Spillselskapet Take-Two Interactive Software, Inc. (TTWO) rapporterte om inntekter etter lukkeklokka mandag 5. august og slo analytikernes anslag. Aksjen ble truffet mandag etter at president Trump twitret at voldelige videospill kan ha påvirket dødelige masseskytinger nylig. Så kom inntektsveiledningen om at "Grand Theft Auto" -spillplattformen presterte bedre enn forventet. Take-Two aksjer handlet så lave som $ 112, 27 på mandag og deretter så høyt som $ 128, 50 på tirsdag morgen. Rebounds ble hjulpet av et "gyllent kors" på det daglige diagrammet og et positivt, men overkjøpt ukediagram.
Take-Two-aksjer stengte mandag 5. august på $ 115, 38, en økning på 12, 1% året før og i bull market territorium på 36, 7% over den 27. februar-laven på $ 84, 41. Aksjen satte en frisk høyde i 2019 på den positive reaksjonen på inntjening 6. august. Dette oksemarkedet er en konsolidering av et langsiktig bjørnemarked, da aksjen satte sin intradagshøyde til hele tiden på 139, 90 dollar 1. oktober.
Aksjen er overvurdert med et P / E-forhold på 27, 85 uten å tilby utbytte, ifølge Macrotrends. Produsenten av videospill hadde fordel av det som kalles "tilbakevendende utgifter" når forbrukerne kjøper oppgraderinger til allerede eide spill som "Grand Theft Auto." Dette spillet rangeres på topp 10-listen over kombinert digitalt og fysisk salg.
Det daglige diagrammet for Take-Two
Refinitiv XENITH
Det daglige diagrammet for Take-Two viser at aksjen har ligget over et "gyllent kors" siden 5. juli, da det 50-dagers enkle glidende gjennomsnittet steg over det 200-dagers enkle glidende gjennomsnittet, noe som indikerer at høyere priser ligger foran.
Avslutningen på 102, 94 dollar den 31. desember var et innspill til den egenutviklede analysen, og det årlige verdinivået er fortsatt på $ 92, 12. Avslutningen på $ 113, 53 den 29. juni var et annet viktig innspill til analysene mine og resulterte i halvårlige og kvartalsvise risikofylte nivåer på henholdsvis $ 139, 89 og $ 146, 73. Avslutningen på $ 122, 52 den 31. juli resulterte i et månedlig verdinivå for august på $ 102, 26. Det 50 dagers enkle glidende gjennomsnittet er $ 114, 68, med det 200 dagers enkle glidende gjennomsnittet på $ 105, 21.
Det ukentlige diagrammet for Take-Two
Refinitiv XENITH
Det ukentlige diagrammet for Take-Two er positivt, men overkjøpt, med aksjen over det fem ukers modifiserte glidende gjennomsnittet av $ 117.62. Aksjen er godt over det 200 ukers enkle glidende gjennomsnittet, eller "reversering til gjennomsnittet, " til $ 80, 56. Den 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesningen er anslått til å avslutte uken på 90.15, som ikke bare er over terskelen for overkjøpt på 80.00, men også er over 90.00 som en "oppblåsende parabolboble", som er en advarsel om ulempen om risiko for 10% til 20% når boblen dukker opp.
Handelsstrategi: Kjøp Take-Two-aksjer på svakhet til det 200-dagers enkle glidende gjennomsnittet til $ 105, 22 og reduser kapitalandelen til det halvårlige og kvartalsvise risikofylte nivået til henholdsvis 139, 89 dollar og 146, 73 dollar.
Hvordan bruke mine verdinivåer og risikofylte nivåer: Verdinivået og risikofylt nivåene er basert på de ni siste ukentlige, månedlige, kvartalsvise, halvårlige og årlige stengingene. Det første nivået var basert på stengene 31. desember. Det opprinnelige årlige nivået er fortsatt i spill. Ukenivået endres hver uke. Månedlig nivå ble endret i slutten av hver måned, sist 31. juli. Kvartalsnivået ble endret i slutten av juni.
Min teori er at ni års volatilitet mellom stenger er nok til å anta at alle mulige bullish eller bearish hendelser for aksjen er innarbeidet i. For å fange opp aksjekursvolatilitet, bør investorer kjøpe aksjer på svakhet til et verdinivå og redusere eierandeler på styrke til et risikabelt nivå. En pivot er et verdinivå eller risikofylt nivå som ble krenket innen dens tidshorisont. Pivoter fungerer som magneter som har stor sannsynlighet for å bli testet igjen før tidshorisonten utløper.
Hvordan bruke 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesninger: Mitt valg av å bruke 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesninger var basert på backtesting mange metoder for å lese aksjekurs momentum med mål om å finne den kombinasjonen som resulterte i færrest mulig falske signaler. Dette gjorde jeg etter børskrakket i 1987, så jeg har vært fornøyd med resultatene i mer enn 30 år.
Den stokastiske avlesningen dekker de siste 12 ukene med høye, lave og lukkede aksjer. Det er en rå beregning av forskjellene mellom den høyeste høye og laveste lave kontra lukkene. Disse nivåene er modifisert til en rask lesing og en langsom lesing, og jeg fant ut at den langsomme lesningen fungerte best.
De stokastiske leseskalaene mellom 00, 00 og 100, 00, med avlesninger over 80, 00 som overkjøpt og avlesninger under 20, 00 anses som oversolgt. Nylig bemerket jeg at aksjer har en tendens til å toppe og synke fra 10% til 20% og mer kort tid etter at lesningen stiger over 90, 00, så jeg kaller at en "oppblåsende parabolboble", som en boble alltid dukker opp. Jeg refererer også til en lesning under kl. 10.00 som "for billig til å ignorere."
