Innholdsfortegnelse
- Hva er Vortex-indikatoren?
- Synergi med andre indikatorer
- Vortex indikator handelsstrategi
- Eksempel 1: Microsoft
- Indikatoren og prismønstrene
- Eksempel 2: American Airlines
- Bunnlinjen
De sveitsiske markedstekniker Etienne Botes og Douglas Siepman introduserte virvelindikatoren i januar 2010-utgaven av magasinet Technical Analysis of Stocks and Commodities. Siden den gang har den tekniske indikatoren fått trekkraft som en pålitelig trend etter indikator som kan gi overraskende nøyaktige kjøps- og salgssignaler. Imidlertid kan det fortsatt ta noen år til med markedstesting og erfaring å fullt ut evaluere virvelindikatorens potensial.
Hva er Vortex-indikatoren?
Virvelindikatoren plotter to svingende linjer: den ene for å identifisere positiv trendbevegelse og den andre for å identifisere negativ prisbevegelse. Kryss mellom linjene utløser kjøp og salg av signaler som er utviklet for å fange opp den mest dynamiske trenden, høyere eller lavere. Det er ingen nøytral innstilling for indikatoren, som alltid vil generere en bullish eller bearish bias. Du finner de fullstendige virvelindikatorberegningene her.
Indikatorkonstruksjon dreier seg om topp- og lavmål de siste to dagene eller periodene. Avstanden fra strømmen høy til den forrige laven utpeker positiv trendbevegelse, mens avstanden mellom strømmen lav og den forrige høye utpeker negativ trendbevegelse. Sterkt positive eller negative trendbevegelser vil vise en lengre lengde mellom de to tallene, mens svakere positive eller negative trendbevegelser vil vise en kortere lengde.
Avlesninger blir vanligvis fanget over 14 perioder (selv om teknikeren kan velge hvilken som helst lengde) og justeres deretter ved hjelp av J. Welles Wilder's virkelige rekkevidde. Resultatene blir lagt ut som kontinuerlige linjer under prislinjer, mens crossovers blir sammenlignet med andre trendfølgende indikatorer for å produsere gyldige handelssignaler. Næringsdrivende kan bruke virvelindikatoren som en frittstående signalgenerator, men husk at den er sårbar for betydelige whipsaws og falske signaler i overbelastede eller blandede markeder.
Synergi med andre indikatorer
Justering av virvelindikatoren til lengre perioder vil redusere frekvensen av piskesager, men genererer forsinkede positive eller negative overganger. På den annen side vil forkortelse av lengden lokke til mange crossovers som ikke klarer å generere betydelig trendbevegelse. Som en generell regel vil verdipapirer med høy betaversjon svare bedre på innstillinger på kortere sikt, mens verdipapirer med sakte bevegelse reagerer bedre på innstillinger på lengre sikt.
Du kan forbedre indikatorens pålitelighet ved å sammenligne virvelindikatorsignaler med andre trendfølgende verktøy. Den underliggende matematikken viser mange likheter med Wilders gjennomsnittlige retningsindeks (ADX), den negative retningsindikatoren (-DI) og den positive retningsindikatoren (+ DI). Disse beregningene oversettes til tre linjer som utløser sammensatte overganger. I motsetning til virvelindikatoren, kan Wilders system utstede nøytrale målinger som forteller handelsmenn å stå klapp eller unngå eksponering.
Moving average convergence divergence (MACD) analyse gir en perfekt passform med virvelindikatoren. Konstruksjonen med tre bevegelige gjennomsnitt reduserer falske målinger utløst av flere indikatorer som fanger opp de samme mangelfulle dataene. Når indikatoren er tegnet med histogrammer, genererer indikatoren overraskende få falske signaler, noe som gjør den til en perfekt partner for den støyende og vispende utsatte virvelindikatoren.
Synergistiske handelsstrategier bruker en enkel prosess som ser etter sympatiske kjøp eller salg av signaler i virvelindikatorene så vel som i andre indikatorer før kapitalforpliktelse. Utfordringen kommer i to former: For det første må det være betydelige forskjeller i datakilder for å unngå å gjenskape feil informasjon, og for det andre indikatorperioder trenger eksperimentering og finjustering for å fokusere på den tiltenkte holdeperioden, enten det er kort, mellomlang eller lang sikt.
Dette siste trinnet med å sone indikatorperioder er viktig fordi trender viser uavhengighet av tidsrammer, slik at flere trender og nedtrender kan utvikle seg i forskjellige tidssegmenter med samme sikkerhet. Denne fraktale oppførselen vil gi falske avlesninger hvis virvelindikatoren ser på ett segment av trendaktivitet mens en andre indikator ser på et andre segment. Næringsdrivende kan overvinne denne feilen gjennom prøving og feiling, ved å se hvordan indikatorpar interagerer på forskjellige instrumenter og i forskjellige tidsrammer. Spesielt med MACD er det ofte best å la innstillinger være i fred og justere virvelindikatorperioder i stedet.
(For mer, se: MACD: A Primer .)
En strategi for handel med vortexindikator
I artikkelen fra 2010 som introduserte virvelindikatoren, beskrev forfatterne Botes og Siepman en handelsstrategi for virvelindikatorer designet for å filtrere ut og begrense falske signaler. Den ekstreme høye eller lave dagen for den bullish eller bearish crossoveren blir den tiltenkte inngangsprisen, lang eller kort. Disse nivåene kan ikke bli rammet på dagen for signalet, noe som ber om en godkjent inntil-kansellert kjøps- eller salgsordre som forblir på plass i flere økter, om nødvendig.
Hvis den er plassert på tidspunktet for overgangen, blir det ekstreme høye eller lave stopp- og reverseringsnivået. I denne strategien vil et kortsalg dekkes og reverseres til langsiden når prisen kommer tilbake til det ekstreme høye etter en positiv crossover, mens en lang posisjon vil bli solgt og reversert til et kort salg etter at pris går tilbake til det ekstreme lavt følgende en negativ crossover.
De anbefaler også å kombinere disse oppføringsfiltrene med andre risikostyringsteknikker, inkludert stopp og resultatbeskyttelsesstopp . Disse beskyttelsestiltakene senker forekomsten av falske signaler mens de maksimerer fortjenesten på den underliggende trenden, selv når den ikke klarer å samle betydelig fart. Imidlertid klarer ikke denne tilnærmingen å håndtere periodelengde, som vil utløse bølger av falske signaler til den er justert til den forutbestemte holdeperioden og deretter grundig backtested.
Eksempel 1: Microsoft
La oss bruke historiske data fra Microsoft Corporation (MSFT) til å teste virvelindikatoren. Som du ser i grafen nedenfor, reduserte Microsoft-aksjene seg i et smalt spekter i mars 2014. Dette oppfordret handelsmenn til å se etter et lønnsomt utbrudd. Etter virvelindikatoren er det et kjøpssignal 14. mars, men prisen stenger godt under det ekstreme intradaghøyt på 38, 13 dollar per aksje. Den næringsdrivende stiller inn en kjøpsordre som er godkjent inntil avbestilling, og som vil utføres når sikkerheten kommer tilbake til den utløsende prisen.
Den 17. mars kommer sikkerheten tilbake med perfekt timing, krysser over utbruddet og løfter inn i de lavere 40 dollar. Indikatoren går over til selgesiden 10. april, og tillater en lønnsom exit som går glipp av en stor del av oppsiden.
MACD og en etterfølgende stopp hjelper handelsledelse og foreslår å utføre en lang stilling en dag senere enn virvelindikatorens kjøpssignal. De ga også ut et salgssignal fire dager tidligere, og støttet en mer lønnsom exit. I mellomtiden ville et etterfølgende stopp plassert ved breakout-linjen 31. mars nær 41 dollar per aksje ha utløst da sikkerheten solgte seg 4. april, og fanget en enda større andel av fire-punktsstrenden.
(For mer, se: Trailing-Stop-teknikker .)
Vortex-indikator og prismønster
Virvelindikatoren fungerer også bra når den er parret med klassisk prismønsteranalyse for å gjenkjenne legitime trender mens du filtrerer bort whipsaws og annen rekkevidde mekanikk. Teoretisk sett bør denne kombinasjonen generere de mest pålitelige kjøp og salgssignalene ved to bøyningspunkt:
- Når et velutviklet handelsintervall er innstilt på å bryte ut eller bryte sammen. Når et trendmarked mister fart eller når en betydelig barriere som favoriserer overgangen til et nytt handelsområde.
Katalogen over kjente mønster som er bundet av rekkevidde, inkludert flagg, rektangler og trekanter, er fordelaktig for denne tilnærmingen fordi naturlig utbrytnings- og nedbrytningsnivå er blitt fullstendig dekonstruert, slik at den næringsdrivende kan fokusere på virvelindikatoren samtidig som pristester støtter eller motstand. Trendstyrke og holdbarhet kan måles videre for sykluskonvergens ved bruk av stokastikk satt til 5, 3, 3 eller en annen relativ styrkeindikator.
(For mer, se: Forstå Momentumindikatorer og RSI .)
Eksempel 2: American Airlines
American Airlines Group Inc. (AAL) tegner ut et klassisk dobbelt toppmønster mellom desember 2014 og mai 2015 og bryter deretter sammen i en betydelig nedstrøm. Virvelindikatoren gir et salgssignal åtte økter før det tekniske sammenbruddet, og oppmuntrer til tidlig kortsalg innen handelsområdet. Crossover fungerer også bra som en sekundær indikator for mønsterhandlere som ønsker å stable oddsene til fordel for dem. Et virvelindikator som dekker kort signal kommer seks uker senere, og setter opp en lønnsom exit nær $ 40 per aksje.
Bunnlinjen
Virvelindikatoren er veldig avhengig av det tidligere arbeidet til J. Welles Wilder, skaperen av flere viktige tekniske indikatorer. Virvelindikatoren bygger en signalmekanisme for nye og akselererende opp- og nedtrender. Som med Wilders indikatorer, fungerer virvelindikatoren best når den kombineres med andre trendfølgende systemer og klassisk prismønsteranalyse.
