M1 økonomi gjennomgang

Robo-Advisor Awards 2019

M1 Finance vant priser i følgende kategorier:

M1 Finance tilbyr en unik kombinasjon av automatisert investering med et høyt nivå av tilpasning, slik at kunder kan lage en portefølje tilpasset deres nøyaktige spesifikasjoner. Du kan opprette porteføljer som inneholder billige ETF-er eller bruke individuelle aksjer - eller begge deler. M1s målkunde har et langsiktig fokus og erfaring med å bruke en tradisjonell online megling for å investere i aksjer og ETF-er. M1 tilbyr disse potensielle kundene et rimelig alternativ som tillater brøkdelte aksjetransaksjoner og en stor mengde kontroll over porteføljens innhold. Dette er den viktigste forskjellen mellom M1 og mange andre tilbud, siden du ofte gir opp mye av kontrollen i bytte mot porteføljestyringstjenestene.

Med M1 kan du velge en av mer enn 80 ekspertporteføljer eller bygge din egen. Du kan også lage paier - M1s navn på sirkeldiagrammer som viser aktiva-blandinger i en portefølje - laget av andre paier og holde dem alle balanserte etter dine spesifikasjoner. Totalt sett tilbyr M1 en bemerkelsesverdig fleksibel plattform som inkluderer aksje- og ETF-skjermbilder for å hjelpe med valg av investeringer. Denne typen verktøy og tilnærmingen bak er fremdeles sjelden i robo-rådgivende verden.

Pros

• Du kan handle brøkdeler slik at du er fullt investert

• Ingen handelsgebyr eller forvaltningsgebyr

• Fleksibel porteføljebygging, inkludert mer enn 80 "ekspert" porteføljer du kan følge

• Dashbordet illustrerer den nåværende sammensetningen av porteføljen din

• Du kan også legge inn individuelle aksje- / ETF-bestillinger

• Åpenhet om hvordan den genererer inntekter siden den ikke krever noe administrasjonsgebyr

Ulemper

• Måten handel plasseres på, setter transaksjonsmoment utenfor kontrollen din

• Kontoer med mindre enn $ 20 og ingen handelsaktivitet på 90 dager belastes et gebyr

• Det er ingen nettpratfunksjonalitet

• M1 ansetter ingen økonomiske rådgivere

• Plattformen tilbyr veldig lite hjelp til å sette økonomiske mål

• Du kan ikke konsolidere eksterne kontoer i planleggingsøyemed

Kontooppsett

4.3

Å åpne en konto hos M1 Finance er enkelt og greit. Skriv inn e-postadressen din og passordet ditt du valgte, og du blir ført til en pai-building-funksjon. Det er ingen spørreskjema om risikovurdering på M1.

På dette tidspunktet kan du bygge din egen kake eller velge en sammensatt av ETF-er eller individuelle aksjer. Expert Pies vises nær bunnen av skjermen. Du velger tre elementer, og deretter kan du tilpasse “skivene” på følgende skjermbilde. Den første kaken er lagret for deg hvis du vil bruke den til å investere, men den er stort sett der som en tutorial for å vise deg hvordan nettstedet fungerer.

Etter at du har øvd på å tilpasse en kake, skriver du inn din personlige informasjon og lenker en bankkonto. M1 tilbyr individuelle felleskontoer, IRAs og tillitskontoer.

Målsetting

2.4

Målsetningen og sporing som utgjør kjernen i noen andre robo-rådgivere, er spesielt fraværende i M1 Finance. Dette er fordi M1 ikke merker seg som en rådgivningstjeneste. M1 er faktisk en automatisert investeringsplattform designet for å ta vare på den løpende styringen av porteføljen du oppretter. Dette er en gjør-det-selv-investeringsplattform, og den forventer at du vet hva du gjør og hvorfor. Som sådan har M1 ikke mange verktøy for å sette mål utover flere dusin artikler om pensjonssparing. Penger er ikke "bøttet" for andre spesifikke mål enn de endelige for den samlede veksten av eiendelene dine. Dette vil være skurrende for investorer som forventer mer håndtering, men mellominvestorer kan hilse velkommen mangelen på distraksjoner som står i veien for faktisk porteføljeopprettelse.

Kontotjenester

5

M1s kontotjenester innen meglingen er solide, og det ser ut som selskapet er opptatt av å vokse dem over tid. Å sette opp dine automatiske innskudd er en del av den opprinnelige konfigureringsprosessen for konto og kan redigeres når du vil. M1 la til en ny fane til nettstedet og appene sine, merket Transfer, og tilbyr et enkelt sted for bevegelse av kontanter, enten i M1 selv eller til eller fra eksterne kontoer.

Marginallån er tillatt, og M1 Lån lar deg låne opptil 35% av kontoverdien (minimum kontostørrelse: $ 10.000) til 4, 00% rente til ikke-investeringsformål. Den vanlige grensen for marginutlån er 50% av kontoverdien, men M1 har valgt å være mer konservativ med utlån for å unngå marginanrop. Du kan også plassere handler for enkeltaksjer eller ETF-er i det daglige handelsvinduet. M1 har for øyeblikket ikke muligheten til å konsolidere eksterne kontoer.

M1 Finance utvider seg til å tilby en integrert digital bank sammen med investeringstjenesten. M1 Spend, en tjeneste som vil lanseres senere i år, feier overskytende kontanter til en konto som betaler 1, 5% per år. Det inkluderer et debetkort som tjener 1% kontant tilbake ved kjøp. M1 Finance har også et premium-tilbud, for tiden priset $ 100 for det første året, som inkluderer ytterligere handelsmuligheter, lavere renter på lån gjennom M1 Lån og høyere renter på kontanter som holdes på en M1 Spend-konto.

Porteføljeinnhold

4.9

Som nevnt vises alle porteføljene som "paier", som er sirkeldiagrammer med skiver som representerer hver eiendel. Det er et bredt utvalg av paier å velge mellom, og du kan lage paier av paier med overordnede regler for å lede rebalansering. De som investerer for pensjonering, for eksempel, kan enkelt investere i en måldato-portefølje som består av ETF-er.

Det er også sosialt ansvarlige paier, opprettet i samarbeid med Nuveen, som tilbyr passive investeringsmuligheter. Sist, men ikke minst, lar M1 deg velge individuelle aksjer, noe som gir porteføljen din et tilpasset nivå som få andre robo-rådgivere kan komme i nærheten.

Porteføljeforvaltning

4.7

Porteføljer overvåkes kontinuerlig og balanseres for å redusere porteføljedrift når nye midler legges til eller midler tas ut. M1 merker dette som dynamisk rebalansering, ettersom den prøver å adressere drift med kontanter som strømmer inn og ut i stedet for tildeling av midlene som allerede er satt inn. Når det er sagt, kan du når som helst tvinge til en rebalanse, noe som er en sjelden funksjon i en robotrådgiver.

Hver enkelt aksje eller ETF vises som en skive av en kake som representerer delen av porteføljen din, og kantene på skivene viser hvordan den aktuelle varen oppfører seg i forhold til ønsket porteføljetildeling. Hvis en bestand eller ETF har krympet sammenlignet med ønsket tildeling, ser skiven ut som om den har krympet, mens en bestand eller ETF som overgår resten av kaken, virker som om den har vokst ut fra det opprinnelige området. Når du gjør et innskudd, blir de krympet skivene strøket opp. I skattepliktige kontoer administreres uttak på en måte å begrense skatteregningen.

M1s handelsvindu begynner klokken 09.00 Sentralt på dager som NYSE-markedet er åpent, og det løper til alle ordrer er fullført. Alle endringer i porteføljen din som er gjort før klokka 9 Sentraltid på handelsdager utføres vanligvis samme dag i M1s handelsvindu. Du kan foreta kjøp eller salg av ordre på en individuell skive i en pai, men ordrene legges inn i dollarbeløp, ikke aksjer. M1 Plus-medlemmer kan plassere handler to ganger om dagen.

Brukererfaring

4.5

Mobilopplevelse

M1 tilbyr en godt designet app som speiler all funksjonaliteten til nettstedet. Du kan gjøre hva som helst på mobilenheten din, fra å åpne og finansiere en konto til å endre hvordan kakene dine blir tildelt. Det er tilstrekkelig bruk av hvit plass, slik at oppsettet ikke er for overfylt.

Desktop Experience

Nettstedet flytter nye kunder fra trinn til trinn uten å slå dem ned i for mye detalj. Når en portefølje er definert og finansiert, er ytelsen til hver pai lett å se. Hvis du allerede er kjent med online meglervirksomheter, er M1s nettsted et stort steg opp for brukervennlighet.

Kundeservice

2.5

De fleste kundesupport tilbys via telefon eller via e-post. Det er veldig detaljerte vanlige spørsmål som svarer på de fleste av kundens spørsmål, og du kan vanligvis finne svaret du leter etter der. Noen av vanlige spørsmål inkluderer gjennomgang av video for en bestemt funksjon. Her igjen forventer M1 litt uavhengighet i klientellet og benytter seg av sannsynligheten for å gjøre forskningen på egen hånd.

Utdanning og sikkerhet

4.2

De fleste videoene som er tilgjengelige fra M1 innebærer hvordan du bruker bestemte deler av selve plattformen. Det er mange artikler om pensjonsplanlegging, men siden M1 ikke er registrert som en rådgivningstjeneste, er det lite som kan tolkes som råd på nettstedet. Fortsatt kan du lese megabyte med artikler om IRA-er og innganger og fordelene ved å sette bort penger regelmessig.

Nettstedets sikkerhet er den høyeste tilgjengelige ved hjelp av 4096-biters kryptering for dataoverføring, og du kan konfigurere tofaktorautentisering ved hjelp av din mobile enhet. Fingeravtrykk og ansiktsgjenkjenning er også tilgjengelig på mobilen. Investeringene dine er dekket med SIPC-forsikring (Securities Investor Protection Corporation), og kontantbeholdning er FDIC forsikret.

Provisjoner og avgifter

3.9

M1 belaster ikke porteføljeadministrasjons- eller handelsavgift eller for innskudd eller uttak til en tilkoblet bankkonto. Imidlertid gjelder reguleringsgebyr og tilleggsavgift (dvs. konvertering av IRA). Du kan registrere deg for en M1 Plus-konto for $ 100 det første året ($ 125 per år deretter), noe som gir deg et nytt daglig handelsvindu samt en rabatt på renten når du tar et lån gjennom M1 Lån. Du får også ekstra renter på kontanter gjennom M1 Spend-funksjonen når den lanseres senere i år.

• Månedlig kostnad for å administrere en $ 5.000 portefølje: $ 0Månedelig kostnad for å administrere en $ 25.000 portefølje: $ 0Månedelig kostnad for å administrere en $ 100.000 portefølje: $ 0

Porteføljer som bare er på lager vil ikke pådra seg forvaltningsgebyr for fond. Porteføljer med ETF kan pådra seg administrasjonsgebyr for de underliggende fondene som spenner fra 0, 06% til 0, 20%.

Er M1 Finance en god passform for deg?

Erfarne investorer vil finne mye å like om M1 Finance, spesielt det høye tilpasningsnivået som kan gå inn i porteføljen din. Du kan følge investeringene til pengeforvaltere og deretter skreddersy porteføljene som er definert til dine egne spesifikasjoner.

Det er allerede definert samfunnsansvarlige porteføljer, men du kan også lage dine egne hvis det er din greie. I utgangspunktet er M1 skreddersydd for å gi investorer som allerede vet hva de vil gjøre en billigere og enklere måte å gjøre det på.

M1 konkurrerer egentlig ikke med robo-rådgivningene som prøver å skaffe seg nybegynnere, og den later ikke til å gjøre det. I stedet konkurrerer M1 mot nettmeglingene der erfarne individuelle investorer vanligvis havner. Du vil ikke bli gjennomgått målsetting, du er ansvarlig for å forstå din egen risikotoleranse, og du bør sannsynligvis forstå hvordan aksjer, ETF-er og markeder fungerer før du hopper inn. Hvis du er klar for det nivået av ansvar, tilbyr M1 du har et høyt nivå av kontroll over porteføljen din sammen med kraftig automatisering for å administrere den til en veldig rimelig pris.

metodikk

Investopedia er opptatt av å gi investorer objektive, omfattende vurderinger og rangeringer av robo-rådgivere. Våre anmeldelser fra 2019 er resultatet av seks måneder med evaluering av alle aspekter av 32 robo-advisory-plattformer, inkludert brukeropplevelsen, målinnstillingsfunksjoner, porteføljeinnhold, kostnader og avgifter, sikkerhet, mobilopplevelse og kundeservice. Vi samlet over 300 datapunkter som veide inn i scoringssystemet vårt.

Hver robo-rådgiver vi vurderte ble bedt om å fylle ut en 50-punkts undersøkelse om plattformen deres som vi brukte i vår evaluering. Mange av robo-rådgiverne ga oss også personlige demonstrasjoner av plattformene deres.

Vårt team av bransjeeksperter, ledet av Theresa W. Carey, gjennomførte våre anmeldelser og utviklet denne beste industrimetodikken for rangering av robo-rådgiverplattformer for investorer på alle nivåer. Klikk her for å lese vår fulle metodikk.