Hva er tvangsforsikring?
Kredittholdere vil sette tvangsforsikring på en pantsatt eiendom i tilfeller der låntaker tillater dekningen de måtte kjøpe for å bortfalle. Bortfall kan skyldes manglende betaling av premie, innlevering av falske krav eller andre årsaker. Tvangsforsikring vil beskytte eiendommen, huseieren og panterettighetshaveren. Fremtidige pantebetalinger reflekterer tilleggskostnadene for forsikringen
Tvangsforsikring er også kjent som kreditor-plassert, utlåner-plassert eller sikkerhetsbeskyttelse.
Hvordan tvangsforsikring fungerer
Tvangsforsikring kommer med kostnader som panteeieren betaler på forhånd, men blir lagt til balansen i pantelånet. Vanligvis er denne type forsikring dyrere enn en forsikring som huseieren kunne ha funnet. Tilbyderne av tvangsplassert forsikring vil belaste høyere priser for dekningen fordi de har mandat til å gi dekning, uavhengig av risiko. Økt risiko gir en høyere premie.
I tillegg kan utlånsforsikrede tilby mindre dekning for prisen enn andre tilgjengelige huseiers forsikringer. Forsikringen dekker bare beløpet som skyldes utlåner, som muligens ikke i tilstrekkelig grad beskytter hjemmet i tilfelle et helt eller delvis tap. Disse policyene inkluderer vanligvis ikke personlig eiendom eller ansvarsbeskyttelse.
Misbruk iboende i tvangsplassforsikringssystem
På grunn av den relativt enkle misbruken som følge av bruken av tvangsforsikring, er det spesifikke bestemmelser i Dodd-Frank Wall Street-reformen og forbrukerbeskyttelsesloven som krever at bruken er "god tro og rimelig."
I noen tilfeller vil låneservicen også ha en arm av virksomheten som yter forsikring. Uutdannede eller førstegangskjøpere vil kanskje ikke helt forstå hvordan de skal handle forsikring og vil anta at utlånspolicyen er den samme eller like god som noe annet produkt. Noen långivere praktiserer ikke i lånets beste interesse. En annen taktikk er at utlåner skal inkludere daterte premier når de legger summen til pantebetalingen.
Som et eksempel kan en utlåner motta betydelige kontante insentiver eller tilbakeslag fra forsikringsselskapet, som kompensasjon for å gi den forsikringen. Noen forbrukerforkjempere sier at de høyere prisene for tvangsforsikring er et resultat av prisgroping eller tilbakeslag til skruppelløse långivere.
Årsaker til ikke dekning av huseier
- En boligkjøper kan finne seg i å betale for den høyere premien, tvangspliktig dekning hvis de forsinker, eller går glipp av fornyelsesperioden for huseierens forsikring. De fleste huseierforsikringer har ett års dekningstid. Hvis stedet til et hus ligger i en flomskred, sinkhole-utsatt, risiko for skreddsel eller jordskjelv, kan eieren ha problemer med å finne et selskap som vil undertrykke risikoen. På samme måte, hvis strukturen er i en høy kriminalitetssone, kan det være vanskelig å få forsikring. Eiere som har fremmet tidligere uredelige krav, kan også ha det vanskelig å finne et selskap for å dekke eiendommen sin. Selv om kravene som sendes inn var gyldige når en eier innleverer flere krav, ser leverandørene på dem som for høye for en risiko. En dårlig kredittscore kan også påvirke en persons evne til å skaffe seg huseiers forsikring. Selskaper kvier seg for å påta seg den ekstra risikoen for forsikringstakere som har en historie med mislighold. Hus som er gamle, eller strukturer som ikke har hatt generelt vedlikehold og vedlikehold, regnes som risikabelt for forsikringsselskapene. Også stater som Florida har oppdaterte byggekoder som bygningen kanskje ikke lenger oppfyller. Hvis strukturen har ubehandlet skade, kan assurandøren nekte å dekke eieren. Andre rødflagg er ikke-tillatte tillegg. Endelig kan huseiere som eier ondskapsfulle kjæledyr eller de som oppdretter kyllinger eller griser også få et varsel om dekning om dekning.
