Hva er Guideline Premium And Corridor Test (GPT)
Guideline Premium And Corridor Test (GPT) -testen brukes til å bestemme om et forsikringsprodukt kan skattlegges som forsikring i stedet for som en investering. GPT begrenser mengden premier som kan utbetales til en forsikring i forhold til forsikringens dødsstønad.
Breaking Down Guideline Premium And Corridor Test (GPT)
Å være i stand til å bestå den guidede premien og korridortesten er utrolig viktig både for forsikringstaker og forsikringsgiver. Hvis et forsikringsprodukt ikke klarer testen, regnes det ikke lenger som et forsikringsprodukt og beskattes dermed som en investering. Forsikringspolicyer kan vokse i verdi på skatteutsatt basis, med dødsfordeler fritatt for inntektsskatt. De fleste andre investeringer beskattes som alminnelig inntekt, noe som betyr at hvis du ikke klarer testen vil føre til en høyere skattesats.
GPT-metoden brukes når forsikringstageren ønsker å betale maksimalt premiebeløp mens han opprettholder en variabel dødsgevinst eller ønsker å maksimere kontantbeløpet han eller hun kan akkumulere i forsikringen mer, slik at han eller hun er interessert i å maksimere dødsstønad. I stedet for å fokusere på dødsgevinsten som er tilgjengelig ved forventet levealder, brukes GPT når forsikringstakeren ønsker å maksimere fordelene i mye senere alder (for eksempel 100).
I tillegg til den guidede premien og korridortesten, har et forsikringsselskap muligheten til å utforme en forsikring slik at den består kontantverdiakkumuleringsprøven eller CVAT. CVAT begrenser kontantverdien i forhold til dødsfordelen, i motsetning til GPT, som begrenser premiene i forhold til dødsfordelen.
Forsikringsselskapet må oppgi hvilken test som skal brukes på utstedelsesdatoen, og når forsikringen først er utstedt, kan ikke forsikringsgiveren bestemme seg for å bruke det andre testalternativet i stedet. Valg av test kan bestemme hva forsikringspremiene, kontantverdi og fordeler vil være.
Historie om retningslinje Premium og korridor test
På begynnelsen av 1980-tallet begynte nye universelle livsforsikringsprodukter å bli sett på som investeringskjøretøy - med kontante overgivelsesverdier - snarere enn tradisjonelle definisjoner av livsforsikring. Den føderale regjeringen gikk inn for å bøte på denne utviklende situasjonen med underskuddsloven fra 1984 (DEFRA).
DEFRA etablerte kvalifikasjoner som universell livspolicy må oppfylle for å opprettholde en fordelaktig skattestatus under Internal Revenue Code (IRC) § 7702. For å oppfylle IRC-definisjonen av livsforsikring, må livsforsikringskontrakter sørge for et tilstrekkelig "beløp med risiko" - det rene dødsstønadsbeskyttelse som en stønadsmottaker vil motta ved den forsikredes død. Med andre ord, pålydende verdi minus den oppbygde kontante verdien.
