Hva er forskrift N
Forordning N er en forskrift etablert av Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) og Federal Trade Commission (FTC) for å implementere krav som er opprettet av lov om kredittkortansvar og ansvar og avsløringsloven fra 2009 (CARD Act) og Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Financial Protection Act of 2010 (Dodd-Frank Act).
BREAKING NED Regulering N
Forordning N er også kjent som Mortgage Acts and Practices Advertising Regule, eller MAPs regel, fordi den regulerer hvordan pantelångivere, servicere, meglere, reklamebyråer og andre kan annonsere pantetjenester. Regelen forbyr villedende krav i boliglånreklame og annen kommersiell kommunikasjon sendt til forbrukere av kredittmeglere, långivere, tjenester og reklamebyråer. Pantelångivere og annonsører som er funnet i strid med forskrift N, kan møte sivile straffer.
Eksempler på villedende pantekrav som er forbudt i henhold til regel N
Forordning N er parallell med FTC-lovens § 5, som forbyr falsk reklame og villedende påstander i reklame. Noen eksempler på villedende påstander som er forbudt i henhold til forskrift N, inkluderer feilrepresentasjoner av:
- Arten, beløpet eller eksistensen av forbruksgebyrer tilknyttet et panteprodukt; Den type pantelån som tilbys; Vilkår, betalinger, beløp eller andre krav i pantelånsavtalen, inkludert de som er knyttet til forsikring og skatt; Variabilitet av renter, betalingsbeløp, løpetid og andre pantebetingelser; Sannsynligheten for at forbrukeren kan refinansiere eller endre pantelånet eller dets betingelser, eller forbrukerens mulighet til å gjøre det; Kilden til kommersiell kommunikasjon eller s vedrørende panteprodukter.
For eksempel kan en villedende boliglånsgiver utlyse en lav fast rente, uten å spesifisere at nevnte rente bare gjelder for en introduksjonsperiode, og at den introduksjonsperioden kan være så kort som 30 dager. Andre villedende kan forveksle betalingsrentene med rentene, eller unnlate å oppfordre forbrukeren til at betalingsrentene kanskje ikke dekker rentene som forfaller hver måned, noe som fører til negativ amortisering, en situasjon der lånebeløpet øker over tid fordi månedlige ubetalte renter blir lagt til hovedbeløpet. Mange villedende pantelån kan kanskje ikke diskutere betydelige lånevilkår. Noen kan også antyde at den aktuelle pantelångiveren er tilknyttet et statlig organ, når de ikke er det.
