Darden Restaurants, Inc. (DRI) aksjer handlet til det hele tiden intradag-høydet på $ 128, 41 på 13. september. Forelderen til Olive Garden, LongHorn Steakhouse, The Capital Grill, Cheddar's Scratch Kitchen og Bahama Breeze ble satt opp for et nytt høyt da selskapet rapporterte om inntjening før åpningsklokka torsdag 19. september. Darden slo estimater per inntjening per aksje (EPS), men falt etter veiledning.
Aksjen stengte fredag 20. september på $ 119, 80, en økning på 20% hittil i dag og i bull market territorium på 25% over sin 27 des lave på $ 95, 83. Aksjen er 6, 7% under all-time high. Darden-aksjer er litt overvurdert med et P / E-forhold på 20, 44 og et utbytte på 2, 94%, ifølge Macrotrends.
Darden er verdens største fullservices restaurantoperatør med 1 500 lokasjoner og 150 000 ansatte. Årsaken til aksjenedgangen var svakt salg i samme butikk. Det virker som om Olive Garden og LongHorn Steakhouse viste gevinster, men de fleste av de andre navnene gjorde det ikke.
Det daglige diagrammet for Darden-restauranter
Refinitiv XENITH
Det daglige diagrammet for Darden viser dannelsen av et "gyllent kors" 11. mars, da det 50-dagers enkle glidende gjennomsnittet steg over 200-dagers enkelt glidende gjennomsnitt for å indikere at høyere priser ligger foran oss. Aksjen var et kjøp den dagen til $ 107, 41, som falt sammen med det 200 dagers enkle glidende gjennomsnittet.
Avslutningen på 99, 86 dollar 31. desember var et viktig innspill til min egenutviklede analyse. Dette resulterte i et årlig verdinivå på $ 94, 96, som er under diagrammet. Avslutningen på 121.73 dollar den 28. juni var et annet innspill til analysene mine. Halvårsvise pivot i andre halvår på $ 122, 25 har vært en magnet siden 1. juli. Den kvartalsvise pivotten på $ 119, 14 har vært en magnet siden 5. august. Aksjen nådde en topp på $ 128, 41 den 13. september, og den månedlige pivotten på $ 125, 18 klarte ikke å holde på negativ reaksjon på inntjening 18. september.
Det ukentlige diagrammet for Darden-restauranter
Refinitiv XENITH
Det ukentlige diagrammet for Darden er negativt, med aksjen under det fem ukers modifiserte glidende gjennomsnittet på 121.89 dollar. Aksjen er godt over det 200 ukers enkle glidende gjennomsnittet, eller "tilbakeføring til gjennomsnittet, " til 89, 32 dollar. Den 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesningen anslås til 64, 69 denne uken, ned fra 69, 13 20. september.
Handelsstrategi: Kjøp Darden Restaurant-aksjer på svakhet til det 200 dagers enkle glidende gjennomsnittet til $ 115, 67, og reduser kapitalandelen til det månedlige risikonivået på $ 125, 18. Den halvårlige pivoten forblir en magnet på $ 122, 25.
Hvordan bruke mine verdinivåer og risikofylte nivåer: Verdinivået og risikofylt nivåene er basert på de ni siste ukentlige, månedlige, kvartalsvise, halvårlige og årlige stengingene. Det første nivået var basert på stengene 31. desember. Det opprinnelige årlige nivået er fortsatt i spill. Ukenivået endres hver uke. Det månedlige nivået endres ved slutten av hver måned, sist 30. august. Kvartalsnivået ble endret i slutten av juni.
Min teori er at ni års volatilitet mellom stenger er nok til å anta at alle mulige bullish eller bearish hendelser for aksjen er innarbeidet i. For å fange opp aksjekursvolatilitet, bør investorer kjøpe aksjer på svakhet til et verdinivå og redusere eierandeler på styrke til et risikabelt nivå. En pivot er et verdinivå eller risikofylt nivå som ble krenket innen dens tidshorisont. Pivoter fungerer som magneter som har stor sannsynlighet for å bli testet igjen før tidshorisonten utløper.
Hvordan bruke 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesninger: Mitt valg av å bruke 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesninger var basert på backtesting mange metoder for å lese aksjekurs momentum med mål om å finne den kombinasjonen som resulterte i færrest mulig falske signaler. Dette gjorde jeg etter børskrakket i 1987, så jeg har vært fornøyd med resultatene i mer enn 30 år.
Den stokastiske avlesningen dekker de siste 12 ukene med høye, lave og lukkede aksjer. Det er en rå beregning av forskjellene mellom den høyeste høye og laveste lave kontra lukkene. Disse nivåene er modifisert til en rask lesing og en langsom lesing, og jeg fant ut at den langsomme lesningen fungerte best.
De stokastiske leseskalaene mellom 00, 00 og 100, 00, med avlesninger over 80, 00 som overkjøpt og avlesninger under 20, 00 anses som oversolgt. Nylig bemerket jeg at aksjer har en tendens til å toppe og synke fra 10% til 20% og mer kort tid etter at lesningen stiger over 90, 00, så jeg kaller at en "oppblåsende parabolboble", som en boble alltid dukker opp. Jeg refererer også til en lesning under kl. 10.00 som "for billig til å ignorere."
