Hva er kjernekapitaldekningen?
Lagringskapitalandel er forholdet mellom en banks kjernekapitalkapital - det vil si egenkapital og opplyste reserver - til dens totale risikovektede eiendeler. Det er et sentralt mål på en banks økonomiske styrke som er vedtatt som en del av Basel III-avtalen om bankregulering.
Kapittelgraden i nivå 1 måler en banks kjernekapitalkapital mot den totale risikovektede eiendelen - som inkluderer alle eiendelene banken har som systematisk er vektet for kredittrisiko. For eksempel vil en banks kontanter og statlige verdipapirer få en vekting på 0%, mens pantelånene tildeles 50% vekting.
Tier 1-kapital er kjernekapital og består av en banks felles aksje, beholdt inntjening, akkumulert annen totalinntekt (AOCI), ikke-kumulativ evigvarende foretrukket aksje og eventuelle regulatoriske justeringer av disse kontoene.
Viktige takeaways
- Lagringskapitaldekningen er forholdet mellom en banks kjernekapitalkapital - det vil si egenkapital og opplyste reserver - til den totale risikovektede eiendelen. Det er et sentralt mål for en banks økonomiske styrke som er tatt i bruk som del av Basel III-avtalen om bankregulering. For å tvinge bankene til å øke kapitalbuffere og sikre at de tåler økonomisk nød før de blir insolvente, vil Basel III-regler stramme inn både nivå 1-kapital og risikovektede eiendeler (RWA).
Formelen for kjernekapitaldekning er:
Nivå 1 Kapitaldekning = Total risikovektet eiendel Type 1 kapital
Hva forteller kjernekapitaldekningen?
Lagringskapitalandelen er grunnlaget for Basel III internasjonale kapital- og likviditetsstandarder som ble utviklet etter finanskrisen, i 2010. Krisen viste at mange banker hadde for lite kapital til å absorbere tap eller forbli likvide, og ble finansiert med for mye gjeld og ikke nok egenkapital.
For å tvinge bankene til å øke kapitalbuffere, og sikre at de tåler økonomisk nød før de blir insolvente, vil Basel III-regler stramme inn både nivå 1-kapital og risikovektede eiendeler (RWA). Egenkapitalkomponenten i tier-1-kapital må ha minst 4, 5% av RWA-ene. Kapittelgraden på nivå 1 må være minst 6%.
Basel III innførte også et minimum gearingsgrad - med kjernekapital må det være minst 3% av forvaltningskapitalen - og mer for globale systemviktige banker som er for store til å mislykkes. Basel III-reglene er ennå ikke ferdigstilt på grunn av et forblanding mellom USA og Europa.
Et firmas risikovektede eiendeler inkluderer alle eiendeler som selskapet eier som er systematisk vektet for kredittrisiko. Sentralbanker utvikler typisk vektvekten for forskjellige aktivaklasser; kontanter og statspapirer har ingen risiko, mens et pantelån eller et billån ville ha større risiko. De risikovektede eiendelene tillegges en økende vekt i henhold til kredittrisikoen. Kontanter ville ha en vekt på 0%, mens lån med økende kredittrisiko vil ha en vekt på 20%, 50% eller 100%.
Nivå 1-kapitalforholdet skiller seg litt fra kjernekapitaldekningen. Tier 1-kapital inkluderer summen av en banks egenkapital, de avslørte reserver og ikke-innløselige, ikke-kumulative foretrukne aksjer. Tier 1 felleskapital ekskluderer imidlertid alle typer foretrukne aksjer så vel som ikke-kontrollerende interesser. Tier 1 felleskapital inkluderer selskapets vanlige aksjer, beholdt inntjening og annen totalinntekt.
Eksempel på kjernekapitaldekning
Anta for eksempel at bank ABC har en egenkapital på $ 3 millioner dollar og en beholdt inntjening på $ 2 millioner, så dens kjernekapital er $ 5 millioner. Bank ABC har risikovektede eiendeler på 50 millioner dollar. Følgelig er kjernekapitaldekningen på 10% ($ 5 millioner / $ 50 millioner), og den anses for å være godt kapitalisert sammenlignet med minstekravet.
På den annen side har bank DEF beholdt en inntjening på $ 600 000 og en egenkapital på $ 400 000. Dermed er nivå 1-kapitalen en million dollar. Bank DEF har risikovektede eiendeler på 25 millioner dollar. Derfor er bank DEFs kjernekapitaldekning 4% ($ 1 million / $ 25 million), noe som er underkapitalisert fordi det er under minimumskapitalnivået for kjernekapital under Basel III.
Bank GHI har kjernekapital på 5 millioner dollar og risikovektede eiendeler på 83, 33 millioner dollar. Følgelig er bank GHIs kjernekapitaldekning 6% ($ 5 millioner / $ 83, 33 millioner), noe som anses å være tilstrekkelig kapitalisert fordi det er lik minimumskrav til kapitalnivå.
Forskjellen mellom kjernekapitaldekning og kjernekraftfordeling
Leier-graden for gearing er forholdet mellom en bankorganisasjons kjernekapital og den totale eiendelen. Leier-graden for gearing beregnes ved å dele nivå 1-kapitalen med en banks gjennomsnittlige samlede konsoliderte eiendeler og visse eksponeringer utenfor balansen. På samme måte som kjernekapitaldekningen, brukes koblingsgrad 1 som et verktøy av sentrale monetære myndigheter for å sikre bankenes kapitaldekning og for å sette begrensninger i hvilken grad et finansielt selskap kan utnytte sin kapitalbase, men ikke bruker risikovektede eiendeler i nevneren.
