Invest Advisors, en SEC-registrert investeringsrådgiver. Den høyteknologiske tjenesten, basert på Modern Portfolio Theory (MPT) -prinsipper, hadde anslagsvis 157 millioner dollar i klientmidler fra mars 2019. Den er helt digital, etter fotavtrykket til andre Ally-produkter, og klienter kan ikke snakke med en finansiell rådgiver.

Ally Invest Managed Portfolios krever en konkurransedyktig avgift på 0, 30% som inkluderer transaksjonskostnader og $ 100 er nødvendig for å åpne en ny konto eller overføre en gammel til den interne meglerhandleren Ally Invest Securities LLC. Midler blir tømt gjennom ikke-tilknyttede Apex Clearing Corp., mens porteføljer er befolket med brøkdelte andeler av billige ETF-er. Selskapet la til porteføljer som har 30% kontanter i september 2019. Disse porteføljene tilbys med null administrasjonsgebyr, og er rettet mot de som nettopp kommer i gang med å investere, med mål om å gjøre nye investorer mer komfortable.

"Det vi gjør på Ally er å fjerne barrierer slik at alle har tilgang til muligheten til å bygge rikdom, " sier Ally Invest-president Lule Demissie. "Når klienten føler seg komfortabel, har de valget mellom å oppgradere fra de gratis tjenestene til andre mot betaling."

Med Ally Invest Managed Portfolios kan du åpne individuelle skattepliktige, felles skattepliktige, tradisjonelle IRA, Roth IRA og depotkontoer, samt overføringer fra kvalifiserte ansettelsesplaner.

Pros

• Konkurransedyktig rådgivningsavgift

• Klassisk metodikk

• Toppnivå finansinstitusjon

• Døgnåpen telefon og live support

Ulemper

• Kan ikke snakke med en finansiell rådgiver

• Mottar betaling for ordreflyt

• Svake målplanleggingsressurser

• Ingen innhøsting av skattetap

Kontooppsett

4

Kontooppsettet for Ally Invest Managed Portfolios er enkelt og intuitivt. Et enkelt og anonymt spørreskjema ber deg velge et investeringsmål fra en rullegardinliste som inkluderer bare fire oppføringer: forbered deg på pensjon, spar til et stort kjøp, bygg formue og generer inntekter fra investeringer. Systemet ber deg deretter om å oppgi et estimert dollarbeløp for målet ditt.

Deretter velger du en investeringshorisont og risikotoleranse vurdert på en fem-punkts skala mellom "veldig lav" og "veldig høy." Husholdningens eiendeler og bidragsnivåer legges til på neste side, mens den endelige siden presenterer et valg mellom skattepliktig og pensjonskontoer. Denne delen inneholder en avkrysningsrute for å "skatteoptimere" den skattepliktige kontoen med kommunale obligasjoner, som kjøpes gjennom brøkdelte ETF-aksjer.

Profilen din blir deretter brukt til å generere en anbefaling for en av fem standard modellporteføljer: Konservativ, moderat, moderat vekst, vekst og aggressiv vekst. Hvert forslag inneholder en ETF-liste som viser sikkerhetsklassene i porteføljen. Fordelingen gir også en kobling til en detaljert historisk forestilling som ofte mangler hos rivaliserende robo-rådgivere. Du kan gjøre om spørsmålene eller justere svarene dine for å evaluere forskjellige porteføljeblandinger. Disse porteføljene er standardfri for gebyrfrie valg, men på dette tidspunktet kan du velge en portefølje med mindre kontantallokering etter at du har åpnet kontoen.

Et minimumsinnskudd på $ 100 kreves for å finansiere kontoen, som kan etableres som individuell skattepliktig, sambeskattbar, tradisjonell IRA, Roth IRA, depot, eller en overgang fra en kvalifisert arbeidsgiverplan.

Målsetting

2.2

Ally Invest Managed Portfolios gir tilstrekkelig målsporing men få planleggingsverktøy. En online tracker viser fremgang mot målet ditt og oddsen for å oppnå det innen investeringshorisonten. Systemet varsler deg hver gang porteføljen risikerer å miste målet, ber om en anbefaling om en engangsinntrenging av kontanter eller sette opp et tilbakevendende innskudd. Målplanleggingsressurser er sparsomme og vanskelig å finne, med få kalkulatorer, verktøy eller "hvordan-til" -artikler. Det er ressurser på andre deler av nettstedet, men de er ikke integrert i Ally Invest Managed Portfolios-plattformen. Denne mangelen på planleggingsverktøy innenfor plattformen forsterkes av din manglende evne til å komme i kontakt med en finansiell rådgiver.

Kontotjenester

3, 5

Ally Invest Managed Portfolios 'kontogrensesnitt har en graf med anslått langsiktig avkastning under forskjellige markedsforhold. Du kan bore ned til aktivaklasser og individuelle beholdninger mens ikoner viser Center for Financial Research & Analysis (CFRA) ETF-rapporter. Plattformen gir også en detaljert regnskapsføring av transaksjoner, gevinster, tap og gebyrer inkludert utbytte og opptjent rente. Fra hovedskjermbildet kan du også gjøre innskudd, sette opp tilbakevendende innskudd (bare månedlig, med mindre du velger ukentlige innskudd under den første installasjonen), og starte uttak.

Uttalelser om feilsøkingsprogrammet over natten er forvirrende, med den SEC-manderte ADV-2-avsløringen som bemerker at "Ally Bank og Ally Invest Securities kan tjene renter på kontantbeholdningen og Apex kan eller ikke kan betale deg renter på kontantbeholdningen." Det er en viktig sak fordi å beholde en del av opptjent interesse reduserer kundens avkastning. En talsperson indikerte at feiprogrammet betalte 0, 75% i mars 2019.

Tredjeparts investeringsregnskap tas ikke med i betraktningen når du bygger porteføljeanbefalinger, og de tilbyr ingen banktjenester eller integrasjon med andre Ally-produkter.

Porteføljeinnhold

3.1

Ally Invest Managed Portfolios fyller porteføljen din med brøkdelige andeler av billige ETF-er. Den underliggende beholdningen av disse ETF-ene inkluderer innenlandske og utenlandske renter, aksjepapirer og kontanter. Siden Ally Invest Managed Portfolios ikke bruker proprietære midler, blir ETF-ene dyrket fra de vanlige leverandørene, inkludert Vanguard og iShares. To prosent av eiendelene dine blir satt av kontant for å gi en "buffer", men praksisen gjør det også mulig for Ally å samle inn mer inntekter gjennom banksveiprogrammet som den ikke deler med deg. Det er skrevet med små bokstaver at klienter kan plassere "rimelig begrensning" på porteføljens innhold, men at funksjonen er begrenset til å velge en alternativ portefølje "på egen risiko."

Porteføljeforvaltning

3, 5

Ally Invest Managed Portfolios følger klassisk MPT i å opprette og administrere porteføljen din. Avsløringene gir den eneste detaljerte beskrivelsen av porteføljemetodikk på Ally Invests hjemmeside, og indikerer at Ally Invest benytter en "disiplinert investeringsprosess basert på Modern Portfolio Theory, som søker å konstruere et sett med effektive porteføljer for forskjellige nivåer av risikoappetitt, ved bruk av Exchange Traded Midler ('ETFer'). Investeringsstrategiene er spredt over en bred blanding av aktivaklasser, geografier, store markedssektorer og segmenter. ”

Ally Invest Managed Portfolios gir ingen innsamling av skattetap eller sosialt bevisst investering, men Ally forventer å legge til disse tjenestene i fremtiden. Akkurat nå kan du minimere noe av skattetrykket gjennom kommunale obligasjonsmidler. Plattformen balanserer automatisk porteføljen din for å redusere avviket fra tiltenkte tildelinger når det er nødvendig, men det er ingen vanlig plan for dette.

Brukererfaring

4.1

Mobilopplevelse

Mobilnettstedet støtter færre bankfunksjoner enn de fullstendige iOS-, Android- og Windows-mobilappene som kobler sammen det store utvalget av Ally-finansielle produkter. IOS-appen støtter også den stemmeaktiverte Ally Assist, mens alle operativsystemer sørger for tofaktorautentisering. I tillegg har Ally nettopp gitt ut en ny mobilapp med et brukergrensesnitt (UI) som er tilpasset det skjønnsmessige styringsprogrammet.

Desktop Experience

Managed Portfolios er en del av det massive Ally-nettstedet, så å finne programmet kan ta noen få klikk fordi det bare består av ett av mange økonomiske produkter. En ufullstendig FAQ unnlater å komplettere en profesjonell markedsføringspresentasjon som er skrevet for lekmannen, og tvinger deg til å jakte på detaljer gjennom avsløringer og annet fint skrift. Imidlertid er 24-timers kundeservice med på å begrense noe av den frustrasjonen.

Kundeservice

3.7

Kundeservice er tilgjengelig for deg via telefon, live chat og e-post 24 timer i døgnet, syv dager per uke. Kontaktforsøk produserte en rekke ventetider, i gjennomsnitt et sakte, men tilstrekkelig ett minutt og 53 sekunder for å snakke med en representant som var kunnskapsrik om programdetaljer. Dette er bra fordi en dedikert vanlige spørsmål inneholder bare fem korte oppføringer som knapt adresserte programattributter, noe som tvinger deg til å komme på telefonen eller lese alt med liten skrift.

Utdanning og sikkerhet

3.6

Ally Invest Managed Portfolios tilbyr ikke mye når det gjelder spesifikke utdanningsressurser. Som en Managed Portfolio-kunde deler du pedagogiske ressurser med selvstyrte kunder gjennom Invest-portalen, som tilbyr et bredt utvalg av generelle artikler og videoer i et bloggformat. Spesifikt innhold er vanskelig å finne fordi tilpasning er begrenset til en enkel emnekontrolliste som inkluderer få målplanleggingsressurser, med unntak av pensjon.

Nettstedet bruker 256-bit SSL-kryptering mens mobilapper støtter tofaktorautentisering. Det heleide Ally Invest Securities LLC har klientmidler, og gir tilgang til Securities Investor Protection Corporation (SIPC) forsikring mens Apex Clearing gir overskytende SIPC-forsikring opp til 37, 5 millioner dollar gjennom Lloyd's of London.

Provisjoner og avgifter

5

Du kan velge en av de høye kontantfordelingsporteføljene, som tilbys gratis administrasjonsgebyr. Hvis du velger en portefølje med mindre penger i den, krever Ally Invest Managed Portfolios et konkurransedyktig rådgivningssum på 0, 30% for forvaltede eiendeler, betalt kvartalsvis. Innholdet i porteføljen har lave ETF-utgiftsforhold som gjennomsnittlig ligger mellom 0, 06% og 0, 09%. Det er ingen transaksjons-, service- eller termineringsgebyr, men Apex Clearing-gebyrer for alle slags papirer, inkludert bankoverføringer og kontooverføringer til andre meglerforhandlere.

• Månedlig kostnad for å administrere en portefølje av $ 5 000: $ 0 eller $ 1, 25 Månedlig kostnad for å administrere en $ 25 000 portefølje: $ 0 eller $ 6, 25 Månedlig kostnad for å administrere en $ 100 000 portefølje: $ 0 eller $ 25, 00

Er Ally Invest-administrerte porteføljer en god passform for deg?

Ally Invest Managed Portfolios tilbyr utmerket passform for nåværende Ally-kunder som kan dra nytte av den automatiserte styringen av porteføljen. Den enkle ombordprosessen, effektive målsporingsressurser og prisen vil glede også nye kunder, noe som gjør Managed Portfolios til et sterkt alternativ til høyere kostnadstjenester. Mens programmet først og fremst markedsføres for tusenårsgenerasjonen, kan eldre kunder også finne god verdi, spesielt hvis de har booket dårligere avkastning gjennom selvstyrt investering.

Ally Invest Managed Portfolios er en ekte robotrådgiver i den forstand at den hjelper deg med å opprette en portefølje av ikke-proprietære midler og deretter forvalter den for deg. Du betaler gebyret hvis du har valgt en allokering med lite kontanter, og selskapet finner lavkostfond som balanserer risiko og diversifisering i henhold til bransjens beste praksis. Det er noen funksjoner som mangler, for eksempel høsting av skattetap, men konkurransedyktige priser er lavere enn for mer funksjonsrike tilbud. Like viktig gjør det lave kontominimumet det enda mer tilgjengelig for unge investorer.

Det er et tegn på hvor langt robotrådgivningsbransjen har kommet når vi ser på noe som Ally Invest Managed Portfolios som et verdistilbud for enkeltinvestorer - det får jobben gjort, men er ikke så lyst på det. Denne typen teknologi var ikke tilgjengelig for en innledende investering på $ 100 og et gebyr på 0, 30% for bare noen få år siden.

metodikk

Investopedia er opptatt av å gi investorer objektive, omfattende vurderinger og rangeringer av robo-rådgivere. Våre anmeldelser fra 2019 er resultatet av seks måneder med evaluering av alle aspekter av 32 robo-advisory-plattformer, inkludert brukeropplevelsen, målinnstillingsfunksjoner, porteføljeinnhold, kostnader og avgifter, sikkerhet, mobilopplevelse og kundeservice. Vi samlet over 300 datapunkter som veide inn i scoringssystemet vårt.

Hver robo-rådgiver vi vurderte ble bedt om å fylle ut en 50-punkts undersøkelse om plattformen deres som vi brukte i vår evaluering. Mange av robo-rådgiverne ga oss også personlige demonstrasjoner av plattformene deres.

Vårt team av bransjeeksperter, ledet av Theresa W. Carey, gjennomførte våre anmeldelser og utviklet denne beste industrimetodikken for rangering av robo-rådgiverplattformer for investorer på alle nivåer. Klikk her for å lese vår fulle metodikk.