Verdens største medisinske apparatselskap Medtronic PLC (MDT) rapporterte om bedre enn forventet inntjening før åpningsklokka tirsdag 20. august, og aksjen gappet høyere til en ny intradag på alle tider på 109, 70 dollar. Det tekniske oppsettet var positivt, med aksjen over et "gyllent kors" på sitt daglige diagram med et positivt, men overkjøpt ukediagram.
Medtronic-aksjen stengte tirsdag på $ 106, 91, opp 17, 5% hittil i dag og i bull market territorium på 30, 9% over det 52-ukers lavet av 81, 67 dollar satt 8. januar. Aksjen var over sin årlige sving på $ 100, 62 dager før rapportering av inntekter, som favoriserte et opptak.
Medtronic overlevde valutasvingninger da de slo inntektsestimatene. Selskapets diabetesgruppe viste sterk vekst i likhet med den restorative og minimalt invasjonsbehandlingsgruppen. Imidlertid så den kardiovaskulære gruppen en nedgang i inntektene.
Det daglige diagrammet for Medtronic
Refinitiv XENITH
Det daglige diagrammet for Medtronic viser aksjen over et "gyllent kors" siden 28. juni, da det 50-dagers enkle glidende gjennomsnittet steg over 200-dagers enkelt glidende gjennomsnitt for å indikere at høyere priser ville følge. 31. desember stengte aksjen på $ 90, 96, som var et innspill til den proprietære analysen. Dette resulterte i den årlige pivoten på $ 100, 62, som var en magnet mellom 17. juli og 15. august, ettersom selskapet var iscenesatt for en positiv reaksjon på inntjening rapportert 20. august. Aksjen er godt over sin halvårlige, månedlige og kvartalsvise verdinivået på henholdsvis $ 98, 29, $ 89, 93 og $ 88, 93.
Det ukentlige diagrammet for Medtronic
Refinitiv XENITH
Det ukentlige diagrammet for Medtronic er positivt, men overkjøpt, med aksjen over det fem ukers modifiserte glidende gjennomsnittet på $ 101, 52. Aksjen er godt over det 200 ukers enkle glidende gjennomsnittet, eller "reversering til gjennomsnittet, " til $ 84, 69. "Tilbakeføringen til gjennomsnittet" ble sist testet som en kjøpsmulighet mellom ukene 11. januar og 19. april, da gjennomsnittet var $ 82, 60. Den 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesningen anslås å avsluttes denne uken på 89, 40, og glir fra 90, 45 den 16. august. En lesning over 90, 00 indikerer at aksjen har blitt en "oppblåsende parabolboble."
Handelsstrategi: Kjøp Medtronic-aksjer på svakhet til den årlige pivoten til $ 100, 62 og reduser eierandel gitt den nylige stokastiske lesningen over 90, 00.
Hvordan bruke mine verdinivåer og risikofylte nivåer: Verdinivået og risikofylt nivåene er basert på de ni siste ukentlige, månedlige, kvartalsvise, halvårlige og årlige stengingene. Det første nivået var basert på stengene 31. desember. Det opprinnelige årlige nivået er fortsatt i spill. Ukenivået endres hver uke. Månedlig nivå ble endret i slutten av hver måned, sist 31. juli. Kvartalsnivået ble endret i slutten av juni.
Min teori er at ni års volatilitet mellom stenger er nok til å anta at alle mulige bullish eller bearish hendelser for aksjen er innarbeidet i. For å fange opp aksjekursvolatilitet, bør investorer kjøpe aksjer på svakhet til et verdinivå og redusere eierandeler på styrke til et risikabelt nivå. En pivot er et verdinivå eller risikofylt nivå som ble krenket innen dens tidshorisont. Pivoter fungerer som magneter som har stor sannsynlighet for å bli testet igjen før tidshorisonten utløper.
Hvordan bruke 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesninger: Mitt valg av å bruke 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesninger var basert på backtesting mange metoder for å lese aksjekurs momentum med mål om å finne den kombinasjonen som resulterte i færrest mulig falske signaler. Dette gjorde jeg etter børskrakket i 1987, så jeg har vært fornøyd med resultatene i mer enn 30 år.
Den stokastiske avlesningen dekker de siste 12 ukene med høye, lave og lukkede aksjer. Det er en rå beregning av forskjellene mellom den høyeste høye og laveste lave kontra lukkene. Disse nivåene er modifisert til en rask lesing og en langsom lesing, og jeg fant ut at den langsomme lesningen fungerte best.
De stokastiske leseskalaene mellom 00, 00 og 100, 00, med avlesninger over 80, 00 som overkjøpt og avlesninger under 20, 00 anses som oversolgt. Nylig bemerket jeg at aksjer har en tendens til å toppe og synke fra 10% til 20% og mer kort tid etter at lesningen stiger over 90, 00, så jeg kaller at en "oppblåsende parabolboble", som en boble alltid dukker opp. Jeg refererer også til en lesning under kl. 10.00 som "for billig til å ignorere."
