Charles Schwab Corp. (SCHW) rangerer blant de ledende aktørene på rådgivningsområdet, og kan skryte av 11, 3 millioner kontoer og håndtere over 7% av de 45 billioner dollar som folk i USA har tilgjengelig for å investere. Nå leder finansselskapet store endringer i bransjen med sin beslutning om å kreve en fast månedlig avgift for sin robo-rådgiver, akkurat som Netflix Inc. (NFLX) og Spotify Technology SA (SPOT) tar månedlige gebyrer for sine forbrukertjenester. Flyttingen fra å belaste direkte for økonomisk rådgivning forventes å gi en ringvirkning i hele bransjen, per forskjellige bransjeeksperter og markedstiltakere.
Schwabs nye abonnementstjeneste
- Engangsavgift på $ 300 for planlegging av $ 30 månedlig abonnement på alle aktiva nivåer $ 360 årlig etter det første året Inkluderer investeringsstyring, økonomisk plan, ubegrenset veiledning fra sertifisert økonomisk planlegger, andre formuesstyringsverktøy
Ny tjeneste til $ 360 per år
Schwab lanserer en månedlig abonnementstjeneste for sin hybrid-robo-rådgiver, en type investeringer som er mye populær blant tusenåringer som bruker rivaliserende plattformer som Robinhood og Wealthfront. I stedet for det tidligere aktivabaserte gebyret til 0, 28% AUM, belaster Schwab nå en første engangsavgift på $ 300 for planlegging, og et månedlig abonnement på 30 dollar som ikke endres ved høyere aktiva nivåer. For de som registrerer seg med Schwab Intelligent Portfolios Premium, til en årlig pris på $ 360 etter det første året, vil de få tilgang til investeringsstyring, en finansiell plan og ubegrenset veiledning fra en sertifisert finansiell planlegger, uavhengig av verdien av deres portefølje. Tjenesten tilbyr også verktøy som kan hjelpe kunder med å sette seg mål, definere risiko, minimere skatter, spare på college, finansiere et hjem, administrere gjeld osv.
Jason Zweig, en investerende spaltist i Wall Street Journal, argumenterer for at den gamle kapitalforvaltningsmodellen, som kan belaste store årlige avgifter basert på porteføljestørrelse, førte til at massene tro at investering "er arcane og dyr, mens økonomisk planlegging er dagligdags og uviktig. "Nylig har imidlertid investeringsforvaltningsavgiftene krympet, mens råd fra en dyktig finansiell planlegger har vist seg å" gjøre underverker for din nettoformue, "ifølge bransjeeksperten.
"Schwabs flytting burde sende en sjokkbølge gjennom markedet: Finansiell planlegging er tjenesten det er verdt å betale mer for, mens det er investeringsstyring som burde være i nærheten av gratis, " sa Zweig.
Ringvirkninger
Schwabs store størrelse og innflytelse på investeringssamfunnet for detaljhandel kan oppmuntre andre firmaer til å skifte tilnærming.
"Vi kommer til å se tilbake på denne dagen og si at det var en monumental endring i vår virksomhet, " sa Gavin Spitzner, president for industrikonsulent Wealth Consulting Partners, til Investment News. Han forteller Schwabs nylige kunngjøring til 1975, da avreguleringen av kommisjoner tillot å opprette rabattmeglere som Schwab selv.
Faktisk har andre i bransjen allerede tatt i bruk abonnementsavgiftsmodellen, inkludert rådgivere i XY Planning Network og Cetera Financial Group, per investeringsnyheter.
Andre må følge etter, sier Michael Kitces, medgründer av XY Planning Network, som støtter omtrent 900 rådgivere. "Jeg gir Vanguard tre måneder - seks topper - til å på samme måte lansere et høyt månedlig abonnementsnivå for et dypere planleggingsforhold, " sa han og la til at "å ha et så stort firma som Schwab går inn i den månedlige modellen for økonomisk rådgivning validerer tilnærmingen på et helt annet nivå. ”
Kitces, hvis firma legger til rundt 30 nye rådgivere per måned, sier at det er god plass til flere aktører i markedet. "Dette havet er så stort og blått og dypt akkurat nå, " uttalte han.
Hva blir det neste?
Ikke alle er så positive til den rimelige hybridmodellen, inkludert Vance Barse, en rikdomstrateg med Manning Wealth Management. Han advarer om at individer med sammensatte behov kan bli tiltrukket av den budsjettvennlige modellen, men likevel kan ende undervurdert.
"Jobber disse CFP-ene sammen med klientens CPA og advokat for eiendomsplanlegging?", Spurte Mr. Barse, per Investment News. "Denne nyheten gir meg flere spørsmål enn svar, og jeg er tilbøyelig til å åpne en konto for å vurdere førstehånds hvordan utviklet seg disse planleggerne er og hvordan klientopplevelsen er."
