Over hele USA setter mange ansatte opp og bruker ulike typer fordeler for ansatte fordeler som er tillatt av Internal Revenue Service (IRS). En av disse planene, kalt en kafeteriaplan for seksjon 125, har eksistert siden 1978 og gir noen interessante fordeler. Hva er en kafeteriaplan seksjon 125?
En seksjon 125-plan er en del av IRS-koden som gjør det mulig for ansatte å ta skattepliktige fordeler, for eksempel en kontantlønn, og konvertere dem til ikke-skattbare fordeler. Disse fordelene kan trekkes fra en ansattes lønnsslipp før skatt betales. Kafeteria-planer er spesielt bra for deltakere som har regelmessige utgifter knyttet til medisinske problemer og barnepass.
Ansatte som er registrert i en seksjon 125-plan kan sette av forsikringspremier og andre midler før forhåndsavgift, som deretter kan brukes på visse kvalifiserte utgifter til medisinsk og barnepass. I gjennomsnitt kan ansatte spare 30% i kombinerte føderale, statlige og lokale skatter på en rekke varer som de vanligvis allerede kjøper med penger uten skatt.
Hvem kan åpne en seksjon 125-plan?
Seksjon 125 kafeteriaplaner må opprettes av en arbeidsgiver. Når en plan er laget, er fordelene tilgjengelig for ansatte, deres ektefeller og pårørende. Avhengig av omstendighetene og detaljene i planen, kan fordelene i seksjon 125 også omfatte tidligere ansatte, men planen kan ikke eksistere først og fremst for dem.
Fordeler for arbeidsgiver og ansatt
På arbeidsgiversiden tilbyr seksjoner 125 planer mange skattemessige fordeler. For hver deltaker i planen sparer arbeidsgivere skatt på Federal Insurance Contribution Act (FICA), FUTA-skatten, Federal Unemployment Tax Act (SUTA) -skatten og arbeidstakers kompensasjonsforsikringspremier. Arbeidsgivere sparer i gjennomsnitt 115 dollar per deltaker på FICA alene. Kombinert med de andre skattebesparelsene, finansierer seksjon 125-planen vanligvis seg selv, fordi kostnadene for å åpne planen er lave.
Som en ekstra fordel mottar ansatte en effektiv økning uten noen ekstra kostnad for arbeidsgiveren. Siden flere deltakere i planen tilsvarer mer skattemessige besparelser for arbeidsgiveren, antydes det ofte at arbeidsgiveren bidrar til hver enkelt ansattes plan for å fremme økt deltakelse av de som ennå ikke er i planen § 125.
Når det gjelder ansatte, er den primære fordelen også skatterelatert. Vanligvis kan en deltaker forvente å spare 20% til 40% på den totale skatten for alle dollar som er lagt inn i planen. Beløpet som den ansatte bestemmer seg for å legge inn i planen må velges hvert år. "Valg" -beløpet trekkes automatisk fra den ansattes lønnsslipp for hver lønnsperiode.
For eksempel, hvis en ansatt velger å få $ 600 per år trukket fra sin lønn og lagt inn i planen og selskapet har 24 lønnsperioder, trekkes $ 25 per lønningsperiode automatisk skattefritt. Pengene blir sendt til planens tredjepartsadministrator som skal holdes. Det kan deretter fordeles for refusjon på forespørsel om kvalifiserte utgifter.
Hvilke utgifter kan en seksjon 125 plan dekke?
Et bredt utvalg av utgifter til medisinsk behandling og barnepass er kvalifisert for refusjon i henhold til en kafeteria-plan § 125. Når det gjelder medisinske artikler og behandlinger, er det dusinvis av støtteberettigede utgifter som kan refunderes. Følgende er støtteberettigede utgifter: akupunktur, behandling av alkoholisme, ambulansetjenester, prevensjon, kiropraktikk, tannleger og legeavgift, øyeundersøkelser, fruktbarhetsbehandling, høreapparater, langtidsomsorgstjenester, sykehjem, operasjoner, reseptbelagte medisiner, psykiatrisk tjenester, sterilisering, parykker og rullestoler. Men dette er ikke en all-inclusive liste.
Det finnes også et stort utvalg av kvalifiserte produkter som ikke er tilgjengelig. Allergimedisiner, forkjølelsesmedisiner, kontaktlinseløsninger, førstehjelpsutstyr, smertestillende midler, graviditetstester, sovehjelpemidler og sugetabletter er blant de mange kvalifiserte produktene. Mange produkter med to formål er kvalifiserte, for eksempel kosttilskudd, ortopediske sko, fødselsvitaminer og solkrem.
Bruk det eller mist det
Det er en regel som sier at du må bruke eventuelle gjenværende midler på kontoen innen utgangen av året, eller pengene blir tapt til arbeidsgiveren din. Selv om dette kan være sant, kan det fortsatt resultere i en netto fordel for den ansatte.
Her er et eksempel. Anta at du plasserte 1000 dollar i seksjonen 125-planen. På slutten av året merker du at du har $ 100 igjen på kontoen. Hvis du befinner deg i den marginale skatteklassen på 28%, har du allerede spart $ 280 på skatt, eller ($ 1000 x 28%). Å miste $ 100 betyr at du fremdeles har en netto fordel på $ 180. Selv om dette enkle eksemplet viser det mulige scenariet, er det i virkeligheten en ny overføringsbestemmelse som ble implementert i 2013. Med bestemmelsen kan plandeltakere frakte over $ 500 ubrukte midler fra det ene året til det neste.
Sette opp en kafeteriaplan seksjon 125
Det er enkelt og enkelt å sette opp en kafeteriaplan for seksjon 125. En arbeidsgiver må sette opp planen med riktig dokumentasjon, varsle ansatte og utføre testing uten diskriminering. Avsnitt 125 planer må bestå tre ikke-diskriminerende tester designet for å avgjøre om planen diskriminerer til fordel for høyt kompenserte eller sentrale ansatte i virksomheten: kvalifisering til å delta, fordeler og bidrag og konsentrasjonsprøver.
Kafeteria-planer har forskjellige fordeler. En premieplan (POP) som gjør det mulig for ansatte å betale en del av forsikringen på forhånd. Den fleksible utgiftskontoen (FSA) -versjonen muliggjør utbetalte kvalifiserte utgifter før forhåndsbetaling, som er planen beskrevet ovenfor. Den fullverdige planen kalles en forbruksdrevet helsehjelpsplan (CDHC) og innebærer et kredittsystem som den ansatte kan bruke på et skjønnsmessig grunnlag for kvalifiserte utgifter. Ansatte kan deretter supplere CDHC med egne penger og bruke dem til å kjøpe ekstra fordeler eller dekning.
Arbeidsgivere må ansette og samarbeide med en kvalifisert seksjon 125 tredjepartsadministrator, som kan gi den mest oppdaterte dokumentasjonen for planoppsett og oppdatere arbeidsgiveren på de siste kravene som er nødvendige for å overholde. Typiske tredjepartsadministratorer gir arbeidsgivere et oppdatert plandokument, sammendragsplanbeskrivelser, bedriftsoppløsning, eventuelle tilpassede skjemaer, juridisk gjennomgang, advokatuttalelsesbrev, diskrimineringstesting, undertegnende klar skjema 5500, om nødvendig, og utdanning av ansatte.
