Midcap-børsnoterte fond (ETF) gir bred dekning av det amerikanske midcap-aksjemarkedet. Disse midlene er designet for å tjene som langsiktige kjernebeholdninger i diversifiserte ETF-porteføljer. Midcap-kategorien er generelt forstått å inkludere selskaper med markedsverdi mellom $ 2 og $ 10 milliarder dollar.
Ingen av indeksene som ligger til grunn for de beste ETF-ene i dette rommet, følger imidlertid denne forenklede definisjonen av midcap-området. Som et resultat tilbyr midcap kjerne-ETF-er beskrevet nedenfor investorer et godt utvalg av alternativer for eksponering for dette området av aksjemarkedet.
Vanguard Mid-Cap ETF
Vanguard Mid-Cap ETF (NYSEARCA: VO) leverer bred dekning av amerikanske midcap-aksjer ved å spore CRSP US Mid Cap-indeks, et mål som er opprettet og administrert av Center for Research in Security Prices ved University of Chicago Booth School of Business. Denne indeksen rangerer amerikanske selskaper etter markedsverdi og velger deretter de som er rangert mellom 70 og 85. prosentil. Noen aksjer nær kantene av utvelgelsesbåndet kan være inkludert i indeksen på delvis vekt. VO søker å gjenskape investeringsresultatene til indeksen ved å investere i de samme aksjene i omtrent samme proporsjoner når det er mulig.
Fra august 2018 har VO netto eiendeler på mer enn 103 milliarder dollar investert i 357 aksjer. Selskapet med størst vekting er ServiceNow Inc. (NÅ), med 0, 8% av fondet investert i aksjen. ServiceNow har et markedskapital på 35 milliarder dollar. Den gjennomsnittlige markedsandelen for VO-aksjer er $ 16, 9 milliarder dollar.
Fondets mediankapital har en markedsandel på 15, 7 milliarder dollar. Når det gjelder eksponering i sektoren, er finansielle aksjer i spissen for en tildeling på 21, 5%, fulgt av industrielle aksjer på 18, 3%, teknologibestander på 16, 2%, forbruksservicelagre på 10% og forbruksvarer på 9, 6%. VO har et veldig lavt utgiftsforhold på 0, 05%.
iShares Core S&P Mid-Cap ETF
IShares Core S&P Mid-Cap ETF (NYSEARCA: IJH) sporer investeringsresultatene til S&P MidCap 400-indeksen. Bedrifter velges for indeksen basert på en rekke faktorer, inkludert tilstrekkelig likviditet, generell økonomisk levedyktighet og bransjeklassifisering. Indeksen inkluderer selskaper i en blanding av bransjer for å sikre at sektorrepresentasjon generelt er i tråd med hele befolkningen av kvalifiserte midcap-selskaper. Siden indeksen ikke rekonstitueres regelmessig, kan selskaper som stiger eller faller ut av det første utvelgelsesbåndet, forbli i indeksen i noen tid.
IJH benytter en representativ prøvetakingsstrategi for å lage en portefølje av aksjer som nær tilnærmer egenskapene til den underliggende indeksen. Fra oktober 2018 har IJH omtrent 49, 9 milliarder dollar i nettoformue på tvers av 401 aksjer. Fondets øverste eierandel, Fortinet (FTNT), har en markedsverdi på 15, 5 milliarder dollar. Fordelingen av sektoren inkluderer 16, 53% tildeling til informasjonsteknologiske aksjer, 16, 14% til finansielle aksjer, 14, 55% til industrielle aksjer og 11, 42% til forbrukernes skjønnsmessige aksjer. IJH har en utgiftsgrad på 0, 07%.
Schwab US Mid-Cap ETF
Schwab US Mid-Cap ETF (NYSEARCA: SCHM) søker å matche investeringsresultatene til Dow Jones amerikanske Mid Cap-aksjeindeks. Denne indeksen er konstruert ved først å rangere selskapene i Dow Jones amerikanske totale aksjemarkedsindeks etter markedsverdi, og deretter velge gruppen av selskaper som er rangert fra 501 til 1000. En gang i indeksen fjernes ikke selskaper med mindre de faller under en rangering på 1100 eller stige over en rangering på 401. SCHM bruker en prøvetakingsstrategi for å tilnærme investeringsprofilen til den underliggende indeksen.
Fra og med oktober 2018 har SCHM netto eiendeler på over 5, 4 milliarder dollar fordelt på 513 aksjer. Den øverste eierandelen i fondet, Xylem (XYL), har en markedsverdi på cirka 14, 5 milliarder dollar. Over 93% av fondet er investert i aksjer med en markedsandel mellom 3 og 15 milliarder dollar.
Når det gjelder sektortildeling, investeres 19, 28% av fondet i informasjonsteknologiske aksjer, 15, 11% i industrielle aksjer, 14, 7% i finansielle aksjer, 14, 55% i forbrukernes skjønnsmessige aksjer og 10, 67% i eiendomsaksjer. SCHM har en lav utgiftsgrad på 0, 05%.
iShares Russell Mid-Cap ETF
IShares Russell Mid-Cap ETF (NYSEARCA: IWR) tilbyr investorer bred eksponering som vipper mer mot større selskaper enn andre alternativer på denne listen. IWR søker å spore Russell Midcap-indeksen. Denne indeksen omfatter de minste 800 selskapene i Russell 1000-indeksen, som selv inkluderer de største 1000 selskapene i USA. IWR bruker en prøvetakingsstrategi for å spore den underliggende indeksen.
Fra og med oktober 2018 har IWR mer enn 18, 3 milliarder dollar i netto eiendeler investert i 790 beholdninger. Fondets største eierandel, Ross Stores (ROST), har en markedsverdi på cirka 35, 7 milliarder dollar. Bransjefordelingen inkluderer en bevilgning på 18, 4% til aksjene i informasjonsteknologi, 14, 25% til industrielle aksjer og 13, 29% til økonomien. IWR har en utgiftsgrad på 0, 20%.
iShares Morningstar Mid-Cap ETF
IShares Morningstar Mid-Cap ETF (NYSEARCA: JKG) prøver å spore investeringsresultatene til Morningstar Mid Core Index. For å konstruere denne indeksen, bruker Morningstar en proprietær metode for å velge mellomstore selskaper preget av gjennomsnittlig vekst og verdikvaliteter. I henhold til denne metodikken er midcap-selskaper de som rangerer mellom 90 og 70 prosentiler når det gjelder markedskapitalisering i USA Kvalifisering krever en notering på New York Stock Exchange, NASDAQ eller NYSE Amex Equities. Aksjer i indeksen vektes basert på antall aksjer som er offentlig tilgjengelige for handel. JKG bruker en representativ prøvetakingsstrategi for å tilnærme indeksen.
Fra og med oktober 2018 har JKG netto eiendeler på nesten 745 millioner dollar i 195 aksjer. Topp eierandeler i fondet inkluderer Centene (CNC) på 1, 55%, Ingersoll Rand (IR) på 1, 33% og Rockwell Collins (COL) på 1, 21%. Bransjefordelingen inkluderer en tildeling til industrielle aksjer på 19, 1%, informasjonsteknologibestanden på 14, 23% og forbrukernes skjønnsmessige aksjer til 14, 13%. JKG har en utgiftsgrad på 0, 25%.
