DEFINISJON av midler med belastning
Belastningsfrie midler er en aksjeklasse i et verdipapirfond som gir avkall på belastningsavgift som vanligvis belastes investorene (for eksempel frontbelastninger). Å eie aksjer i et fond som er avviklet fra belastning er en fordel for investorene fordi det gjør at de kan beholde all sin avkastning i stedet for å tape en del av det til gebyrer. I de fleste tilfeller vil aksjefondsselskaper begrense antall beløp som er frafalt og bare gjøre dem tilgjengelige for visse investorer.
Å bryte ned Nedsatte midler
Kjøp av beløp som er frafalt er noen ganger begrenset til de som deltar i innskuddsbaserte pensjonsplaner og også for investorer som investerer et betydelig beløp i verdipapirfondets selskaper (som institusjonelle investorer).
Disse spesielle aksjefondets aksjer har vanligvis en "LW" på slutten av fondets navn og ticker for å differensiere dem.
Belastningsfrie midler mot ingen belastningsfond
Midler uten belastning og midlene som ikke er belastet med belastning, belaster ikke et aksjefond. Imidlertid er det en forskjell mellom de to.
Et ekte fond uten belastning krever ingen belastning, og det har ingen gebyrer, for eksempel 12b-1 gebyrer. Belastningsfrie midler er aksjeklasse-alternativer til lastede fond, for eksempel fond i A-aksjeklasse. Som navnet antyder fravikes aksjefondbelastningen (ikke belastes). Disse midlene tilbys vanligvis i 401 (k) planer.
Imidlertid har ikke-belastningsfond generelt lavere gjennomsnittlig utgiftsforhold enn midler som ikke er frafalt. Lavere utgifter betyr ofte høyere avkastning til investoren, spesielt på lang sikt. Det frafalte beløpet er et fond som tilbys av en rådgiver eller megler som kan fjerne (frafalle) lasten, men beholde andre gebyrer, for eksempel 12b-1-gebyret.
Indeksfond og avgifter
Et indeksfond er en type aksjefond med en portefølje konstruert for å matche eller spore komponentene i en markedsindeks, for eksempel Standard & Poor's 500-indeksen (S&P 500). Et indeksfond sies å gi bred markedseksponering, lave driftsutgifter og lav porteføljeomsetning. Disse midlene holder seg til spesifikke regler eller standarder (f.eks. Effektiv skatteforvaltning eller redusere sporingsfeil) som holder seg på plass uansett markedets tilstand.
Å investere i et indeksfond er en form for passiv investering. Den viktigste fordelen med en slik strategi er lavere forvaltningskostnadsgrad på et indeksfond. Siden utgiftsforhold reflekteres direkte i fondenes resultater, er aktivt forvaltede fond og deres høyere utgiftsforhold automatisk en ulempe for indeksfondene. Som et resultat, sliter mange aktivt forvaltede fond for å holde tritt med sine mål. For femårsperioden som avsluttes i 2015 genererte 84 prosent av store cap-fond en avkastning mindre enn S&P 500. I 10-årsperioden som sluttet i 2015, klarte ikke 82 prosent av store cap-fond å slå indeksen.
