401 (k) Plan vs. 457 Plan: En oversikt
401 (k) planer og 457 planer er to typer Internal Revenue Service (IRS) - sanksjonerte, skattefordelte pensjonssparinger for ansatte. Som skattefordelte planer har deltakerne lov til å sette inn forhåndspenger som blir sammensatt uten å bli beskattet før de trekkes ut.
Disse pensjonssparekontoer var designet for å tjene som en etappe i den berømte trebente avføringen til pensjon: pensjon på arbeidsplassen, trygd og personlig pensjonssparing. Etter hvert som pensjoner på arbeidsplassen blir foreldet, har imidlertid personlig pensjonssparing i økende grad tjent som folks primære pensjonsplan sammen med trygd.
401 (k) planer og 457 planer fungerer på samme måte, med den viktigste forskjellen er hvem som har lov til å delta i hver enkelt.
Viktige takeaways
- 401 (k) planer og 457 planer er begge skattefordelte pensjonsspareplaner.401 (k) planer tilbys av private arbeidsgivere, mens 457 planer tilbys av statlige og lokale myndigheter og noen ideelle organisasjoner. De to planene er veldig like, men Fordi 457 planer ikke er styrt av ERISA, blir noen aspekter, for eksempel innhentingsbidrag, tidlige uttak og vanskelighetsfordeling, håndtert på en annen måte.
401 (k) Planer
401 (k) planer tilbys av private arbeidsgivere og ideelle arbeidsgivere. 401 (k) planer er den vanligste typen pensjonsplan med innskuddspensjon. 401 (k) planer regnes som kvalifiserte pensjonsplaner og er derfor underlagt lov om arbeidstakerens pensjonssikkerhet fra 1974 (ERISA).
Arbeidsgivere som sponser 401 (k) planer, kan gi matchende eller ikke-utvalgte bidrag til planen på vegne av kvalifiserte ansatte. Inntekter i en 401 (k) plan påløper på skatteutsatt basis. 401 (k) planer tilbyr en meny med investeringsalternativer som er forhåndsviset av sponsoren, og deltakerne velger hvordan de skal investere pengene sine. Fra og med 2019 har planene en årlig maksimal bidragsgrense på $ 19.000. For ansatte over 50 år inneholder begge planene en innhentingsbestemmelse som tillater inntil $ 6000 i ekstra bidrag. (Disse tallene stiger til $ 19.500 og $ 6.500 i 2020.)
Uttak fra 401 (k) tatt før fylte 59½ år resulterer i en straff på 10% for tidlig uttak. Imidlertid kan plandeltakere gjøre tidlig uttak uten straff fra en 401 (k) under "økonomiske vanskeligheter", som er definert av hver 401 (k) plan.
457 Planer
457 (b) planer er IRS-sanksjonerte, skattefordelte pensjonsplaner for ansatte tilbys av statlige og lokale offentlige arbeidsgivere og noen ideelle arbeidsgivere. De er blant de minst vanlige formene for pensjonsbaserte pensjonsplaner.
Som innskuddsbaserte planer blir både 401 (k) og 457 planer finansiert når ansatte bidrar gjennom lønnsfradrag; deltakerne i hver plan avsatte en prosentandel av lønnen deres for å sette inn pensjonskontoen. Disse midlene går til pensjonskontoen uten å bli beskattet, med mindre deltakeren åpner en Roth-konto, og eventuell påfølgende vekst i regnskapet blir ikke beskattet.
Fra og med 2019 er den årlige maksimale bidragsgrensen for 457 planer $ 19.000. For ansatte over 50 år inneholder begge planene en innhentingsbestemmelse som tillater inntil $ 6000 i ekstra bidrag. (Tillatte bidrag til "de fleste 457 planer" vil stige til $ 19.500 og $ 6.500, som 401 (k) planer, i 2020.) Bidrag til hver plan kvalifiserer den ansatte til en "sparer skattekreditt." Det er mulig å ta lån fra begge 401 (k) og 457 planer.
457 planer er imidlertid en type skattefordeles ikke-kvalifisert pensjonsplan og er ikke regulert av ERISA. Siden ERISA-regler ikke gjelder 457 kontoer, vurderer skattemyndighetene ikke en straff for tidlig uttak til 457 deltakere som tar ut penger før fylte 59½ år, selv om beløpet som tas fremdeles er underlagt normal inntektsskatt.
457 planer har en dobbeltgrense fangstbestemmelse som 401 (k) planer ikke har. Denne bestemmelsen er laget for å la deltakere som nærmer seg pensjonering kompensere for år hvor de ikke bidro til planen, men var kvalifiserte til å gjøre det. I 2019 vil denne bestemmelsen gjøre det mulig for en ansatt å bidra med opptil 38 000 dollar til en plan; i 2020 ville det være $ 39.000.
Under de rette forholdene kan en deltaker på 457 planer kanskje bidra med så mye som $ 38 000 til planen på ett år i 2019 - og $ 39 000 i 2020.
Mens begge planene åpner for uttak, er de kvalifiserte omstendighetene for kvalifisering for tidlig uttak forskjellige. Med 457 kontoer er vanskelighetsdistribusjoner tillatt etter en "uforutsigbar nødsituasjon", som må spesifikt legges ut på planens språk.
Både offentlige 457 planer og ideelle 457 planer tillater uavhengige entreprenører å delta. Uavhengige entreprenører er imidlertid ikke kvalifisert til å delta i 401 (k) planer.
Spesielle hensyn
Siden 457 planer er ikke-kvalifiserte pensjonsplaner, er det mulig å bidra til både en 401 (k) og 457 plan på samme tid. Mange store offentlige arbeidsgivere tilbyr begge planene. I slike tilfeller kan deltakeren bidra med maksimale beløp til begge deler.
