Boeing Co.'s (BA) aksje har vært en av de hotteste aksjene i markedet det siste året, opp nesten 85%. Den sterke ytelsen har lett overgått S&P 500s stigning på 11, 7%. En analyse av Boeings aksjediagram antyder at aksjer kan falle med 14% i løpet av de kommende ukene, til omtrent $ 295 fra dagens kurs rundt $ 342.
Før den siste tilbakespringen falt aksjene i Boeing opprinnelig med omtrent 5, 5% etter rapportering om sterke kvartalsresultater, og selskapet slo både topp- og bunnlinjen. Imidlertid kan det verste ikke være over for aksjen, fordi ikke bare teknikene peker på en nedgang, men aksjen er ikke billig sammenlignet med noen av sine jevnaldrende. (For mer, se også: Boeing Stock Hits Turbulence on China Tariff War .)
Bearish Chart
Det 15 minutter lange diagrammet viser at aksjen har en teknisk nedgang på plass siden begynnelsen av mars, mens den har et motstandsnivå på rundt 346 dollar. Det gir bestanden to nivåer som kan fungere som en stiv motstand som står i veien for ytterligere økning. Det første nivået av teknisk support ligger for øyeblikket rundt $ 320, omtrent 6, 5% lavere. Hvis det nivået ikke skulle holde, kan aksjen falle helt mot $ 295, et fall på omtrent 14%.
Den relative styrkeindeksen (RSI) har også hatt en tendens til lavere, siden toppet godt over 80 i begynnelsen av januar. RSI må trenge et nivå under 30 for å indikere at aksjen er blitt oversolgt; Det er for tiden 53. I tillegg har RSI fulgt den generelle retningen på aksjekursen. Et annet potensielt tegn på en bunn ville være en avvik, der bestanden kan falle med en stigende RSI.
Ikke billig
Boeing-aksjer kommer ikke billig når de vurderer at de handler til 20 ganger 2019 inntjeningsanslag for $ 17, 09 per aksje. Konkurrenter som Lockheed Martin Corp. (LMT) og Northrop Grumman Corp. (NOC) handler begge med omtrent 17 ganger ett års fremtidsinntjening. Begge aksjene har falt hardt de siste par ukene, med hver ned 12 til 13% fra høydepunktene i 2018.
BA PE Ratio (Forward 1y) data fra YCharts
Saktere vekst
Boeses inntjening er forventet å øke med 42% i 2018 til 14, 67 dollar per aksje, på omsetningsvekst på bare 4, 5%. Imidlertid forventes den inntektsveksten å avta vesentlig i 2019 til bare 16, 5%, og deretter 14, 5% i 2020. Inntektsveksten forventes å holde seg jevn rundt 5 til 6% de neste to årene. (For mer, se også: Goldman & Boeing: Drivers of 2018 Dow Gains .)
Det bearish tekniske oppsettet og en kostbar aksje kan være en god nok grunn til at aksjer i Boeing faller på kort til mellomlang sikt.
