Hva er IRS-publikasjon 721?
Internal Revenue Service produserer dokumentet som heter Publikasjon 721: Tax Guide To US Civil Service Retirement Benefits . Den avgrenser og oppdaterer inntektsskattereglene hvert år for personer som har trukket seg ut av føderal tjeneste. Med andre ord er det skatteveiledningen for amerikanske pensjonsytelser til fordel for amerikanske tjenester som IRS gir hvert år.
Forståelse av IRS-publikasjon 721.
IRS-publikasjon 721: Tax Guide To US Civil Service Retirement Benefits gir detaljert informasjon om inntektsskatteregler for personer som har trukket seg ut av føderal tjeneste og deres etterlatte. Den dekker gjeldende og oppdaterte skatteregler for føderale tjenestepensjonister, etterlatteytelser, sparsomme planer, omlegginger, føderale eiendomsskatter og et regneark for beregning av livrente.
Viktige takeaways
- IRS-publikasjon 721 er skatteveiledningen for pensjonsytelser i siviltjenesten. Internal Revenue Services publiserer publikasjon 721 årlig og gir informasjon om skatteinformasjon for pensjonister fra føderale tjenester. Mens noen av livrente fordeler representerer avkastning av bidrag og er skattefrie, resten er skattepliktig. Fordelere må beregne beløpet som er skattepliktig ved hjelp av en av to metoder (Enkel metode eller generell regel) avhengig av når livrenten ble opprettet. Publisering 721 uttaler også alternativene for føderale tjenestearbeidere som forlater arbeidsstyrken eller trenger for å gjøre andre endringer i livrenter.
Pensjonsytelser fra amerikansk sivil tjeneste utbetales under ett av to systemer: Civil Service Retirement System (CSRS) eller Federal Employee Retirement System (FERS). En del av livrente fordelene er en skattefri inndriving av bidrag til CSRS eller FERS. Resten er skattepliktig og gjenstand for føderal forskuddstrekk.
For livrenter som begynner etter 18. november 1996, må mottakere bruke den forenklede metoden for å beregne de skattepliktige og skattefrie delene. For livrenter som begynner før 19. november 1996, kan mottakere bruke enten den forenklede metoden eller den generelle regelen. Startdato for livrenten er angitt på annuitetserklæringen fra Office of Personal Management. Publikasjon 721 beskriver disse forskjellene.
Publikasjon 721 eksempler
Publikasjon 721 avgrenser også alternativene for ansatte og pensjonister som forlater føderale tjenester eller på annen måte trenger å gjøre endringer i livrenteplanene sine. For eksempel har føderale ansatte muligheten til en Thrift Savings Plan (TSP), med lignende besparelser og skattemessige fordeler som mange private arbeidsgivere tilbyr gjennom 401 (k) planer. Ansatte kan gi et skatteutsatt bidrag til planbalansen som et lønnsfradrag. TSP tilbyr også et Roth TSP-alternativ, og bidrag til denne typen balanse blir gitt etter skatt, så distribusjoner fra kontoen er skattefrie.
Som med mange IRS-dokumenter, endres forskjellige bestemmelser fra år til år, så det er viktig at alle som berøres av denne delen av skattekoden, refererer til den siste versjonen.
Ansatte som forlater føderale myndigheter eller som overfører til en jobb som ikke er under CSRS eller FERS, og som ikke er berettiget til en øyeblikkelig livrente, kan velge å få tilbakebetalt pengene på deres CSRS- eller FERS-pensjonskonto. Denne refusjonen vil omfatte både vanlige og frivillige bidrag gitt til fondet, pluss eventuell betalbar rente. Mens bidragene ikke beskattes, er renten skattepliktig med mindre den rulles over til en kvalifiserende plan, for eksempel en IRA.
