Et energiutvekslet fond (ETF) er et hybrid egenkapitalinstrument som fokuserer på verdipapirene til olje, naturgass og alternative energiselskaper. De underliggende verdipapirene i en energi-ETF kan omfatte en hel sektorindeks, innenlandske eller utenlandske energiprodusenter, produsenter av energiutstyr eller spesifikke undersektorer, for eksempel kull, olje eller alternativ energi.
Energi-ETFer dekker en rekke forretningstyper, regioner og risikoprofiler. Siden energisektoren er en så stor del av verdensøkonomien, har nesten alle investorer med en balansert portefølje en slags eksponering for energiselskaper.
Vanguard Energy ETF
En av de største og laveste utgiftsenergi-ETF-ene er Vanguards Energy ETF (VDE). Som alle Vanguard-tilbud, er VDE et passivt administrert og rådgivet av Vanguard Equity Investment Group. Det har en levetid på gjennomsnittlig årlig ytelse på 8, 99%, noe som faktisk overstiger avkastningen til referansenummeret Spliced US IMI Energy 25/50 i samme tidsperiode (8, 87%).
VDE har en utgiftsgrad på 0, 12%, noe som er veldig lavt for denne eller en hvilken som helst kategori. Referansen følger omtrent 150 energilager basert på markedsverdi. Fra midten av 2015 var de største eierandelene med Exxon Mobil (XOM), Chevron (CVX), Schlumberger Ltd. (SLB), ConocoPhillips (COP), Kinder Morgan (KMI) og Occidental Petroleum Corp (OXY).
Energy Select Sector SPDR ETF
State Street SPDR utsteder den største energisektoren ETF med Energy Select Sector SPDR (XLE). Dette fondet har nesten 13, 5 milliarder dollar under forvaltning og et etterfølgende tremåneders volum gjennomsnitt på mer enn 12 millioner handler per dag. Med utgifter under 20 basispunkter er XLE et populært og lavkostfond.
XLE ligner veldig på VDE; Begge er lave omkostninger, fokusert på aksjer med stor kapasitet og viser Exxon og Chevron som de to beste eierandeler. Hovedforskjellen er at XLE er litt mer vektet mot integrerte olje- og gasselskaper.
iShares US Oil & Gas Exploration & Production ETF
BlackRock utsteder denne ETF, som sporer Dow Jones US Select Oil Exploration & Production Index. Den er ikke på langt nær så stor som VDE eller XLE, men den har fortsatt et jevnt volum (110 000 handler per dag).
IShares US Oil & Gas Exploration & Production (IEO) er ikke så billig som sine større konkurrenter - utgiftene løper 0, 46% - men den er ikke så tungt vektet mot Exxon og Chevron. I stedet inkluderer større eierandeler for IEO ConocoPhillips og Anadarko Petroleum (APC). Dette bør betraktes som et sterkt kjøp for investorer som ikke har noe imot litt ekstra risiko.
iShares Global Clean Energy ETF
Et annet fond i iShares-serien, Global Clean Energy ETF (ICLN) er laget for energiinvestorer som ønsker mindre eksponering mot olje- og naturgasselskaper. Spesielt retter ICLN seg mot solselskaper, vindselskaper og andre produsenter av fornybare energiformer.
Dette fondet forvalter mer enn 82 millioner dollar i totale eiendeler på bare 30 aksjer, noe som gjør det veldig konsentrert. Til tross for et kraftig fall i 2011 og 2012, har ICLN vært en topp utøver med en beskjeden utgiftsgrad (0, 47%).
Market Vectors Oil Services ETF
Market Vectors Oil Services ETF (OIH) er en av de mest omsatte energi-ETF-ene i markedet, med et daglig volum mellom 8, 8 og 8, 9 millioner. Dette er en energikapitalfond som er rettet mot de største amerikanske oljeserviceselskapene.
Van Eck introduserte dette fondet i 2011, og det har hatt ustabile bevegelser siden. Dette speiler resultatene av den underliggende indeksen, Market Vectors US Listed Oil Services 25 Index. Som mange i kategorien, er OIH sterkt konsentrert; 71% av eiendelene dekkes av de ti største eierandelene. De to største eierandelene, Schulmberger og Halliburton (HAL), står for nesten en tredel av porteføljen.
Invesco DWA Energy Momentum Portfolio ETF
De fleste ETF-er er veldig konsentrert i de ti beste eierandeler, men PowerShares DWA Energy Momentum Portfolio (PXI) er mye mer spredt. Ingen aksjer utgjør mer enn 6, 5% av forvaltningskapitalen, og bare 39% går til store selskaper. Dette gjør det attraktivt for de som vil ha flere egg i kurven.
Denne ETF er liten, litt dyr (0, 6%) og kan være illikvid. Det skal ikke representere en kjerneholdning for noen investorer.
