Et plutselig skifte i markedstrendene vil sannsynligvis blinde mange investorer. "Et haieangrep kan ta en stor bit av uforberedte investorers porteføljer som ikke balanserer, " er den fargerike advarselen gitt av Jeffrey Kleintop, sjef for global investeringsstrateg i Charles Schwab, som sitert av MarketWatch. Han anbefaler tre store unnvikende manøvrer for å "bidra til å unngå et haieangrep."
| Gammel | Ny |
| Amerikanske aksjer | Internasjonale aksjer |
| Vekstaksjer | Verdibestander |
| Small cap aksjer | Store aksjer |
1. Se i utlandet
"Forberedte investorer bør tenke på å være kontrar og balansere porteføljene deres fra USA til internasjonale aksjer etter et tiår med amerikansk utbytte, " sier Kleintop. For å bevise poenget sitt, sammenlignet han den relative ytelsen til MSCI USA-indeksen og MSCI EAFE-indeksen siden 2008. Hans diagram viser at USA-indeksen leverte omtrent det dobbelte av den kumulative gevinsten for EAFE-indeksen i løpet av denne perioden. "Ingen vet med sikkerhet om vi har sett toppen av amerikanske aksjemarkedsutviklinger av internasjonale aksjer, " innrømmer han og legger til, "men risikoen for et haieangrep synes oss å være ganske høy."
2. Jakten på kupp
Kleintops neste diagram illustrerer at MSCI World Growth Index har generert en kumulativ gevinst som er omtrent 20% større enn fra MSCI World Value Index siden 2015. Selv om han erkjenner at veksten kan fortsette å utkonkurrere en tid, men han anbefaler at " forberedt og rebalansering fra vekst til verdi nå kan vise seg å være lurt. " (For mer, se også: Denne aksjekorreksjonen er nå den lengste i et tiår .)
3. Tenk stort
"Små kapitaliseringsaksjer har utkonkurrert storkapsler siden oksemarkedet begynte i 2009, men kjevene ser nå ut til å være strukket, " indikerer han og legger til, "Å balansere fra småkap til storkap kan bidra til å unngå et haieangrep. " Diagrammet hans sammenligner MSCI EAFE Large Cap-indeksen med MSCI EAFE Small Cap Index, og indikerer at small cap-indeksen har produsert nesten det dobbelte av den kumulative gevinsten som genereres av large cap-indeksen siden 2009. Vær imidlertid oppmerksom på at han bruker EAFE-indekser, som utelukker amerikanske aksjer.
Begrensninger i strategien
MarketWatch observerer at "globale nedgangstider og bjørnemarkeder vil ramme alle disse eiendelene like hardt, " i hvilket tilfelle disse rebalanseringsstrategiene kanskje ikke gir mye beskyttelse. Basert på hans analyse av rentekurven, arbeidsledighet og inflasjon ser Kleintop ikke verken en lavkonjunktur eller et bjørnemarked i horisonten, og mener dermed at investorer ikke bør flykte fra aksjer ennå.
'Nytt paradigme'
I mellomtiden forteller Larry Glazer, en veteran investeringssjef og administrerende partner for Mayflower Advisors, til CNBC at stigende inflasjon og renter skaper et "nytt paradigme" for investorer. De typene investeringer som sannsynligvis trives i dette miljøet, sier han, er aksjer med liten verdi, TIPS (Treasury Inflated Protected Securities), finansielle aksjer og energilager. (For mer, se også: 4 finansielle aksjer med 20% oppover: Goldman .)
For den virkelig nervøse investoren råder Glazer å holde kontanter. Han sa: "Et 2% pengemarked høres veldig bra ut. Det er faktisk bedre enn mange områder av aksjemarkedet."
Mulig 'ledende indikator'
Så langt i år er sektorene med best resultat i MSCI Japan-indeksen defensive skuespill som forsyningsselskaper, helsehjelp, forbrukerhefter og eiendomsaksjer, melder Bloomberg. I følge Yoshinori Shigemi, en global markedsstrateg i JPMorgan Asset Management Japan Ltd: "Ingen kan virkelig si om globale aksjer vil gå inn i et bjørnemarked. Men når japanske forsvarsresultater overgår, kan det være en ledende indikator." Han legger til, "Japan er et syklisk aksjemarked, og det kan reagere mer følsomt på en mulig nedgang i den amerikanske økonomien."
Sammenlign investeringskontoer × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra. Leverandørens beskrivelserelaterte artikler
Topp ETF-er
Topp 3 ETF-er for langsiktige investorer
Pensjonsplanlegging
Hvordan beskytte reiregget ditt fra et bjørnemarked
Økonomi
En historie med bjørnemarkeder
Aksjehandelstrategi og utdanning
Kan du tjene penger på aksjer?
Porteføljeforvaltning
6 måter å øke porteføljeavkastningen på
ETF
5 ETF-er for å beskytte mot markedets ville svinger
PartnerkoblingerRelaterte vilkår
Definisjon av EAFE-indeks EAFE-indeksen er en aksjeindeks som fungerer som et resultatmål for de store internasjonale aksjemarkedene representert med 21 store MSCI-indekser fra Europa, Australia og Midt-Østen. mer MSCI Inc MSCI Inc er et investeringsundersøkelsesfirma som leverer indekser, porteføljerisiko og resultatanalyse og styringsverktøy til institusjonelle investorer. mer Diversifisering Diversifisering er en investeringstilnærming, nærmere bestemt en risikostyringsstrategi. Etter denne teorien utgjør en portefølje som inneholder mange forskjellige eiendeler mindre risiko og gir til slutt høyere avkastning enn en som bare har noen få. mer Modern Monetary Theory (MMT) Modern Monetary Theory er et makroøkonomisk rammeverk som sier at monetært suverene regjeringer bør opprettholde høyere underskudd og trykke så mye penger som nødvendig fordi de ikke trenger å bekymre seg for insolvens og inflasjon er en fjern mulighet. mer Definisjon av aksjefond Et verdipapirfond er en type investeringskjøretøy som består av en portefølje av aksjer, obligasjoner eller andre verdipapirer, som blir overvåket av en profesjonell pengeansvarlig. mer Indeksfond Et indeksfond er en portefølje av aksjer eller obligasjoner som er designet for å etterligne resultatene til en markedsindeks. Disse fondene utgjør ofte kjernebeholdningen i pensjonsporteføljer og tilbyr lavere utgiftsforhold enn aktivt forvaltede fond. mer