Hva er betalingens slutt?
Når det gjelder finans, refererer begrepet "endelig betaling" til det øyeblikket midler som nylig ble overført fra en konto til en annen offisielt blir den mottakende parts juridiske eiendom.
Viktige takeaways
- Endelig betaling er det øyeblikk hvor nylig overførte midler blir den mottakende partens lovlige besittelse. Konseptet er hovedsakelig kjent for institusjonelle kontohavere, som ofte er mer utsatt for motpartsrisiko. Under finanskriser kan betalbarhet ha viktige konsekvenser for likviditet til økonomisk utsatte firmaer.
Forstå sluttbetalingen
Generelt sett er det svært sjelden at enkelte bankkontoeiere er opptatt av om og når midlene som er satt inn på kontoen deres offisielt er deres eiendom. De fleste antar at dette øyeblikket oppstår når midlene blir synlige på kontoene sine.
Selv om denne antagelsen er nøyaktig nok til formålene med hverdagens personlig bankvirksomhet, er dette ikke nødvendigvis sant for institusjonelle banktransaksjoner. Tross alt er personer med kontosaldo på opptil $ 100 000 forsikret av Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), noe som betyr at de er beskyttet mot den usannsynlige hendelsen at banken som behandler eller overfører transaksjonen kollapser før transaksjonen kan fullføres.
For institusjonelle bankbrukere vil imidlertid kontosaldoen og transaksjonsstørrelsene ofte overstige det forsikrede beløpet av FDIC. Derfor er spørsmålet om en bestemt transaksjon er avsluttet et veldig praktisk anliggende, da de aktuelle fondene ellers kan bli utsatt for totalt eller delvis tap. Ved å ha en streng operasjonell definisjon av endeligheten av betaling, kan en mottakende institusjon ha klarhet rundt når nylig mottatte midler vil slutte å være sårbare for motpartsrisiko.
Den nøyaktige tidspunktet for når finaliteten av betalingen oppnås er spesielt relevant når du arbeider med komplekse derivattransaksjoner. Disse transaksjonene utføres overveiende av store finansinstitusjoner som handler i markeder (OTC) -markedene, som vanligvis fungerer med begrenset regulatorisk tilsyn og uten støtte fra offentlige forsikringsordninger, som FDIC. For disse institusjonene er likviditeten til motpartene til disse derivatkontraktene av største betydning, spesielt i situasjoner med økonomisk belastning, for eksempel en kredittkrise. I disse situasjonene kan spørsmålet om en bestemt betaling er fullført i streng juridisk forstand bety forskjellen mellom overlevelse eller fiasko for et spesielt utsatt firma.
Ekte verdenseksempel på betalingsevne
Med økningen av betalingstjenester på nettet, har mange kunder måttet stille spørsmål ved når de pengene de har overført til å betale regningene deres offisielt er mottatt. Dette er fordi mange nettbank- og fakturabetalingstjenester bruker Automatic Clearing House (ACH) -systemet for å behandle betalinger, noe som ikke tillater umiddelbare overføringer.
Mange selskaper anser på den annen side ikke at regninger skal betales offisielt før de er sikret betalingenes endelighet. Av denne grunn har mange forbrukere møtt den smertefulle lærdommen at å sette i gang en automatisk regningsbetaling på forfallsdato ofte kan føre til en sen betaling, på grunn av forsinkelser.
