Den fremste stokastiske oscillatoren (PSO) er en teknisk indikator basert på George Lanes stokastiske oscillator. PSO skiller seg ut ved at det normaliseres å registrere nøytrale verdier til null, noe som resulterer i større følsomhet for nylige, kortsiktige prisbevegelser.
I tillegg beregnes PSO ved å bruke et dobbelt eksponentielt glidende gjennomsnitt som skaper en jevnere og jevnere respons på markedsendringer. Figur 1 illustrerer hvordan de to stokastiske oscillatorene reagerer ulikt på markedsendringer.
PSOs historie
PSO ble første gang introdusert av teknisk analytiker Lee Leibfarth i august 2008-utgaven av tidsskriftet Technical Analysis of Stocks & Commodities. Stokastiske oscillatorer har lenge vært brukt for å hjelpe handelsmenn og investorer med å identifisere områder der trendendringer er sannsynlige. Leibfarth utviklet PSO for å dra nytte av en standard stokastisk oscillator styrke og samtidig styrke den til å bli mer reaktiv på markedsaktivitet. Resultatet er en raskere indikator som gir tidligere signaler for potensielle trendendringer.
Beregner PSO
Før du ser på beregningene av PSO, er det nyttig å forstå logikken bak en standard stokastisk oscillator. Den klassiske stokastiske oscillatoren måler prismomentet ved å sammenligne et handelsinstrumentets nåværende pris med et prisklasse som er spesifisert i en tilbakeblikkstid (antall perioder som prisdata blir samlet inn fra). Hvis for eksempel området er mellom $ 60 og $ 70 og den gjeldende prisen er $ 67, 50, er prisen 75% av serien.
Målet med en stokastisk oscillator er å finne ut hvor prisen har vært og forutse hvor prisen er på vei. Dette oppnås ved å bestemme om prisstengene stenger nær høydepunktet eller laveste nivå. Når prisene nærmer seg høye høydepunkter, tyder det på et voksende marked. Når prisene derimot nærmer seg lave priser, betyr det et nedadgående marked. Den grunnleggende beregningen for hovedverdien til en standard stokastisk oscillator (% K) er:
% K = 100 × hvor: C = siste avsluttende pris = tilbakeblikkningsperiodeLn = lavt av de n forrige prislinjeneHn = høyeste pris i samme n periode
Den fremste stokastiske oscillatoren normaliserer den standard stokastiske oscillatoren ved å bruke et fem-perioders dobbelt eksponentielt utjevningsgjennomsnitt av% K-verdien, noe som resulterer i en symmetrisk skala fra 1 til -1. PSO-beregningen er da:
PSO = Eksponentiell verdi (S) + 1 Eksponensiell verdi (S) −1 hvor: S = 5-periode dobbelt glatt eksponentiell EMA ((% K − 50) ×.1)% K = 8-periode stokastisk oscillator
( Merk: TradeStation EasyLanguage-koden for den fremste stokastiske oscillatoren er tilgjengelig på www.PowerZoneTrading.com. )
Tolkning av PSO
PSO fremstår som en buet linje med fire horisontale linjer som representerer terskelnivåer. Disse terskelnivåene kan tilpasses; det vil si at nivåene kan endres av brukeren for å tilpasse seg individuelle handelsstiler og instrumenter. Figur 2 viser PSO, som vises på et underkart under pristabellen, med de fire forskjellige terskelnivåene.
Terskelnivåene er viktige for indikatoren fordi de kan brukes til å identifisere områder der det forventes at markedet vil bli tilbakeført. Når den buede linjen slynger seg opp og ned, krysser den over og under terskelnivåene. De "ytre" terskler, helt øverst og helt nederst, representerer ytterpunktene, eller områdene som er overkjøpt (topplinjen) eller oversolgt (bunnlinjen). Når PSO beveger seg over den øvre eller under den nedre, vil pris forventes å trekke seg tilbake.
De "indre" terskler er plassert nær nulllinjen og kan brukes som et overgangsområde for å oppdage tilbakeslag og kortsiktige reverseringer. Når PSO kommer tilbake fra overkjøpte og oversolgte områder, har prisen en tendens til å akselerere mot nulllinjen og reversere. Dette overgangsområdet (mellom de indre terskler) kan være nyttig for å oppdage kortsiktige reverseringer.
Handel med PSO
PSO kan brukes til å forutse endringer i markedsretning. Med muligheten til å endre hvor terskelnivåene vises, er PSO tilpasningsdyktig til forskjellige handelsstiler. PSO kan enkelt innarbeides i en strategi av motsvingstype siden den brukes til å identifisere endringer i markedsretning. Følgende er foreslåtte bruksområder for PSO, under forståelse av at hver enkelt næringsdrivende eller investor vil trenge å justere indikatoren etter hans eller hennes behov.
Innstillinger for ytre terskel
Ytre terskeloppsett dannes når PSO krysser utenfor de ytre grensene og deretter returnerer. Som tidligere nevnt har pris en tendens til å trekke seg tilbake og deretter gå tilbake til overkjøpte eller oversolgte områder. Dette kan gi et godt inngangspunkt til:
- Gå lenge når PSO krysser under den øvre terskel (0, 9 i dette eksemplet) etter at den allerede har krysset over terskelen. En kortsiktig tilbakeføring kan forekomme der pris går tilbake til det ekstreme overkjøpte territoriet. Gå kort når PSO krysser over den nedre terskelen (-0, 9 i dette tilfellet) etter at den allerede har trengt den nedre terskelen. Igjen kan en kortsiktig tilbakeføring oppstå ettersom prisene gjør et nytt trykk lavere.
Innvendige terskeloppsett
Innvendige terskeloppsett som kan identifiseres når PSO kommer fra de ytre terskelverdiene og akselererer mot midtlinjen (null). Dette kan gi en mulighet til:
- Gå lenge når PSO kommer fra overkjøpte områder (0, 9 i dette tilfellet) og krysser det indre terskelnivået (0, 2 i dette eksemplet). I motsetning til de ytre terskeloppsettene, trenger PSO ikke å krysse terskelnivået for å utløse oppsettet. Gå kort når PSO kommer tilbake fra et oversolgt område (-0, 9 i figur 3) til det indre terskelnivået (i dette eksempelet, -0, 2). (Merk: Go Short-eksemplet vises ikke i figur 3.)
Figur 3 viser et diagram med lange oppsett uthevet, ved bruk av både ytre og indre terskeleksempler. For korte handler kan logikken reverseres. Vær oppmerksom på at PSO ikke er en strategi - det er snarere en indikator som kan brukes som en del av en næringsdrivers eller investors verktøykasse. Som for ethvert markedsanalyseverktøy, må denne indikatoren optimaliseres for å passe hver enkelt handelsmanns stil og foretrukne handelsinstrument.
Bunnlinjen
Den klassiske stokastiske oscillatoren har blitt brukt siden 1950-tallet av handelsmenn og investorer for å forutse områder der markedet kan endre retning. Den klassiske og fremste stokastiske oscillatoren er basert på prisbevegelse som oppstår i selve prisfeltet - enten barer stenger nærmere høydepunktet eller laveste nivå - for å avgjøre hvilken vei markedet går. Den fremste stokastiske oscillatoren skaper en jevnere, raskere reagerende stokastisk som kan hjelpe handelsmenn og investorer med å bestemme områder hvor retningsendringer er sannsynlige - raskere enn en standard stokastisk - slik at deltakerne kan fange en større del av et trekk.
