Kraft Heinz Company (KHC) kan ha havnet i bunnen etter en brutal nedgang på to og et halvt år som ga fra seg mer enn 70% av verdien. I så fall vil nye aksjonærer nyte den doble fordelen av høyere priser og et sunt utbytteutbytte, noe som gjør det til en attraktiv langsiktig investering. Imidlertid ble ikke Roma bygget på en dag, og matgiganten vil møte motvind og et tosidig tape før det absorberer massiv luftforsyning mellom midten av $ 30 og øvre $ 40.
Aksjen økte med mer enn 12% forrige uke etter at selskapet slo overslag for tredje kvartal og bokførte inntekter på nettet. Nyheten "bedre enn fryktet" utløste kraftig kortdekning og kjøpepress, og avsluttet en streng nedtrekk etter inntjening som bidro til en lang rekke lavtider gjennom tidene. Likevel vil det ta flere år å gjennomføre stabiliseringsplanen fra 2019 som ble presentert under inntjeningspresentasjonen, og holde et lokk på følelser, verdsettelse og prisstigning.
Mangelen på detaljer vil også gjøre det vanskeligere for sidelinjede investorer å ta steget de neste ukene. Presentasjonshøydepunktet "Near-Term Transformation" inneholder for eksempel en klesvaskliste med populær virksomhet med to tale, inkludert intensjonen om å "diagnostisere viktige fokusområder", "lage kritiske rettelser" og "fange effektivitet." Det ser ut til at Wall Street har lagt merke til denne forsettlige vagheten, og har gitt null oppgraderinger siden forrige ukes løslatelse.
KHC langsiktig diagram (2013 - 2019)
TradingView.com
Den vanlige aksjen for dagens virksomhet vokste til live i september 2012 da Kraft Foods avspiste mat- og drikkevirksomhet til Mondelēz International, Inc. (MDLZ) og Kraft Foods Group. Det åpnet den første økten til $ 35, 42 og falt i et smalt handelsområde, avgrenset av støtte i de nedre $ 30-tallet og motstand i de øvre $ 30-årene. Et rekkevidde i første kvartal 2013 ga en beskjeden uptick som stoppet i de øverste $ 40sa noen måneder senere.
Prisaksjonen bakk sideveis til høyere for de neste to årene, og endelig tok av i en vertikal kjøpspik i mars 2015 da Kraft-Heinz fusjonsmeldingen genererte et 15-punkts gap i de lave 70-tallet. Den begynnende trenden gjorde liten eller ingen fremgang i mai 2016, og endelig ga vei for et kanalisert fremskritt som la mer enn 20 poeng inn i februar 2017s høydepunkt på hele tiden til $ 97, 77.
Den påfølgende tilbaketrekningen brøt sammen fra et dobbelt toppmønster i september 2017, og etablerte kraftig motstand i de øverste 70-tallet. Den testet den barrieren inn i første kvartal 2018 og falt som en stein, og sank i raskt tempo inn i desember da den endelig fylte 2015-gapet nær 50 dollar. En sprett inn i dette nivået ble stoppet inn i februar 2019, og genererte et stort salgsklo mellom midten av $ 30- og øvre $ 40-tallet som kan ta mange måneder å fylle, til tross for den nylige oppturen.
Den ukentlige stokastiske oscillatoren gikk over i en kjøpesyklus i august 2019 og har nå nådd et overkjøpsnivå som har generert fire reverseringer de siste to årene. I mellomtiden er den månedlige oscillatoren involvert i en kjøpssyklus som ikke har nådd overkjøpet. Samlet kan aksjen legge til noen få poeng i løpet av de kommende ukene, men potensialet for oppsiden virker begrenset, spesielt med salgspresset som sannsynligvis vil øke betydelig i midten av $ 30-tallet.
KHC korttidsoversikt (2018 - 2019)
TradingView.com
Forrige ukes rally traff motstand ved.382 Fibonacci retracement av den siste selgende bølgen, i tillegg til 200-dagers eksponentielt glidende gjennomsnitt (EMA) og svinghøydene tilbake til mars 2019. I sin tur ser dette ut som et bunnmønster som vil skjære flere tilbakeslag før aksjen monterer et vellykket angrep på det store aprilgapet. En nedgang i 50-dagers EMA til $ 28 kan tilby en kjøpsmulighet med lav risiko i dette scenariet fordi det kan tegne høyre skulder til et omvendt mønster av hodet og skuldrene.
OBV-akkumuleringsdistribusjonsmønsteret (OBV) anbefaler også forsiktighet og løfter tilbake til motstand generert av selgespalten. Den beveger seg i låsestreng med prisaksjon og kan fullføre et identisk omvendt hode- og skuldre-mønster de kommende månedene. Sammen med andre tekniske og grunnleggende beregninger, forteller oppsettet langsiktige aktører på markedet at de kan ønske å stå til side for nå og vente på en lavere pris for å komme om bord.
Bunnlinjen
Kraft Heinz-aksjen har endelig kommet til bunns etter en lang nedgang, men det kan ta måneder å generere vedvarende oppside.
